1. Média do custo do dólar (DCA) na negociação de futuros
Usar DCA em negociações de futuros é diferente de DCA em investimentos tradicionais porque você está lidando com contratos em vez de propriedade real de ativos. No entanto, você ainda pode implementar uma forma modificada de DCA para gerenciar riscos.
Como funciona:
Em vez de entrar em uma única posição alavancada grande, você pode abrir posições futuras menores ao longo do tempo. Ao espalhar seus pontos de entrada, você reduz o impacto da volatilidade repentina do mercado.
Por exemplo, se você quiser operar longo (apostando que o preço vai subir) em futuros de Bitcoin, você pode entrar em contratos em diferentes níveis de preço conforme o mercado flutua.
Exemplo:
Suponha que você planeja investir $5.000 em futuros de Bitcoin usando alavancagem. Em vez de colocar o valor inteiro em uma posição, você aloca $1.000 para cinco entradas separadas.
Conforme o preço do Bitcoin flutua, você faz suas entradas em vários pontos, o que espalha seu risco. Se o mercado for altamente volátil, isso ajuda a evitar perdas massivas por falta de timing.
Desafios:
DCA em negociações de futuros pode ser complicado porque as posições são alavancadas. Se o mercado se mover significativamente contra sua posição, o risco de liquidação é alto.
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2. Cobertura em negociação de futuros
Hedging no contexto de negociação de futuros é mais comum e estratégico. A ideia é usar contratos futuros para se proteger de movimentos adversos de preço no mercado de criptomoedas.
Como funciona:
Se você possui uma criptomoeda (como Bitcoin) e está preocupado com uma possível queda em seu preço, você pode entrar em um contrato futuro curto para se proteger contra esse risco.
Por outro lado, se você estiver vendido em um ativo criptográfico, mas teme um aumento inesperado de preço, você pode assumir uma posição comprada em futuros como proteção.
Exemplo:
Suponha que você tenha 5 Bitcoins na sua carteira, cada um valendo $30.000, totalizando $150.000. Você está preocupado com uma potencial queda do mercado.
Para fazer hedge, você vende contratos futuros de Bitcoin equivalentes a 5 Bitcoins. Se o preço cair, a perda no valor da sua carteira é compensada pelo lucro da posição curta de futuros.
Se o preço subir, o valor de seus ativos de Bitcoin aumenta, mas você enfrentaria perdas no contrato futuro. Isso protege você de condições extremas de mercado.
Considerações:
O hedge reduz o risco, mas também limita os ganhos potenciais.
Isso acarreta custos, como taxas para manter posições futuras, que podem aumentar com o tempo.
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Pontos-chave a serem lembrados
1. DCA em Futuros:
Mais sobre gerenciamento de riscos e tempo.
Pode ser perigoso se a alavancagem não for administrada com cuidado.
2. Cobertura em Futuros:
Eficaz para proteção contra perdas.
Útil para detentores de longo prazo que desejam se proteger contra quedas do mercado.
Ambas as estratégias exigem um profundo entendimento do mercado e um planejamento cuidadoso, especialmente considerando a alavancagem e o risco envolvidos na negociação de futuros.
