Wprowadzenie do modelu Wyckoffa
Model Wyckoffa to metoda analizy technicznej wykorzystywana do przewidywania trendów cenowych aktywów finansowych, w tym Bitcoina. Model ten dzieli cykl rynkowy na cztery główne fazy: akumulację, aprecjację, dystrybucję i amortyzację. Każda faza ma specyficzną charakterystykę i zachowanie cen:
Akumulacja: Rynek jest stabilny przy niskich cenach, akumulując zakupy.
Marża: Ceny zaczynają gwałtownie rosnąć, gdy popyt przewyższa podaż.
Dystrybucja: Rynek osiąga swój szczyt, duzi inwestorzy zaczynają sprzedawać.
Mark Down: Cena spada, gdy podaż przewyższa popyt.
Analiza obrazu
Rysunek 1: Logika Wyckoffa
Pierwszy obraz ilustruje cykl Wyckoffa z fazami akumulacji, wzrostów, dystrybucji i spadków wraz z odpowiadającymi im poziomami wolumenu obrotu. Najważniejsze cechy to:
Akumulacja: Rynek akumuluje po niskich cenach i niskim wolumenie obrotu.
Marża: Cena gwałtownie rośnie wraz ze wzrostem wolumenu obrotu.
Dystrybucja: Cena osiągnęła szczyt, przy dużym wolumenie obrotu.
Mark Down: Gwałtowne spadki cen, często rozpoczynające się po dużej wyprzedaży.
Rysunek 2: Analiza Wyckoffa dla Bitcoina
Drugi obraz stosuje model Wyckoffa do wykresu cen Bitcoina. Poniżej szczegółowa analiza:
Faza akumulacji:
Czas: połowa 2022 r
Charakterystyka: Cena Bitcoina jest stabilna na niskich poziomach, przy niskim wolumenie obrotu, zgodnie z fazą akumulacji w modelu Wyckoffa.
Narzut:
Czas: koniec 2022 r. do połowy 2023 r
Charakterystyka: Cena Bitcoina zaczyna gwałtownie rosnąć wraz ze wzrostem wolumenu obrotu, odzwierciedlając wyższy popyt niż podaż.
Faza dystrybucji:
Czas: od połowy do końca 2023 r
Charakterystyka: Cena Bitcoina osiągnęła szczyt, wolumen obrotu był wysoki, gdy duzi inwestorzy zaczęli sprzedawać. W tym okresie można zaobserwować silne wahania cen.
Faza ponownej akumulacji:
Czas: początek 2024 r
Charakterystyka: Po fazie dystrybucji cena Bitcoina stabilizuje się na poziomie niższym niż poprzedni szczyt, ale wciąż wyższym niż początkowa faza akumulacji. Wolumen obrotu ponownie spadł, wskazując na ponowną akumulację przed możliwym ponownym wzrostem cen.
BTC również znajduje się w fazie akumulacji, ale wiele wskaźników wolumenu zmniejszyło również siłę nabywczą funduszy ETF i dużych inwestorów z długoletnimi podmiotami Whale, którzy już wcześniej realizowali zyski. Wskaźnik względnej siły (RSI) również osiągnął granicę wykupienia, wskazując na przyszłe odwrócenie się od wyższych lat 90., kiedy BTC przełamał swój ATH na poziomie 73 tys., po czym zaczęły się kolejne poziomy cenowe spadające w porównaniu do poprzedniego poziomu cen, a RSI podobnie wszedł w fazę korekty poniżej poziomu 80, a obecny poziom to 61 na klatce D1 i 71 na klatce W.
To odwrócenie doprowadzi do odwrócenia ceny od wykupienia do redystrybucji niższych cen w celu skonsolidowania popytu na poprzednich poziomach cen 50 tys. - 52 tys., a następnie narastania dynamiki, jeśli popyt jest duży, ale podaż jest wysoka. Jeśli cena jest niska, cena prawdopodobnie wzrośnie w przyszłości i odwrotnie.
Prognozowanie przyszłości
Obecnie (maj 2024 r.)
Obecnie cena Bitcoina oscyluje wokół 66 000 dolarów, po okresie ponownej akumulacji opisanej w analizie Wyckoffa. Do kluczowych czynników wpływających na obecne ceny zaliczają się:
Działalność handlowa i inwestycyjna: Bitcoin znajduje się w fazie ponownej akumulacji, z udziałem inwestorów długoterminowych.
