În acest articol, vom aprofunda împreună pentru a înțelege conceptul de Dark Pools pe piețele de criptomonede, oferind o analiză aprofundată a mecanismelor operaționale, a beneficiilor și a cadrelor de reglementare ale acestora.
Aproape fiecare aplicație de pe piața cripto a fost concepută pentru a menține caracteristicile de descentralizare ale blockchain-ului, dar în zilele noastre actorii răi le folosesc pentru a deranja piața.
După ce a ascultat numele său „Dark Pool”, oricine își poate gândi că cuvântul întuneric înseamnă ceva ilegal, dar, în realitate, Dark Pool-urile sunt burse private pentru tranzacționarea valorilor mobiliare care nu sunt disponibile pentru obișnuit/public pentru investiții.
Ce este Dark Pool în Crypto?
Existența dark pool-ului a fost văzută încă din anii 1980, dar pe piața criptomonedelor, dark pool-urile sunt cunoscute ca aplicațiile care sunt folosite de investitorii instituționali pentru a evita manipularea pieței chiar și după comenzile masive ale acestora.
Să simplificăm acest lucru: să presupunem că un investitor XYZ are 1 milion de acțiuni ale companiei ABC și el/ea dorește să-și vândă toate participațiile, apoi pe o piață de tranzacționare tradițională, el/ea fie va vinde acțiuni în loturi mici, fie va aștepta până când un cumpărător cu aceleași nevoi se apropie de ei.
De cele mai multe ori, această practică afectează prețurile oricăror acțiuni/acțiuni specifice, ceea ce duce la pierderi pentru acționarii comuni. Pool-ul întunecat servește de fapt ca aplicație descentralizată, deoarece tranzacția de acolo nu poate fi văzută de comercianții obișnuiți și de public.
Cum funcționează Dark Pool?
Dark Pool funcționează în așa fel încât tranzacția executată de investitorii instituționali acolo să nu fie dezvăluită pentru a evita pomparea bruscă sau scăderea prețurilor unei anumite criptomonede.
Tranzacțiile în pool-urile întunecate sunt executate doar de investitori giganți sau deținători care sunt denumiți în mod obișnuit „balene”. Înainte ca tranzacția (vânzare, cumpărare) să fie executată, ordinul este transmis pe platforma dark pool, iar odată ce cumpărătorul/vânzătorul este găsit, bucățile stabilite pentru tranzacționare sunt executate.
Peste grupul întunecat, tranzacțiile sunt executate fie folosind blockchain, fie alt mecanism de compensare.
Avantajele utilizării Crypto Dark Pool
Investitorii instituționali sau de balene folosesc pool-urile întunecate pentru a-și tranzacționa activele fără a afecta prețurile pieței, obținând profitul dorit. Se spune că această aplicație oferă o flexibilitate mai largă a opțiunilor de tranzacționare în comparație cu pool-urile tradiționale.
Conform informațiilor disponibile, cripto-pool-urile întunecate oferă comercianților giganți să-și execute ordinele masive la comisioane nominale de tranzacție în comparație cu taxele percepute de bursele tradiționale.
Tranzacționarea în pool-ul întunecat este deschisă 24 de ore pe zi, indiferent dacă materia tradițională este operată sau nu. Există puține asemănări între ambele pool-uri întunecate tradiționale și cripto, dar pool-urile întunecate bazate pe cripto sunt numite a fi mai caracteristice în comparație cu cele tradiționale.
Accesul mai larg face ca grupul întunecat cripto să fie unul dintre cele mai preferate de investitorii instituționali, deoarece este disponibil la nivel global, iar comercianții cu dețineri și fonduri uriașe participă la tranzacțiile executate în această aplicație.
Ce face ca Crypto Dark Pools să fie suspecte?
Unul dintre lucrurile majore care fac din aceste piscine întunecate o aplicație susceptibilă este lipsa lor de transparență. Există o șansă mare de hacking și atacuri cibernetice asupra bazinelor întunecate, care ar putea duce la pierderi grave.
O singură greșeală sau o mică greșeală într-un bazin întunecat ar putea duce la înghețarea fondurilor. Conform experților majori în finanțe, prețurile din pool-urile întunecate sunt diferite de prețurile de pe piața tradițională, ceea ce creează, în general, o linie între profitul investitorilor tradiționali și instituționali.
Lipsa unei abordări de reglementare a fondurilor întunecate ar putea crește riscul asupra fondurilor, ceea ce ar putea duce în cele din urmă la sângerarea pieței mai largi a activelor digitale.
De cele mai multe ori s-a raportat că aceste aplicații nu respectă reglementările împotriva spălării banilor și cunosc regulile clientului.
Concluzie
Dark Pool-urile de pe piețele de criptomonede reprezintă un fenomen complex, oferind beneficii și dezavantaje. Pe măsură ce spațiul cripto continuă să se maturizeze, este esențial să se dezvolte și să implementeze cadre de reglementare robuste, asigurând transparența, securitatea și conformitatea. Prin abordarea acestor provocări, Dark Pools poate deveni o parte integrantă și de încredere a ecosistemului criptomonedei, stimulând inovația, lichiditatea și creșterea.