No universo em rápida expansão das criptomoedas, o token da Binance, BNB, se destaca como uma das moedas digitais mais influentes e amplamente utilizadas. Lançado originalmente em 2017 pela plataforma de câmbio global Binance, o BNB foi concebido como um token utilitário para oferecer aos usuários descontos nas taxas de negociação. Desde então, sua aplicação se expandiu muito além do mero uso na Binance, tornando-a uma pedra angular para uma ampla variedade de operações financeiras e aplicações descentralizadas na Cadeia BNB.
Com uma capitalização de mercado que está regularmente entre as cinco principais criptomoedas do mundo, o BNB se estabeleceu não apenas como uma moeda de peso pesado, mas também como um barômetro da saúde financeira de todo o setor criptográfico. Esta posição de destaque em comparação com outras moedas digitais como Bitcoin e Ethereum, que dominam o mercado por capitalização, coloca o BNB numa posição única para capitalizar as flutuações do mercado e as tendências emergentes no campo das criptomoedas.
Neste artigo exploraremos como as características distintivas do BNB podem ser usadas para construir uma estratégia de negociação algorítmica robusta, baseada em uma abordagem de reversão usando Bandas de Bollinger.
Bandas de Bollinger
Este indicador leva o nome diretamente do seu inventor John Bollinger, que analisou o comportamento dos preços à medida que se afastavam ou se aproximavam da sua média móvel. Bollinger decidiu incluir duas bandas, calculadas como o desvio padrão da média simples dos preços. As Bandas de Bollinger são, portanto, formadas por 3 elementos e são calculadas através das seguintes funções matemáticas:
UpperBand = preço médio dos últimos N períodos mais 2 desvios padrão;
MedianPrice = preço médio dos últimos N períodos (20 é o número inicial recomendado);
LowerBand = preço médio dos últimos N períodos menos 2 desvios padrão.
Estratégia de negociação de reversão (Bandas de Bollinger) aplicada ao BNB
A estratégia que será adotada é um sistema automático com lógica de “reversão à média”, que explora as Bandas de Bollinger como ponto de reversão do mercado. Quando os preços atingirem a faixa superior, venderemos, enquanto na faixa inferior compraremos.
A sessão em questão começa convencionalmente às 00h00 GMT e termina às 23h59 GMT, para coincidir com o dia solar, uma vez que as criptomoedas são cotadas 24 horas por dia.
Supondo operar com US$ 10.000 por negociação, a negociação será fechada quando uma meta de lucro de US$ 3.000 for atingida, como primeiro valor. Será muito útil usar também um stop loss fixo desde o início, que assumimos ser de US$ 1.000. O stop loss deve de alguma forma proteger o capital investido de negociações com perdas muito elevadas.
Aplicando esta estratégia ao par BNB/USDT em um intervalo de tempo de 15 minutos, é possível ver como teria sido o desempenho deste ‘motor operacional’ de 2021 até hoje. Os dados anteriores não são levados em consideração porque, a partir de 2021, o BNB começou a se firmar entre as principais criptomoedas do mundo. Este fenómeno deve-se também ao forte crescimento global do mundo criptográfico e em particular do sector DeFi, com um aumento significativo do valor total bloqueado (TVL) em diversas plataformas baseadas na Cadeia BNB. O BNB tem sido utilizado como principal token para transações e governança em diversas plataformas, o que tem permitido um aumento da demanda e consequentemente do seu preço, subindo para mais de 15 vezes o seu valor médio em 2020.
Resultados da estratégia de reversão (Bandas de Bollinger) aplicada ao BNB
Nas figuras 2, 3 e 4 são visíveis as métricas obtidas a partir da estratégia de reversão à média baseada nas Bandas de Bollinger: os resultados são encorajadores com uma linha de capital crescente. Este é definitivamente um bom ponto de partida.