Globalna sytuacja gospodarcza: Czynniki makroekonomiczne, takie jak inflacja, polityka pieniężna banków centralnych i najważniejsze wydarzenia gospodarcze mogą wpływać na nastroje inwestorów.
Rozwój technologiczny i powszechna akceptacja: Postęp technologiczny i rosnąca akceptacja Bitcoina i innych aktywów cyfrowych zarówno na tradycyjnych rynkach finansowych, jak i w innych branżach.
Przyszłość (następne 6-12 miesięcy)
Krótkoterminowy (następne 6 miesięcy)
Faza marży: zgodnie z modelem Wyckoffa Bitcoin prawdopodobnie wejdzie w fazę marży po fazie ponownej akumulacji. Cena może wzrosnąć do 80 000-90 000 dolarów, jeśli przełamie obecny opór i wzrośnie wolumen obrotu.
Wydarzenia gospodarcze i polityczne: Polityka pieniężna i najważniejsze wydarzenia gospodarcze, takie jak stopy procentowe Fed lub środki bodźców gospodarczych, mogą wywołać presję na kupno lub sprzedaż.
Średnioterminowy (następne 12 miesięcy)
Faza dystrybucji: Po fazie wzrostu ceny Bitcoin może wejść w fazę dystrybucji, cena może oscylować wokół nowego szczytu (80 000-90 000 USD), zanim duzi inwestorzy zaczną sprzedawać.
Wolumen obrotu i wiadomości rynkowe: Wysoki wolumen obrotu i pozytywne wiadomości na temat przyjęcia Bitcoina mogą podnieść cenę na wyższy poziom, podczas gdy negatywne wiadomości mogą obniżyć cenę.
Długoterminowe (po 12 miesiącach)
Faza Mark Down: Zgodnie z cyklem Wyckoffa, po fazie dystrybucji Bitcoin może wejść w fazę niedźwiedzia. Ceny mogą spaść do 50 000–60 000 dolarów lub mniej, w zależności od zakresu wyprzedaży i nastrojów na rynku.
Czynniki techniczne i fundamentalne: Czynniki techniczne (takie jak kluczowe poziomy wsparcia i oporu) oraz czynniki fundamentalne (takie jak przyjęcie przez rząd i regulacje) będą odgrywać ważną rolę w ustalaniu długoterminowej ceny Bitcoina.
Oto kilka przewidywań:
Według Binance cena Bitcoina może wzrosnąć o 5% i osiągnąć 67 452,41 USD w ciągu najbliższych 30 dni1. Przewidują również, że cena BTC może wzrosnąć do 90 030,91 dolarów do 2030 roku1.
Artykuł z LiteFinance mówi, że cena Bitcoina może wynosić około 80 000 dolarów po kwietniu 2024 r. i osiągnąć poziom 120 000 dolarów do końca roku2.
Kolejna prognoza z vstar.com sugeruje, że cena Bitcoina może osiągnąć 72 500 dolarów do 2024 roku3.
Dyrektor ds. badań CoinShares, James Butterfill, przewiduje, że cena Bitcoina może wzrosnąć do 80 000 dolarów do 2024 r.4.
Trader Alan Tardigrade przewiduje, że Bitcoin może osiągnąć 130 000 dolarów przed końcem 2024 roku
Wyciągnąć wniosek
Model Wyckoffa zapewnia przydatne ramy analityczne do przewidywania trendu cenowego Bitcoina w oparciu o fazy akumulacji, zwyżki, dystrybucji i niedźwiedzia.
Obecnie Bitcoin może znajdować się w fazie ponownej akumulacji przed wejściem w kolejną fazę wzrostów, ale inwestorzy powinni monitorować inne czynniki rynkowe w celu potwierdzenia tego trendu.
Według bieżącej analizy Bitcoin prawdopodobnie wejdzie w fazę wzrostów w krótkim okresie, a następnie wejdzie w fazę dystrybucji i spadków w perspektywie średnio- i długoterminowej.
Wszystkie komentarze są osobistymi opiniami, więc nie jest to porada inwestycyjna, dlatego każdy powinien dokładnie rozważyć czynniki i finanse, aby inwestować zgodnie ze swoim osobistym gustem i metodą.