De acordo com o Odaily Planet Daily, a Silvergate Capital Corp., empresa-mãe do banco amigo da criptografia Silvergate Bank, concordou em pagar US$ 63 milhões para fazer um acordo com a Comissão de Valores Mobiliários dos EUA (SEC), o Federal Reserve e o Departamento de Finanças da Califórnia. Proteção e Inovação (DFPI). Os reguladores acusaram-no de não manter um programa adequado de combate ao branqueamento de capitais e de fazer divulgações enganosas sobre a eficácia do programa.
Silvergate foi multado em US$ 43 milhões pelo Federal Reserve e US$ 20 milhões pelos reguladores da Califórnia, que também citaram falhas no rastreamento de transações internas do banco. A SEC também multou a empresa em US$ 50 milhões, mas não se espera que aumente a multa total.
A SEC disse que quaisquer multas devidas pela Silvergate podem ser compensadas por valores que paga aos reguladores bancários, e o acordo está sujeito à aprovação do tribunal. A SEC também acusou ex-executivos do Silvergate. O ex-CEO Alan Lane e a ex-COO Kathleen Fraher concordaram em fazer um acordo, enquanto o ex-CFO Antonio Martino negou as acusações.