De acordo com as projeções dos analistas, espera-se que a infraestrutura energética seja a próxima grande área de foco para investidores em IA, à medida que eles buscam alimentar os data centers que consomem muita energia.
Isso acontece à medida que a demanda por produtos e serviços de IA continua a crescer, aumentando subsequentemente a demanda por eletricidade para alimentar data centers. De acordo com o Financial Times, isso está criando uma nova classe de negócios atraentes, que são os provedores de energia.
À medida que as empresas de tecnologia se tornam supervalorizadas e demais para alguns investidores, especialistas postulam que há outras opções na onda da IA. Eles argumentam que as empresas relacionadas à energia serão a próxima aposta, embora possam não ser “tão chamativas quanto os semicondutores da Nvidia”.
Empresas de infraestrutura de energia devem ter bom desempenho
Relatórios mostram que o consumo de energia em data centers de IA e mineração de criptomoedas tem aumentado, criando espaço para o setor buscar uso de energia sustentável e energia verde.
James West, analista sênior da Evercore ISI, disse ao Financial Times que os investidores estavam procurando por “um próximo derivado em IA”.
“Os investidores em tecnologia que nos ligam estão perguntando sobre energia.”
Oeste.
“Este é o próximo grande mercado em alta, especialmente porque alguns dos outros derivativos de IA, como os chips, estão ficando sem capacidade”, acrescentou West.
Isso acontece enquanto gigantes da tecnologia como a Nvidia, um player-chave no setor de IA, viram um declínio no desempenho do preço das ações após seu último relatório de lucros em agosto. De acordo com West, é difícil para a Nvidia aumentar ainda mais seus lucros porque “sua capacidade aperta”.
West destacou suas principais escolhas, que provavelmente terão um bom desempenho no setor de energia se a mudança ocorrer para empresas de energia.
Ele citou a GE Vernova, uma divisão de energia e potência da General Electric, desmembrada em uma entidade separada. Ele também mencionou a Fluence, uma fornecedora de baterias que compete com a Tesla.
A energia renovável está crescendo rapidamente
West acrescentou que, embora a tecnologia esteja crescendo rapidamente no mundo todo, o mesmo pode ser dito sobre o setor de energia renovável, que está experimentando um crescimento exponencial à medida que os investidores começam a aumentar sua atenção para ele.
De acordo com a Agência Internacional de Energia (AIE), a energia renovável gerada em 2025 em todo o mundo deverá ultrapassar a energia do carvão pela primeira vez.
No entanto, isso pode não ser suficiente para atender à demanda de rápido crescimento nos data centers. Especialistas propuseram duas opções, a primeira sendo a “recarbonização”, que se refere a reiniciar ou manter as usinas de energia de combustível fóssil.
Mas isso pode resultar em data centers contribuindo significativamente para as emissões de carbono. Já gigantes da tecnologia como a Microsoft viram um salto de 30% nas emissões entre 2020 e 2023, impulsionado por data centers. O Google também viu um salto no consumo de energia em seus data centers devido a um aumento na demanda por serviços de IA.
De acordo com Thomas McAndrew, fundador e CEO da Enchanted Rock, uma provedora de microrrede sediada no Texas, os data centers precisam de eletricidade confiável de 99,99%, o que coloca uma pressão na rede elétrica. Ele acrescentou que a alta demanda de eletricidade nos data centers também estava pressionando os consumidores residenciais, bem como aumentando as emissões de carbono.
McAndrew revelou que há outra opção que as empresas de tecnologia podem explorar para compensar o déficit de energia, aproveitando microrredes de gás natural e armazenamento de baterias.
“Os data centers de IA podem aliviar a pressão da rede e fornecer energia excedente de volta à rede, apoiando a expansão da energia eólica e solar, reduzindo assim os custos e as emissões de carbono.”
McAndré.
O fundador e diretor executivo da Bloom Energy, KR Sridhar, também disse ao Financial Times que, embora o gás natural dificilmente seja um combustível com zero carbono, ele poderia ser usado para reduzir emissões e abastecer data centers.