A MicroStrategy, uma empresa de inteligência de negócios listada na NASDAQ e detentora de Bitcoin, anunciou planos para oferecer US$ 500 milhões em notas seniores conversíveis com vencimento em 2032. Os recursos serão usados para comprar mais Bitcoin e para outros fins corporativos. A empresa planeja conceder aos compradores iniciais uma opção de compra de até US$ 75 milhões adicionais no valor principal das notas no prazo de 13 dias a partir da data de emissão. As notas vencerão em 15 de junho de 2032, a menos que sejam recompradas, resgatadas ou convertidas antes. A partir de 20 de junho de 2029, a MicroStrategy poderá resgatar a totalidade ou parte das notas em dinheiro, desde que pelo menos US$ 75 milhões no valor principal das notas permaneçam em circulação e não estejam sujeitos a resgate na data do aviso. As notas podem ser convertidas em dinheiro, ações ordinárias classe A da MicroStrategy ou uma combinação de ambos, a critério da empresa.