Nazwa projektu: Toncoin
Typ projektu: L1
Nazwa kodowa: $TON
Ranking kryptowalut: 10
Kapitalizacja rynkowa: 22,5 miliarda dolarów
Pełna wartość emisji (FDV): 33,2 miliarda dolarów
Podaż w obiegu: 3,47 miliarda (68%)
Całkowita podaż: 5,11 miliarda
Maksymalna podaż: nieograniczona
słowa otwierające
Telegram został założony w Rosji w 2013 roku przez Nikołaja i Pawła Durowów. Dziś jest to trzecia najczęściej pobierana aplikacja do przesyłania wiadomości na świecie, ósma pod względem popularności sieć społecznościowa i jedna z pięciu najpopularniejszych aplikacji do przesyłania wiadomości z 800 milionami aktywnych użytkowników miesięcznie. Jej dyrektor generalny, Pavel Durov, jest jednym z najbogatszych miliarderów mediów społecznościowych, którego majątek przekracza 15 miliardów dolarów.
źródło: Statista
TON, czyli The Open Network, to blockchain L1 opracowany przez zespół Telegramu. Zaczęli rozwijać ten projekt w latach 2017–2018, mając na celu zaspokojenie potrzeb setek milionów użytkowników Telegramu. Chociaż w 2020 r. stanęli przed pewnymi wyzwaniami prawnymi ze strony amerykańskiej Komisji Papierów Wartościowych i Giełd (SEC), Fundacja TON przejęła je w 2022 r., dając projektowi nowy początek. Dzięki inwestycjom finansowym takich podmiotów jak DWF Labs i strategicznej wizji projektu szybko wspiął się do pierwszej dziesiątki kryptowalut.
Źródło: plan działania TON
Jeśli śledzisz świat kryptowalut, być może zauważyłeś, że ludzie zajmujący się kryptowalutami spędzają dużo czasu na Telegramie. Wraz z szybkim wzrostem kapitalizacji rynkowej $TON wygląda na to, że więcej użytkowników zacznie przenosić się do sieci TON, podobnie jak użytkownicy Coinbase zaczęli przenosić się do Base, rozpoczynając „sezon podstawowy”.
Wygląda na to, że zespół Telegramu przygotowuje się do przyjęcia większej liczby osób do TON, być może rozpoczynając „sezon TON”. Rzut oka na tę strategię pojawił się w styczniu ubiegłego roku, kiedy Telegram zintegrował TON ze swoją aplikacją i wprowadził płatności w kryptowalutach dla twórców treści. To posunięcie umożliwia tworzenie aplikacji i korzystanie z nich bezpośrednio w Telegramie, zapewniając użytkownikom płynną obsługę.
W tym artykule zagłębimy się w ekosystem TON, starając się zrozumieć jego podstawowe możliwości i zidentyfikować potencjalne możliwości.
Sieć TON
TON działa poprzez unikalną kombinację elementów architektury i mechanizmów konsensusu, aby zapewnić szybkie, skalowalne i bezpieczne przetwarzanie transakcji.
Obecnie usługi świadczone w ramach ekosystemu TON obejmują:
Portfele TON: Portfele cyfrowe, takie jak Tonkeeper (niepowierniczy) i @wallet (powierniczy), z funkcjami takimi jak korzystanie z DApp i stakowanie.
TON Storage: zapewnia prywatną, zaszyfrowaną pamięć blockchain, podobną do Dropbox, ale bezpieczniejszą.
Witryny TON: Twórz zdecentralizowane witryny internetowe w sieci TON i uzyskuj dostęp do ekosystemu sieciowego za pośrednictwem portfeli i przeglądarek TON.
TON Proxy: Zapewnia dostęp do sieci TON, zapewniając wolne od cenzury i płynne korzystanie ze zdecentralizowanych aplikacji.
Inteligentne kontrakty: szybko przetwarzaj transakcje w TON za pośrednictwem maszyny wirtualnej TON.
TON DNS: Uprość nawigację w sieci TON, konwertując złożone adresy na przyjazne dla użytkownika nazwy.
