Analiza disc BTC 10/7:
Inversare pe două niveluri? Datele mari non-agricole au depășit așteptările și au fost negative pentru piață. Cu toate acestea, piața a revenit rapid după un declin brusc.
Bună, doamnelor și domnilor, bine ați venit la Uncle Cat Talking Money. Cum te descurci în prima zi de muncă după vacanță?
La momentul redactării acestui articol, prețul Bitcoin este de aproximativ 28.000. Situația pieței și marile date non-agricole au scăzut cu 600 de puncte și apoi au revenit puternic. În prezent, volumul activ zilnic în Asia crește treptat după-amiaza. Din punct de vedere tehnic, Benzile Bollinger de 1 oră și 4 ore au arătat o tendință ascendentă volatilă Este cu adevărat pe cale să înceapă?
De fapt, din punct de vedere pur tehnic, există într-adevăr semne frecvente de cumpărare de jos și de lungă. Cu toate acestea, aspectul tehnic unic al pieței este adesea înșelător, dar pentru general tendință, trebuie combinați mai mulți factori.
Datele mari non-agricole de aseară trebuie să fi șocat fălcile multor oameni. Așteptările mele este că este aproape de 17, ceea ce este practic în concordanță cu așteptarea că nu va afecta scuza Fed de a crește ratele dobânzilor. Cu toate acestea, valoarea anunțată de 33,6 este chiar mai mare decât de două ori valoarea așteptată, care este a valoare foarte exagerată. Odată ce datele au fost publicate, mulți oameni au bănuit că Biroul Muncii din SUA a falsificat datele și că datele au fost folosite pentru a servi guvernului. De fapt, personal cred că nu trebuie să ne îngrijorăm dacă datele sunt adevărate sau false, motivele Fed pentru creșterea ratelor dobânzilor rămân neschimbate. Cu toate acestea, acest tip de date la scară largă au fost dăunătoare pentru piața de capital de risc. Suportul este destul de puternic. În special în timpul orelor de tranzacționare europene și americane din a doua jumătate a nopții, nu au existat vânzări recente, ci în schimb a crescut cumpărarea. La ora 5 dimineața, marii investitori sau instituții și-au mărit direct cumpărăturile, iar linia de 1 minut a ajuns direct în jurul valorii de 28.450. Aceasta a fost o creștere foarte neașteptată.
Mulți prieteni s-ar putea să nu înțeleagă de ce piața cripto din SUA a revenit sălbatic în ciuda datelor negative? Lasă-mă să te ghidez prin asta.
În primul rând, datele privind ocuparea forței de muncă non-agricole sunt de 336.000, ceea ce este semnificativ înaintea valorii așteptate. Este negativ în general pentru piața financiară, dar din perspectiva datelor, este bun pentru economia SUA. Creșterea numărului de oameni angajați arată puterea economiei americane, demonstrează că companiile din SUA creează mai multe locuri de muncă în creștere, astfel încât ocuparea forței de muncă în afara agriculturii a crescut. Sentimentul negativ de pe piață vine din faptul că economia pozitivă a SUA poate crește posibilitatea ca Rezerva Federală să majoreze ratele dobânzilor anul crescuse de la 46% la 56%, iar piața cripto a scăzut direct și rapid cu 600 de puncte.
De ce crește piața?
De fapt, din perspectiva așteptărilor de creștere a ratei dobânzii, așteptările anterioare de creștere a ratei dobânzii au fost de 46%, iar apoi datele au crescut așteptările, dar nu au schimbat rezultatele creșterea ratelor a fost digerată, deoarece piața a scăzut cu 600 de puncte , atunci când banii revin, toată lumea a acceptat deja în viitorul majorărilor ratei dobânzii, iar apoi starea de spirit nu poate fi prea afectată de panica de creștere a ratei dobânzii. Cu excepția cazului în care așteptările de creștere a ratei dobânzii cresc în continuare.
După ce au apărut datele, indicele din SUA și piața de obligațiuni din SUA au scăzut frecvent. Mulți oameni se pot întreba, nu au crescut obligațiunile din SUA? Da, randamentele obligațiunilor din SUA au crescut, dar prețul obligațiunilor în sine a scăzut. Pentru că datoria SUA are propriul său mecanism de calcul independent. Prin urmare, scăderea prețului datoriei S.U.A. va continua să împingă în sus randamentul datoriei S.U.A. Randamentul unei obligațiuni din SUA se calculează împărțind valoarea inițială a randamentului la prețul curent al obligațiunii din SUA și înmulțind cu un procent. Cu alte cuvinte, dacă dobânda unei anumite obligațiuni este fixată la 100 de dolari SUA, dacă prețul inițial al obligațiunii este de 1.000 de dolari SUA, metoda de calcul a randamentului este: (dobânda obligațiunii împărțită la prețul obligațiunii) înmulțit cu 100% = 10%. Dacă obligațiunea scade la 900 În dolari SUA, rata rentabilității se calculează astfel: (100 împărțit la 900) înmulțit cu 100% = 11,11%, rata rentabilității crește.
Modul în care se întâmplă acest lucru este pentru că creșterea ratei fondurilor federale din SUA, adică o creștere a ratei, determină creșterea costurilor de împrumut ale băncilor. În acest caz, randamentul obligațiunilor vechi de pe piața obligațiunilor este de fapt mai mare decât randamentul obligațiuni care nu pot fi emise recent, iar băncile sau companiile continuă să emită obligațiuni noi pentru a atrage mai mulți investitori de retail pentru a cumpăra obligațiuni formula de mai sus, pe măsură ce prețurile obligațiunilor scad, randamentele obligațiunilor din SUA continuă să crească.
