Bankier #investment to osoba, która często pracuje w ramach instytucji finansowej i zajmuje się głównie pozyskiwaniem kapitału dla korporacji, rządów lub innych podmiotów. Przykładami pracodawców będących bankierami inwestycyjnymi są Goldman Sachs (GS), Morgan Stanley (MS), JPMorgan Chase (JPM), Bank of America Merrill Lynch (BAC) i Deutsche Bank (DB).
NAJWAŻNIEJSZE WNIOSKI:
Bankier inwestycyjny pracuje w instytucji finansowej i jego głównym zajęciem jest pozyskiwanie kapitału dla korporacji, rządów i innych podmiotów.
Zawód bankowości inwestycyjnej jest popularny, ponieważ zazwyczaj jest dobrze płatny.
Bankierzy inwestycyjni muszą mieć doskonałe umiejętności analityczne, dobre umiejętności komunikacji ustnej i pisemnej oraz zdolność do długiej i wyczerpującej pracy.
Zrozumienie bankowości inwestycyjnej
Bankierzy inwestycyjni ułatwiają duże, skomplikowane transakcje finansowe #transactions . Transakcje te mogą obejmować strukturyzowanie przejęcia, fuzji lub sprzedaży dla klientów. Innym obowiązkiem bankierów inwestycyjnych jest emisja papierów wartościowych jako sposób pozyskiwania kapitału. Wiąże się to z tworzeniem szczegółowej dokumentacji dla Komisji Papierów Wartościowych i Giełd (SEC) niezbędnej do wejścia firmy na giełdę.
Bankier inwestycyjny może zaoszczędzić klientowi czas i pieniądze, identyfikując ryzyka związane z konkretnym projektem, zanim firma ruszy do przodu. Teoretycznie bankier inwestycyjny jest ekspertem w swojej dziedzinie lub branży, który ma rękę na pulsie obecnego klimatu inwestycyjnego. Przedsiębiorstwa i instytucje non-profit często zwracają się do bankierów inwestycyjnych o poradę, jak najlepiej zaplanować swój rozwój.
Bankier inwestycyjny pomaga również w wycenie instrumentów finansowych i poruszaniu się po wymogach regulacyjnych. Kiedy firma przeprowadza pierwszą ofertę publiczną (IPO), bank inwestycyjny kupuje wszystkie lub większość akcji tej firmy bezpośrednio, działając jako pośrednik. W takim przypadku, działając w imieniu firmy wchodzącej na giełdę, bank inwestycyjny następnie sprzedaje akcje firmy na rynku publicznym, tworząc natychmiastową płynność.
Bank #investment może w tym scenariuszu osiągnąć zysk, zazwyczaj ustalając cenę swoich akcji z marżą. W ten sposób bank inwestycyjny podejmuje znaczne ryzyko. Podczas gdy doświadczeni analitycy w banku inwestycyjnym wykorzystują swoją wiedzę specjalistyczną, aby dokładnie wycenić akcje, bankier inwestycyjny może stracić pieniądze na transakcji, jeśli przewartościował akcje.
Przykład bankowości inwestycyjnej i IPO
Na przykład załóżmy, że Pete’s Paints Co., sieć dostawców farb i innych artykułów metalowych, chce wejść na giełdę. Pete, właściciel, kontaktuje się z Katherine, znaną bankierką inwestycyjną. Pete i Katherine zawierają umowę, w ramach której Katherine (w imieniu swojej firmy) zgadza się kupić 100 000 akcji Pete’s Paints na potrzeby IPO firmy po cenie 24 USD za akcję, zgodnie z rekomendacjami jej zespołu analityków. Inwestycja #bank płaci 2,4 mln USD za 100 000 akcji.
Po złożeniu odpowiednich dokumentów, takich jak formularz SEC S-1, i ustaleniu daty i godziny IPO, Katherine i jej zespół zaczynają sprzedawać akcje na otwartym rynku po 26 USD za akcję. Jednak bank inwestycyjny nie może sprzedać więcej niż 20% akcji po tej cenie ze względu na słaby popyt i jest zmuszony obniżyć cenę do 23 USD, aby sprzedać resztę udziałów. Ostatecznie prowadzi to do straty dla Katherine i jej zespołu.
Wymagane umiejętności dla bankierów inwestycyjnych
Branża bankowości inwestycyjnej jest popularna, ponieważ bankierzy inwestycyjni są zazwyczaj dobrze opłacani. Jednak stanowiska te wymagają określonych umiejętności, takich jak doskonałe umiejętności liczenia, silne umiejętności komunikacji werbalnej i pisemnej oraz zdolność do pracy przez długie i wyczerpujące godziny.
Wymagania edukacyjne zazwyczaj obejmują tytuł MBA z renomowanej uczelni i potencjalnie tytuł Chartered Financial #analyst (CFA).
Bankierzy inwestycyjni muszą przestrzegać ustalonego kodeksu postępowania swojej firmy i zazwyczaj podpisać umowę o zachowaniu poufności ze względu na poufny charakter otrzymywanych informacji. Ponadto istnieje potencjalne ryzyko konfliktu interesów, jeśli działy doradztwa i handlu banków inwestycyjnych będą ze sobą współpracować.
W bankowości inwestycyjnej istnieje typowa hierarchia stanowisk: (od młodszego do starszego) analityk, współpracownik, wiceprezes, starszy wiceprezes, a następnie dyrektor zarządzający.