Ton Bridge: Ułatwia łatwy transfer Toncoin pomiędzy głównymi łańcuchami bloków, takimi jak Ethereum i Binance Smart Chain.
perspektywy na przyszłość
31 października TON ustanowił nowy rekord najszybszego blockchaina na świecie, co zostało zademonstrowane podczas transmisji na żywo. Film z tego kamienia milowego można obejrzeć na YouTube. To osiągnięcie pozwala zespołowi odkryć nowe możliwości, biorąc pod uwagę potencjał sieci.
Zespół TON często omawia koncepcję SuperApp, która ma na celu integrację różnych usług, takich jak komunikatory internetowe, sieci społecznościowe, DeFi i e-commerce, z których wszystkie są obsługiwane przez technologię blockchain TON. Wizją jest przekształcenie go w portal Web3, który potencjalnie przyciągnie setki milionów użytkowników i umożliwi przeprowadzanie miliardów transakcji w przyjaznym dla użytkownika i bezproblemowym środowisku Telegramu, wykorzystując istniejącą bazę użytkowników.
Ponadto firma TON otrzymała niedawno inwestycję o wartości 8 milionów dolarów od Mirana Ventures skupiającej się na technologii web3 w celu opracowania tej ambitnej wizji.
Zespół podkreślił także GameFi jako potencjalny przypadek użycia, wskazując, w jaki sposób branża gier może skorzystać na TON w celu rozwijania ekonomii w grach. W zeszłym roku Fundacja TON ogłosiła, że Animoca Brands, będąca liderem w zakresie praw własności cyfrowej do gier i otwartego metaświata, stała się jednym z największych walidatorów otwartej sieci blockchain.
TON wydaje się również odpowiednim systemem płatności, zapewniającym osobom fizycznym i firmom szybkie i tanie możliwości globalnych transakcji finansowych.
W styczniu 2022 r. TON miał 200 000 aktywnych portfeli miesięcznych. Rok później liczba ta wzrosła do ponad 700 000. Obecnie wynosi prawie 1,7 miliona, co wskazuje na zwiększone wykorzystanie portfeli Toncoin i sugeruje, że powszechne przyjęcie może stać się rzeczywistością.
źródło: Tonstat
Możliwości rynkowe
Dzięki kapitalizacji rynkowej wynoszącej 23 miliardy dolarów TON ugruntował swoją pozycję jako ważny blockchain warstwy 1 z silną bazą użytkowników. Potencjał ten wynika z wyjątkowej pozycji Telegramu jako aplikacji do przesyłania wiadomości z milionami użytkowników na całym świecie, z których wielu jest już zaangażowanych w przestrzeń kryptowalut.
DeFiLlama podaje, że całkowita wartość sieci wynosi 140 milionów dolarów. W porównaniu z innymi blockchainami warstwy 1 lub 2, takimi jak Sui o wartości 658 milionów dolarów, Avalanche o wartości 1,14 miliarda dolarów czy Base o wartości 1,4 miliarda dolarów, istnieje wyraźnie ogromny potencjał wzrostu.
Źródło: DeFiLlama
Jeśli eksplozja TON nastąpi, pierwsi użytkownicy i naśladowcy ekosystemu odniosą ogromne korzyści z jego ekspansji. Biorąc pod uwagę możliwe przyszłe przejście w stronę tego ekosystemu, zwrócenie uwagi na ekosystem TON i uczestnictwo w nim może być posunięciem strategicznym.
Eksploracja ekosystemu TON ujawnia różnorodną gamę projektów i tokenów z miejscem na wzrost i rozwój. W przestrzeni memecoinów, gdzie często są to wskaźniki zainteresowania społeczności i dynamiki społecznej, sytuacja wydaje się być na wczesnym etapie. Nie było jeszcze wybitnej monety nazwanej z silną społecznością lub znaczącym wzrostem społecznym. Jednak niektóre monety, takie jak $TEPE, wykazały pewną aktywność w ciągu ostatniego tygodnia, zwiększając ich wartość o 100%. Inne memecoiny, takie jak TON FISH, TON INU i DogWifHood, choć brakuje im wyjątkowości, ilustrują rodzącą się naturę sektora memecoinów TON.