Analisando mais de perto os resultados, é possível perceber que a negociação média gira em torno de US$ 41, o que comparado ao valor da operação única (US$ 10.000) equivale a 0,41%, valor que não garante a cobertura dos custos operacionais. .
Otimização da estratégia de negociação reversa (Bandas de Bollinger) aplicada ao BNB
Tentar definir uma janela operacional diferente pode levar a um resultado melhor. Portanto, procedemos à otimização do horário de início da operação e da sua duração (expressa em número de barras de 15 minutos). Os resultados da otimização são visíveis na figura 5. Operando a partir das 00h00 até ao final das 60 barras seguintes, ou até às 15h00, os valores melhoram significativamente: o lucro total do sistema sobe para $222.450 com mais de 30% menos operações ( 2.875), consequentemente a negociação média sobe para $77.
Os resultados são definitivamente melhores, mas indicam uma estratégia ainda grosseira, com uma negociação média maior, mas ainda não muito alta, e um drawdown bastante elevado em comparação com o lucro líquido (Lucro líquido/Max DD = 3,6).
Para prosseguir, pode-se tentar otimizar os valores de stop loss e takeprofit inicialmente hipotéticos. De facto, a partir de uma primeira otimização no stop loss, confirma-se que o valor de $1.000, que representa 10% do valor da posição, alcança resultados interessantes. Continuando, na figura 6 pode-se ver que variando o take-profit em etapas de US$ 500, há resultados interessantes e bastante estáveis em torno de US$ 5.000-6.000. Aumentar estes valores melhora as métricas, mas não de uma forma muito significativa, pelo que se poderia optar, por exemplo, por utilizar $6.000.
Adicionando padrões à estratégia de reversão (Bandas de Bollinger) aplicada ao BNB
Considerando que a estratégia ainda realiza muitos negócios (cerca de 2.800 em 4 anos), provavelmente ainda há espaço para filtrar ainda mais as operações. Para isso, você poderia utilizar alguns padrões de preços que possam identificar as melhores condições para executar as operações, filtrando aquelas com menor probabilidade de sucesso.
Para tanto, utilizaremos uma lista proprietária que inclui diversas combinações de preços, o que nos ajudará a entender em quais situações o BNB parece responder melhor à lógica de entrada deste sistema.
Ao analisar as diversas combinações de padrões, por exemplo, verifica-se que ao inibir a operabilidade quando ocorrem os padrões “PtnLN=19” para o lado longo e “PtnSN=11” para o lado curto, consegue-se um bom compromisso entre o principais parâmetros de referência (lucro líquido, negociação média, drawdown intradiário máximo). Com o padrão PtnLN=19 será evitado operar comprado caso o fechamento da vela da última sessão tenha sido superior a 0,5% do fechamento de 2 sessões atrás. Em vez disso, com PtnSN=11, impedirá a entrada em posições vendidas simplesmente se a sessão anterior confirmar uma tendência de baixa em andamento (marcando um mínimo mais baixo e um máximo mais baixo).
Nota-se como esta combinação de filtros consegue realmente aumentar a negociação média ($240) e o lucro líquido sobe acima de $400.000. Até o rebaixamento diminui e fica em -39.702$. Uma boa melhoria, também visível no formato mais regular da linha de ações (figura 8), embora na segunda parte de 2023 pareça ter perdido algum brilho. Só o tempo confirmará a qualidade das escolhas feitas durante a fase de otimização.
Conclusões sobre a estratégia
A estratégia de reversão com Bollinger Bands provou ser bastante interessante no par BNB/USDT, embora precisasse de mais refinamentos para estar pronta para operar ao vivo no mercado. Esta criptomoeda em particular, embora estabelecida, ainda é bastante jovem e apresenta muitas oportunidades para traders que queiram experimentar diferentes abordagens ao mercado. Como sempre, cabe ao leitor experimentar e desenvolver ao máximo esta ideia.
Até a próxima e boas negociações!
Andrea Unger
