Nome do projeto: Toncoin
Tipo de projeto: L1
Codinome: $TON
Classificação da criptomoeda: 10
Valor de mercado: US$ 22,5 bilhões
Valor total da emissão (FDV): US$ 33,2 bilhões
Oferta circulante: 3,47 bilhões (68%)
Oferta total: 5,11 bilhões
Fornecimento máximo: ilimitado
palavras de abertura
O Telegram foi fundado na Rússia em 2013 por Nikolai e Pavel Durov. Hoje, é o terceiro aplicativo de mensagens mais baixado do mundo, a oitava rede social mais popular e um dos cinco principais aplicativos de mensagens, com 800 milhões de usuários ativos mensais. Seu CEO, Pavel Durov, é um dos bilionários mais ricos das redes sociais, com um patrimônio líquido de mais de US$ 15 bilhões.
Fonte: Statista
TON, ou The Open Network, é um blockchain L1 desenvolvido pela equipe do Telegram. Começaram a desenvolver este projeto entre 2017 e 2018, com o objetivo de atender às necessidades de centenas de milhões de usuários do Telegram. Embora tenham enfrentado alguns desafios legais da Comissão de Valores Mobiliários dos EUA (SEC) em 2020, a Fundação TON assumiu em 2022, dando ao projeto um novo começo. Graças aos investimentos financeiros de entidades como DWF Labs e à visão estratégica do projeto, rapidamente subiu para o top dez de criptomoedas.
Fonte: roteiro TON
Se você acompanha o mundo criptográfico, deve ter notado que o pessoal da criptografia passa muito tempo no Telegram. Com o rápido crescimento da capitalização de mercado da $TON, parece que mais usuários começarão a migrar para a rede TON, assim como os usuários da Coinbase começaram a migrar para a Base, desencadeando uma “Temporada Base”.
A equipe do Telegram parece estar se preparando para permitir que mais pessoas ingressem no TON, possivelmente iniciando uma “temporada TON”. Um vislumbre dessa estratégia surgiu em janeiro do ano passado, quando o Telegram integrou o TON em seu aplicativo e introduziu pagamentos em criptomoedas para criadores de conteúdo. A mudança possibilita desenvolver e utilizar aplicativos diretamente no Telegram, criando uma experiência tranquila para seus usuários.
Neste artigo, vamos nos aprofundar no ecossistema TON, buscando compreender suas principais capacidades e identificar oportunidades potenciais.
Rede TON
A TON opera através de uma combinação única de elementos arquitetônicos e mecanismos de consenso para garantir processamento de transações rápido, escalonável e seguro.
Atualmente, os serviços prestados no ecossistema TON incluem:
Carteiras TON: Carteiras digitais como Tonkeeper (sem custódia) e @wallet (custódia), com funções como uso de DApp e piquetagem.
Armazenamento TON: Fornece armazenamento blockchain criptografado privado semelhante ao Dropbox, mas mais seguro.
Sites TON: Crie sites descentralizados na rede TON e acesse o ecossistema da rede por meio de carteiras e navegadores TON.
Proxy TON: Fornece acesso à rede TON, garantindo o uso livre de censura e sem problemas de aplicativos descentralizados.
Contratos inteligentes: processe rapidamente transações no TON por meio da máquina virtual TON.
TON DNS: Simplifique a navegação na rede TON convertendo endereços complexos em nomes fáceis de usar.
Ton Bridge: Facilita a transferência fácil de Toncoin entre os principais blockchains, como Ethereum e Binance Smart Chain.
perspectiva futura
Em 31 de outubro, a TON estabeleceu um novo recorde para o blockchain mais rápido do mundo, que foi demonstrado durante uma transmissão ao vivo. Um vídeo desse marco pode ser visto no YouTube. Essa conquista permite que a equipe explore novas oportunidades dado o potencial da cadeia.
A equipe da TON discute frequentemente o conceito de SuperApp, que visa integrar diversos serviços como mensagens instantâneas, redes sociais, DeFi e comércio eletrônico, todos suportados pela tecnologia blockchain da TON. A visão é transformá-lo em um portal para Web3, atraindo potencialmente centenas de milhões de usuários e permitindo que bilhões de transações ocorram dentro da estrutura fácil de usar e integrada do Telegram, aproveitando sua base de usuários estabelecida.
Além disso, a TON recebeu recentemente um investimento de US$ 8 milhões da Mirana Ventures, focada na web3, para desenvolver esta visão ambiciosa.
A equipe também destacou a GameFi como um caso de uso potencial, apontando como a indústria de jogos poderia se beneficiar da TON para desenvolver economias nos jogos. No ano passado, a Fundação TON anunciou que a Animoca Brands, que está na vanguarda dos direitos de propriedade digital em jogos e no metaverso aberto, tornou-se um dos maiores validadores do blockchain de rede aberta.