Przestrzeń DeFi w TON obejmuje dwie główne zdecentralizowane giełdy, które mogą mieć kluczowe znaczenie dla płynności i rozwoju ekosystemu. $STON to wiodący DEX o łącznej zablokowanej wartości 80 milionów dolarów, a DeDust to drugi co do wielkości DEX z TVL wynoszącym 49 milionów dolarów. Reprezentują one infrastrukturę dla działalności DeFi na TON. Jeśli Telegram ma na celu wspieranie dobrze prosperującego ekosystemu DeFi, sukces tych platform będzie prawdopodobnie krytyczny, ponieważ odniosą one bezpośrednie korzyści z wszelkich inicjatyw zwiększających płynność.
W przestrzeni GameFi TON obsługuje projekty takie jak PunkCity i Petcoin. PunkCity wyróżnia się ekosystemem GameFi obsługiwanym przez chatboty Telegram i integrującym NFT, natomiast Petcoin uruchomił Tongochi, projekt GameFi inspirowany Tamagotchi.
Niektóre z najpopularniejszych tokenów dostępnych obecnie w sieci TON obejmują:
Źródło: CoinMarketCap
Nadrzędna narracja na temat możliwości rynkowych TON leży w jego potencjale rozwoju ekosystemu, napędzanym dużą bazą użytkowników Telegramu i strategicznymi posunięciami mającymi na celu głębszą integrację kryptowaluty z platformą. Chociaż projekty DeFi i GameFi na TON są wciąż w powijakach, a scena monet memowych jeszcze nie dojrzała, warto zwrócić uwagę na oznaki tego rozwijającego się ekosystemu.
konkurentów
Obecnie w świecie kryptowalut istnieje duża konkurencja między blockchainami warstwy 1. Podczas gdy niektórzy z pierwszych konkurentów TON, tacy jak Polkadot, Tezos, NXT i EOS, wydają się tracić impet, w ciągu ostatnich kilku lat pojawili się nowi gracze, tacy jak Aptos, Sui, Solana, Avalanche i Cosmos. Choć TON z sukcesem znalazł się w pierwszej dziesiątce kryptowalut, utrzymanie dużego udziału w rynku nie jest łatwe.
źródło: Coingecko
Kilka kluczowych zalet TON:
Blockchain piątej generacji: TON rozwija się w kierunku wielołańcuchowego systemu z dowodem stawki, który można podzielić na fragmenty, który obsługuje niestandardowe łańcuchy pracy. Niemal natychmiast przekazuje wiadomości między fragmentami i synchronizuje wszystko w całej sieci.
Natywna obsługa shardingu: Zbudowany z myślą o prawdziwej skalowalności, TON może obsługiwać szeroką gamę aplikacji i jest przeznaczony do obsługi każdego projektu, który może działać na blockchainie.
Kompleksowy ekosystem: TON zapewnia szereg usług, w tym sieć P2P, pamięć masową i inne usługi w celu zbudowania kompletnej infrastruktury oraz poprawy jej praktyczności i skalowalności.
Elastyczność w zastosowaniach wielofunkcyjnych: TON został zaprojektowany tak, aby był wystarczająco elastyczny, aby obsługiwać szeroki zakres i specyficzne potrzeby, od prywatnych projektów blockchain na dużą skalę po zdecentralizowane aplikacje ogólnego przeznaczenia.
Tokenomika
Toncoin ($TON), natywna kryptowaluta blockchainu TON, obsługuje transakcje i aplikacje, takie jak gry i przedmioty kolekcjonerskie. Jej tokenomika rozpoczęła się w listopadzie 2019 r., kiedy to wybito 5 miliardów monet. Kwestie regulacyjne w maju 2020 r. wstrzymały rozwój i zamiast tego skupiły się na proof-of-work. Do maja 2021 r. TON przechodzi na sieć główną i kontynuuje dystrybucję monet w oparciu o dowód pracy. W czerwcu 2022 r. TON zaktualizowało się do sieci dowodu stawki, poprawiając bezpieczeństwo i stabilność, wyróżniając ponad 12 milionów rachunków, roczną stopę inflacji wynoszącą 0,6% i znaczny udział walidatorów.
Wydobycie rozpoczyna się w czerwcu 2020 r. i kończy w czerwcu 2022 r., umożliwiając udział społeczeństwa i kończąc pierwotną dystrybucję. Po wydobyciu spółka TON uruchomiła pulę wydobywczą Infinity TON, aby kontynuować uczestnictwo. Jako system PoS, TON obsługuje obecnie walidatorów i nominatorów, promując rozwój sieci poprzez nagrody Toncoin.
