A premissa para abrir e manter posições: há oportunidades com alta certeza.
Quando não há oportunidades com alta certeza, a melhor escolha é ficar sem posição. A essência do trading é que os traders principais utilizam sua vantagem de concentração de capital, acesso a informações em tempo real, influência absoluta no mercado e até mesmo a importante influência de políticas industriais para executar operações contra o mercado, especialmente contra os traders individuais. Não importa se você segue o fluxo dos traders principais ou se opera contra eles, se você não conseguir sair de uma posição sem estar no timing certo, mais cedo ou mais tarde você será severamente punido pelos traders principais ou até mesmo sofrerá grandes perdas.
O trading é uma das atividades mais arriscadas do mundo, sempre cercada de riscos. Somente com uma consciência constante de gerenciamento de riscos é que é possível sobreviver no trading e alcançar algum desenvolvimento e lucro. Portanto, o primeiro princípio do trading é evitar riscos. Quanto mais riscos você puder evitar, mais oportunidades de trading com maior taxa de sucesso restarão, por isso, ao abrir uma posição, é imprescindível definir um stop loss. O stop loss é o meio de proteção mais antigo e eficaz que os traders têm à sua disposição, e definir um stop loss logo após abrir uma posição é a estratégia mais eficaz, pois sistemas automáticos de stop loss são muito mais confiáveis do que intervenções manuais. Intervenções manuais em stop loss são facilmente influenciadas por fraquezas humanas — a ilusão de que é possível recuperar uma perda momentânea, especialmente para aqueles que já tiveram experiências bem-sucedidas de recuperação, que inevitavelmente acabarão em grandes perdas ou até mesmo liquidações.
O objetivo de ficar sem posição é reduzir riscos e aproveitar oportunidades. Seja para investimentos de médio a longo prazo, operações de curto prazo ou até mesmo day trading, é preciso esperar pacientemente por oportunidades com maior certeza para abrir operações. A adesão rigorosa ao seu sistema de trading lucrativo é uma condição necessária para o sucesso no trading; operações sem disciplina estão fadadas ao fracasso, e você pode até perder tudo. Por isso, é comum ouvir que "tudo no trading é esperar": esperar por sinais de abertura de posição, esperar por sinais de fechamento, e seguir rigorosamente a disciplina de trading, pois o tempo será o melhor amigo do trader.
Quem compra é o aprendiz, quem vende é o mestre, e quem fica sem posição é o grande mestre. Talvez isso enfatize que ficar sem posição é a habilidade mais importante no trading!