Autor: Tharmaraj Rajandran, Coingecko; Tradução: Tao Zhu, Jinse Finance

Qual blockchain tem a maior taxa de retorno de staking?

Cosmos (ATOM) possui a maior taxa de retorno na blockchain, oferecendo uma taxa de retorno de staking de até 18,5%. A taxa de staking do Cosmos é de 59%, com cerca de 248,8 milhões de ATOM (no valor de aproximadamente 1,2 bilhões de dólares). Essas taxas de retorno relativamente altas, combinadas com as funcionalidades da rede, oferecem uma escolha convincente para os stakers, refletindo em uma taxa de staking saudável.

Polkadot (DOT): A taxa de staking do Polkadot é de 56%, com um total de 853,2 milhões de DOT (no valor de aproximadamente 3,7 bilhões de dólares), com uma taxa de retorno de até 11,5%. O retorno atraente do staking oferece uma oportunidade tentadora para stakers que desejam participar do ecossistema dessa blockchain.

Tezos (XTZ): Tezos é uma das opções disponíveis para participantes em PoS desde o início, com uma taxa de staking de 68%, totalizando 69,96 milhões de XTZ (no valor de cerca de 47,06 milhões de dólares), com uma taxa de retorno de staking de até 10,0%. Um modelo de staking amigável ao usuário, conhecido como "Proof of Stake com liquidez", juntamente com um aspecto familiar devido à sua duração no staking, oferece uma opção atraente para os stakers.

Avalanche (AVAX): A taxa de staking da Avalanche é de 58%, com um total de 234,1 milhões de AVAX (no valor aproximado de 7,2 bilhões de dólares), com uma taxa de retorno anual entre 7-8%. A velocidade rápida de transações da Avalanche e o custo de transação relativamente baixo atraem cada vez mais a comunidade de staking.

Aptos (APT): Aptos é uma blockchain Layer-1 relativamente nova, com uma taxa de staking de 78%, totalizando 855,6 milhões de APT (no valor de cerca de 9 bilhões de dólares), com uma taxa de retorno de aproximadamente 7,0%. Aptos possui a maior taxa de staking entre as blockchains PoS nas 50 principais criptomoedas, refletindo um alto nível de participação no ecossistema Aptos.

Solana (SOL): A Solana é um dos projetos com a maior taxa de staking, com cerca de 67% de seu fornecimento total ativamente em staking, totalizando 393,6 milhões de SOL (no valor de cerca de 65,2 bilhões de dólares). Considerando que apenas 470,1 milhões de SOL estão atualmente em circulação, esse é um número significativo. A taxa de retorno anual média oferecida pela Solana é de 6-7%, o que a torna atraente para investidores, embora problemas de confiabilidade da rede no passado possam levantar riscos percebidos por alguns investidores.

TRON (TRX): A taxa de retorno do staking do TRON geralmente varia entre 4-5%, com uma taxa de staking de cerca de 48% do fornecimento total, ou seja, 42,5 bilhões de TRX (no valor aproximado de 6,7 bilhões de dólares). O modelo de staking do TRON combina mecanismos de staking e votação, permitindo que os participantes votem na escolha dos super representantes que validam as transações.

Ethereum (ETH): Como a maior blockchain PoS em valor de mercado, a taxa de retorno do staking do Ethereum é de cerca de 3,0%. A taxa de retorno moderada reflete sua alta descentralização e segurança, com cerca de 28% do fornecimento total de ETH em staking, atualmente totalizando 34,2 milhões de ETH (no valor de cerca de 89,4 bilhões de dólares). A taxa de retorno do Ethereum também é influenciada pela sua recente transição para PoS e pela maturidade geral da rede. Embora tenha a menor taxa de staking entre as 50 principais blockchains PoS, seu valor em dólares em staking é o mais alto, superando seu concorrente mais próximo, Solana, em cerca de 37,1%.

Cardano (ADA): Aproximadamente 62% do ADA está em staking, totalizando 22,5 bilhões de ADA (no valor de cerca de 8,2 bilhões de dólares), com uma taxa de retorno de staking que gira em torno de 2-3% ao ano. O processo de delegação automática do Cardano torna-o amigável ao usuário, embora sua taxa de retorno seja relativamente baixa em comparação com alguns concorrentes.

Sui (SUI): Outra blockchain emergente focada em alta capacidade de processamento e execução eficiente, a taxa de staking da Sui é de 77%, com um total de 7,7 bilhões de SUI (no valor de aproximadamente 14,8 bilhões de dólares), com uma taxa de retorno de até 3%. Embora a taxa de retorno seja relativamente baixa em comparação com outras blockchains, a Sui ainda demonstra uma forte taxa de staking, refletindo a confiança dos stakers no desenvolvimento da blockchain.

Hedera (HBAR): A Hedera utiliza um algoritmo de consenso chamado Hedera Consensus Service, que funciona de maneira semelhante ao algoritmo de Proof of Stake (PoS), permitindo que os stakers ganhem recompensas ao participarem do mecanismo de staking. A taxa de staking do HBAR é de 44%, com um total de 22,2 bilhões de HBAR (valendo cerca de 1,1 bilhões de dólares), e a taxa de retorno é de aproximadamente 0,19%, uma das mais baixas entre as 50 principais criptomoedas. Embora a taxa de retorno seja relativamente baixa, sua taxa de staking é bastante saudável.

O que é staking de criptomoedas?

O staking de criptomoedas é uma parte fundamental do algoritmo de consenso Proof of Stake (PoS), que permite que os participantes da blockchain bloqueiem seus tokens para ajudar a proteger a rede, validar transações e ganhar criptomoedas como recompensa. Ao contrário do algoritmo de consenso Proof of Work (PoW), que recompensa mineradores por resolver problemas computacionais, o PoS permite validar transações usando os tokens nativos da blockchain.

As taxas de retorno ou recompensas do staking variam entre diferentes blockchains e são influenciadas por vários fatores. O design único de cada blockchain afeta as recompensas; redes como Ethereum priorizam segurança, enquanto Solana se concentra na velocidade. Além disso, a economia do token, como a forma de geração de novos tokens e a dinâmica de oferta e demanda, desempenha um papel importante na determinação das taxas de retorno do staking.

O índice de staking refere-se à porcentagem do fornecimento total de tokens em staking, o que também afeta as recompensas. Uma maior taxa de staking indica um maior nível de participação na segurança da rede, mas pode resultar em recompensas mais diluídas, levando a rendimentos mais baixos. No geral, o staking não é apenas um meio de ganhar retornos, mas também é crucial para a manutenção da estabilidade e segurança de blockchains baseados em PoS.

Conclusão

O staking no espaço das criptomoedas oferece um potencial de lucro convincente e uma combinação de participação ativa na rede, com grandes variações nas taxas de retorno entre diferentes blockchains. Fatores como a taxa de staking, segurança da rede e economia dos tokens desempenham papéis cruciais na influência das recompensas de várias blockchains. Enquanto algumas redes, como Ethereum, enfatizam uma estabilidade robusta e retornos moderados, outras, como Cosmos, oferecem taxas de retorno mais altas, refletindo abordagens diversificadas no design do staking.

As principais blockchains com as maiores taxas de retorno de staking

Em 23 de outubro de 2024, as 11 blockchains com as maiores taxas de retorno de staking são as seguintes: