De acordo com as notícias do ChainCatcher, a polícia de Lubbock, Texas, informou que os casos de fraude relacionados ao Bitcoin aumentaram significativamente e as vítimas sofreram pesadas perdas. Nos últimos meses, 20 a 30 pessoas relataram fraudes envolvendo cartões-presente e transações de Bitcoin.

Os golpistas geralmente têm como alvo adultos mais velhos, alegando que suas contas foram comprometidas e precisam ser verificadas. As vítimas foram instruídas a preencher cheques, sacar dinheiro e depositar fundos em máquinas Bitcoin. O oficial Brandon Stewart relembrou um caso em que uma vítima transferiu US$ 25.000 e depois US$ 30.000.