O TON também parece adequado para ser um sistema de pagamento poderoso, proporcionando a indivíduos e empresas capacidades de transações financeiras globais rápidas e de baixo custo.
Em janeiro de 2022, a TON tinha 200.000 carteiras mensais ativas. Um ano depois, esse número subiu para mais de 700 mil. Atualmente, está se aproximando de 1,7 milhão, mostrando um aumento no uso de carteiras Toncoin e sugerindo que a adoção generalizada pode se tornar uma realidade.
Fonte: Tonstat
Oportunidades de mercado
Com uma capitalização de mercado de US$ 23 bilhões, a TON se posicionou como um importante blockchain de Camada 1 com uma forte base de usuários. Este potencial decorre da posição única do Telegram como um aplicativo de mensagens com milhões de usuários em todo o mundo, muitos dos quais já estão envolvidos no espaço das criptomoedas.
DeFiLlama relata que a rede tem um valor total bloqueado em US$ 140 milhões. Em comparação com outros blockchains da Camada 1 ou Camada 2, como os US$ 658 milhões da Sui, os US$ 1,14 bilhão da Avalanche ou os US$ 1,4 bilhão da Base, há claramente um enorme potencial de crescimento.
Fonte: DeFiLlama
Se a explosão da TON se materializar, os primeiros adoptantes e seguidores do ecossistema beneficiarão enormemente da sua expansão. Considerando a possível mudança futura em direção a este ecossistema, prestar atenção e participar no ecossistema TON pode ser um movimento estratégico.
A exploração do ecossistema TON revela uma gama diversificada de projetos e tokens com espaço para crescimento e desenvolvimento. No espaço memecoin, onde estes são frequentemente indicadores de interesse comunitário e impulso social, a cena parece estar em seus estágios iniciais. Ainda não existe uma moeda com nome notável, com uma comunidade forte ou um crescimento social significativo. No entanto, certas moedas como $TEPE mostraram alguma atividade na última semana, crescendo 100% em valor. Outros memecoins, como TON FISH, TON INU e DogWifHood, embora carecem de exclusividade, ilustram a natureza nascente do setor de memecoins TON.
O espaço DeFi dentro da TON abriga duas grandes bolsas descentralizadas, que podem ser críticas para a liquidez e o crescimento do ecossistema. $STON é o DEX líder com um valor total bloqueado de US$ 80 milhões, e DeDust é o segundo maior DEX com um TVL de US$ 49 milhões. Se o Telegram pretende promover um ecossistema DeFi próspero, o sucesso destas plataformas será provavelmente crítico, uma vez que beneficiarão diretamente de quaisquer iniciativas de aumento de liquidez.
No espaço GameFi, a TON hospeda projetos como PunkCity e Petcoin. PunkCity se destaca por seu ecossistema GameFi alimentado por chatbots Telegram e integração de NFTs, enquanto Petcoin lançou Tongochi, um projeto GameFi inspirado em Tamagotchi.
Alguns dos tokens mais populares atualmente na cadeia TON incluem:
Fonte: CoinMarketCap
A narrativa abrangente da oportunidade de mercado da TON reside no seu potencial de crescimento do ecossistema, impulsionado pela grande base de utilizadores do Telegram e pelos movimentos estratégicos para integrar a criptomoeda mais profundamente na sua plataforma. Embora os projetos DeFi e GameFi na TON ainda estejam em sua infância e o cenário das moedas meme ainda não tenha amadurecido, vale a pena prestar atenção aos sinais desse ecossistema crescente.
concorrentes
Atualmente, há muita competição entre os blockchains da Camada 1 no mundo das criptomoedas. Embora alguns dos primeiros concorrentes da TON, como Polkadot, Tezos, NXT e EOS, pareçam estar perdendo força, novos jogadores como Aptos, Sui, Solana, Avalanche e Cosmos surgiram nos últimos anos. Embora a TON tenha conseguido figurar entre as dez principais criptomoedas, manter uma grande participação de mercado não é fácil.
Fonte: Coingecko
Várias vantagens principais do TON:
Blockchain de quinta geração: a TON está desenvolvendo um sistema multicadeia de prova de participação fragmentável que oferece suporte a cadeias de trabalho personalizadas. Ele encaminha mensagens entre fragmentos quase instantaneamente e mantém tudo sincronizado em sua rede.
Suporte nativo a sharding: Construído para uma verdadeira escalabilidade, o TON pode suportar uma ampla gama de aplicações e foi projetado para lidar com qualquer projeto que possa ser executado no blockchain.
Ecossistema abrangente: a TON fornece uma série de serviços, incluindo rede P2P, armazenamento e outros serviços para construir uma infraestrutura completa e melhorar sua praticidade e escalabilidade.