După ce au apărut marile date non-agricole, prețul datoriilor americane a scăzut, iar indicele dolarului american a scăzut, o parte, a fost returnarea fondurilor. Unele dintre fondurile care s-au mutat anterior către indicele american și obligațiunile americane au fost în scopuri de acoperire, deoarece erau îngrijorați că economia SUA se va prăbuși în urma creșterilor continue ale ratei dobânzii de către Rezerva Federală, pentru a urmări profituri mai stabile , au ales obligațiunile americane, refugiul sigur este dolarul american. Când datele de aseară au fost foarte pozitive pentru economia SUA, fondurile de acoperire ale pieței ar putea fi retrase treptat, iar fondurile de investiții care se ascund în obligațiunile americane au stimulat și acțiunile americane. economia americană pozitivă și s-a stabilizat din nou pe piața de capital de risc.
De fapt, revenirea și creșterea acțiunilor din SUA sunt ușor de înțeles Deși datele sunt negative pentru piața de investiții, datele arată și stabilitatea și profitabilitatea companiilor din SUA, ceea ce stimulează foarte mult creșterea pieței de valori. Indiferent dacă a fost un refugiu sigur sau o trecere la obligațiunile americane pentru a stabiliza fondurile, acum se întoarce activ pe piața de valori, iar unele dintre fonduri vor reveni și pe piața cripto.
Mai ales când piața cripto a încetat să revină după ce a scăzut doar cu 600 de puncte sub astfel de date negative, a intensificat returnarea fondurilor. Mulți oameni ar putea întreba după ce au văzut asta, am analizat factorii pentru creșterea de mai sus, este pentru că vreau să mă întorc spre partea lungă?
Nu, nu este cazul. Cel puțin deocamdată, nu pot spune că piața a devenit optimistă.
Mai mulți factori au contribuit la creșterea prețurilor de pe piață în timpul sărbătorilor Orele de tranzacționare în Asia au contribuit foarte mult, în timp ce vânzările în Europa și în Statele Unite în perioada sărbătorilor au fost în mare parte dominate de vânzare. Am analizat înainte motivele creșterii pieței asiatice. Pe de o parte, piața de valori a fost închisă în timpul sărbătorilor și au ieșit fonduri pentru a evita riscurile, iar unele fonduri au venit pe piața cripto Creșterile continue ale ratei dobânzii din Statele Unite au suprimat foarte mult cursul de schimb al fetelor soft. Această problemă a determinat unele fete soft să intre pe piața investițiilor pentru a căuta chilipiruri și a evita riscurile. Deși a durat o scurtă vacanță, încă nu sunt sigur dacă acest fond va rămâne după deschiderea bursei de luni viitoare Dacă bursa se deschide luni și fondurile nu vor reveni la bursă, va crește în continuare în timpul vacanței. Unul dintre factorii care a devenit optimist.
Pe de altă parte, în ceea ce privește macroeconomia generală, economia SUA este un mare plus din punct de vedere al datelor acuratețea statisticilor Biroului Muncii din SUA, pentru a spune clar, sentimentul de încredere a scăzut dacă există într-adevăr o falsificare a datelor, atunci datele vor deveni treptat o jucărie, iar datele economice pozitive din SUA vor deveni o glumă. Apoi, sub presiunea ratelor dobânzilor mari pe termen lung, va economia SUA Este greu de spus că daunele sunt ireparabile. Au fost scoase la iveală anumite probleme economice majore și este greu de spus cât va dura returnarea capitalului pe piața de investiții. La urma urmei, datele actuale din Statele Unite sunt bune, dar pe de altă parte, grevele din Statele Unite nu s-au oprit. Dacă profiturile corporative sunt cu adevărat bune, de ce mai există greve la scară largă.
Pe de altă parte, statisticile globale recente de stablecoin arată că piața stablecoin se micșorează treptat, iar retenția și circulația pieței sunt în scădere. Acest lucru înseamnă că fondurile de pe piața stablecoin-ului curg, iar puterea de cumpărare corespunzătoare va scădea. Am tot spus înainte că, dacă o piață bullă sau o etapă incipientă a unei piețe bullice va veni cu adevărat, punctele fierbinți necesare ale pieței vor aduce mai mulți comercianți și fonduri de tranzacționare pentru a rezolva problema. Pornirea pieței necesită bani reali și entuziasm. Nu ne putem baza pe o imaginație oarbă.
Desigur, judecând după observațiile recente, s-a înregistrat o creștere a pieței asiatice în perioada lungă de vacanță, iar piețele europene și americane au început și ele să crească volumul de cumpărături după salariile non-agricole de ieri Dacă piața continuă această situație Luni săptămâna viitoare, Și dacă nu există o mare criză ascunsă, putem într-adevăr să ne întoarcem pe termen scurt și să urmărim tendința pe termen scurt. La urma urmei, tranzacționarea noastră trebuie să fie flexibilă. Dar dacă tendința generală devine optimistă și începe piața bullish, pe baza tuturor datelor actuale, încă nu pot fi de acord cu această viziune și este nevoie de mai mult suport pentru date.
În ceea ce privește strategia de tranzacționare, astăzi este sâmbătă Sugestia mea personală este că, pe baza lichidității scăzute din weekend, și având în vedere situația de tranzacționare de luni viitoare, pentru a judeca tendința pe termen scurt, nu este recomandat să deschideți o poziție și să așteptați. vedea.
Vă mulțumesc pentru atenție unchiului Mao Shuobi. Le doresc tuturor un început fără probleme și o carieră prosperă!