Kapitalizacja rynkowa: 22,73 miliarda dolarów.
W pełni rozwodniona wycena (FDV): 34,13 miliardów dolarów.
Podaż w obiegu: 3,47 miliarda (67,98% całości)
Całkowita podaż: 5,11 miliarda
Maksymalna podaż: nieskończona.
czynniki bycze
Integracja TON z Telegramem zapewnia ogromną potencjalną bazę użytkowników do adopcji, tworząc dojrzałe środowisko do rozwoju użytkowników i rozwoju dApps.
Architektura TON, w tym zaawansowany mechanizm konsensusu i rozwiązania skalowalne, takie jak sharding, pozycjonuje TON jako wiodącego gracza technologicznego w przestrzeni blockchain, umożliwiającego szybkie i wydajne przetwarzanie transakcji.
Ekosystem TON szybko się rozwija i obejmuje różne usługi, takie jak pamięć masowa TON, strony internetowe TON i aplikacje DeFi.
Projekt otrzymał znaczne wsparcie finansowe od głównych podmiotów, takich jak DWF Labs, co wskazuje na duże zaufanie inwestorów. Inwestycje te wspierają rozwój infrastruktury i aplikacji TON, napędzając jego rozwój i innowacje.
czynniki niedźwiedzie
Historia wyzwań regulacyjnych TON w stosunkach z SEC może stwarzać ciągłe ryzyko, które może mieć wpływ na jej działalność i przyszły rozwój. Ponadto bliskie powiązania TON z Telegramem oznaczają, że wszelkie problemy prawne, public relations lub gospodarcze, przed którymi stoi Telegram, mogą wywołać efekt domina na TON. To połączenie może mieć wpływ na zaufanie inwestorów, przyjęcie przez użytkowników i ogólne postrzeganie rynku TON.
TON działa na wysoce konkurencyjnym rynku z dużymi i wschodzącymi projektami, takimi jak Ethereum i Aptos, i wymaga ciągłych innowacji, aby zachować aktualność i przyciągnąć użytkowników. Ponadto, ze względu na unikalną architekturę TON, maszyna wirtualna TON nie jest kompatybilna z maszyną wirtualną Ethereum. Oznacza to, że TON nie może bezpośrednio wykorzystywać rozbudowanych narzędzi programistycznych Ethereum i zdecentralizowanego ekosystemu aplikacji.
Chociaż integracja z Telegramem i przekształcanie użytkowników aplikacji do przesyłania wiadomości w aktywnych uczestników blockchain jest obiecująca, nadal istnieje niepewność. Powolny rozwój ekosystemu może osłabić jego potencjał.
Jeśli mechanizm inflacyjny nie zostanie odpowiednio skalibrowany, może to doprowadzić do nadmiernej podaży tokenów, zmniejszając wartość poszczególnych tokenów i potencjalnie prowadząc do spadku zainteresowania inwestorów.
Wniosek
Wywodzący się z popularnej aplikacji do przesyłania wiadomości Telegram, TON szybko zyskał sławę wśród najlepszych łańcuchów bloków warstwy 1. Chociaż szybko stała się jedną z dziesięciu najlepszych kryptowalut, droga przed TON pozostaje pełna wyzwań. Świat blockchain jest bardzo konkurencyjny, a nowi uczestnicy, tacy jak Aptos, Sui, Solana, Avalanche i Cosmos, powodują kłopoty. Ci nowi i starzy gracze oznaczają, że TON musi ciężko pracować, aby utrzymać silną obecność na rynku.
W przyszłości połączenie TON z Telegramem zapewnia ogromne możliwości jego rozwoju. Dzięki ogromnej bazie użytkowników Telegramu TON ma dobrą pozycję, aby przyspieszyć wdrożenie i zachęcić do tworzenia nowych zdecentralizowanych aplikacji.
W miarę rozwoju TON w świecie blockchain jego przyszły sukces będzie zależał od dotrzymania kroku innowacjom, przyciągania deweloperów i maksymalizacji specjalnego połączenia z Telegramem. Przed nami wiele możliwości, a cel TON, jakim jest zmiana sposobu wykorzystania blockchainu, może sprawić, że stanie się on kluczowym graczem w zachęcaniu większej liczby osób do korzystania z technologii blockchain.