Flexibilidade para aplicações multifuncionais: TON foi projetado para ser flexível o suficiente para suportar uma ampla gama de necessidades específicas, desde projetos de blockchain privados em grande escala até aplicações descentralizadas de uso geral.
Tokenomia
Toncoin ($TON), a criptomoeda nativa do blockchain TON, oferece suporte a transações e aplicativos como jogos e itens colecionáveis. Sua tokenomics começou em novembro de 2019, com 5 bilhões de moedas cunhadas. As questões regulamentares em maio de 2020 interromperam o desenvolvimento e concentraram-se, em vez disso, na prova de trabalho. Em maio de 2021, a TON faz a transição para a rede principal e continua a distribuir moedas por meio de prova de trabalho. Em junho de 2022, a TON atualizou para uma rede de prova de aposta, melhorando a segurança e a estabilidade, destacando mais de 12 milhões de contas, uma taxa de inflação anual de 0,6% e participação significativa de validadores.
A mineração começa em junho de 2020 e termina em junho de 2022, permitindo a participação pública e marcando o fim da distribuição inicial. Após a mineração, a TON lançou o Infinity TON Mining Pool para continuar a participação. Como sistema PoS, a operação da TON agora envolve validadores e nonadores, promovendo o crescimento da rede por meio de recompensas Toncoin.
Valor de mercado: US$ 22,73 bilhões.
Avaliação Totalmente Diluída (FDV): US$ 34,13 bilhões.
Oferta Circulante: 3,47 bilhões (67,98% do total)
Oferta total: 5,11 bilhões
Fornecimento máximo: Infinito.
fatores de alta
A integração da TON com o Telegram fornece uma enorme base potencial de usuários para adoção, criando um ambiente propício para o crescimento do usuário e o desenvolvimento de dApps.
A arquitetura da TON, incluindo seu mecanismo avançado de consenso e soluções de escalabilidade, como sharding, posiciona-a como um player tecnológico líder no espaço blockchain, permitindo que as transações sejam processadas de forma rápida e eficiente.
O ecossistema da TON está se expandindo rapidamente para incluir vários serviços, como armazenamento TON, sites TON e aplicativos DeFi.
O projecto recebeu apoio financeiro significativo de grandes entidades como a DWF Labs, indicando uma forte confiança dos investidores. Estes investimentos apoiam o desenvolvimento da infraestrutura e das aplicações da TON, impulsionando o seu crescimento e inovação.
fatores de baixa
O histórico de desafios regulatórios da TON com a SEC pode representar riscos contínuos que podem afetar suas operações e desenvolvimento futuro. Além disso, os laços estreitos da TON com o Telegram significam que quaisquer questões jurídicas, de relações públicas ou económicas enfrentadas pelo Telegram podem ter um efeito indireto na TON. Essa conexão pode impactar a confiança dos investidores, a adoção dos usuários e as percepções gerais do mercado da TON.
A TON atua em um mercado altamente competitivo com projetos emergentes e de peso como Ethereum e Aptos, e exige inovação constante para se manter relevante e atrair usuários. Além disso, devido à estrutura arquitetônica exclusiva da TON, a Máquina Virtual TON não é compatível com a Máquina Virtual Ethereum. Isso significa que a TON não pode aproveitar diretamente as extensas ferramentas de desenvolvimento e o ecossistema de aplicativos descentralizados da Ethereum.
Embora a integração com o Telegram e a transformação de usuários de aplicativos de mensagens em participantes ativos do blockchain sejam promissoras, ainda há incerteza. O lento desenvolvimento do ecossistema pode minar o seu potencial.
Se o mecanismo de inflação não for calibrado corretamente, pode levar a uma oferta excessiva de tokens, reduzindo o valor de tokens individuais e potencialmente levando a uma diminuição do interesse dos investidores.
Conclusão
Originada do popular aplicativo de mensagens Telegram, a TON rapidamente se tornou conhecida entre os principais blockchains da Camada 1. Embora tenha rapidamente se tornado uma das dez principais criptomoedas, o caminho a seguir para a TON continua desafiador. O mundo blockchain é altamente competitivo, com novos participantes como Aptos, Sui, Solana, Avalanche e Cosmos, todos criando problemas. Estes novos e antigos players significam que a TON deve trabalhar arduamente para manter uma forte presença no mercado.
No futuro, a conexão da TON com o Telegram oferece enormes oportunidades para o seu crescimento. Graças à enorme base de usuários do Telegram, a TON está em uma boa posição para acelerar a adoção e incentivar a criação de novos aplicativos descentralizados.
À medida que a TON cresce no mundo blockchain, seu sucesso futuro dependerá de acompanhar a inovação, atrair a participação dos desenvolvedores e maximizar sua conexão especial com o Telegram. Há muitas possibilidades pela frente, e o objetivo da TON de mudar a forma como o blockchain é usado pode torná-lo um ator-chave para fazer com que mais pessoas usem a tecnologia blockchain.
