De acordo com Odaily, uma análise recente de Kaiko revelou que os fundos de hedge atualmente detêm posições líquidas vendidas em futuros de Bitcoin e Ethereum. Esta medida estratégica reflecte uma postura cautelosa face à dinâmica volátil do mercado e às actividades comerciais especulativas.
O relatório sugere que o status líquido vendido representa um sentimento mais amplo dentro dos fundos de hedge, que poderia ser impulsionado por várias estratégias de hedge, em vez de um pessimismo completo sobre o valor futuro das criptomoedas. O estudo enfatiza esta tendência, uma vez que o mercado de derivados, especialmente os contratos futuros perpétuos, continua a ser um palco crucial para a especulação de alto risco e a descoberta de preços na indústria criptográfica.
O pesquisador da Kaiko, Adam Morgan McCarthy, observou que os contratos futuros perpétuos de Bitcoin e Ethereum mostram taxas de financiamento voláteis e dados de juros em aberto, indicando que o mercado está preparado para flutuações significativas de preços. A investigação de McCarthy explica que uma taxa de financiamento elevada acima de 0,07% é normalmente um sinal de um mercado sobreaquecido. À medida que os preços sobem rapidamente, os traders estão dispostos a pagar um preço mais elevado para manter posições longas.