Zastrzeżenie: ten artykuł ma na celu przedstawienie ogólnych wskazówek mających pomóc chronić użytkowników i inwestorów DeFi. Nie jest to lista wyczerpująca i nie należy jej traktować jako porady finansowej. Binance Academy nie ponosi odpowiedzialności za Twoje decyzje inwestycyjne.

TL;DR

W miarę jak coraz więcej osób interesuje się fascynującymi innowacjami finansowymi możliwymi dzięki DeFi, oszuści znajdują coraz więcej sposobów na ich wykorzystanie.

DeFi to szczególnie bezlitosna przestrzeń – zazwyczaj nie ma dobrych sposobów na odzyskanie środków lub pociągnięcie do odpowiedzialności złośliwych podmiotów. Jeśli jednak wiesz, czego szukać, możesz zmniejszyć ryzyko wykorzystania Cię przez oszustów.

Wstęp

Zdecentralizowane finanse (DeFi) obfitują w innowacje. Wygląda na to, że nowe projekty DeFi pojawiają się z każdą minutą i niezwykle trudno jest za nimi nadążać, nie mówiąc już o DYOR.

Często mówimy o tym, że łańcuchy bloków nie wymagają pozwolenia – co jest w zasadzie fantazyjnym sposobem powiedzenia, że ​​są „publiczne”. Nikt nie potrzebuje pozwolenia, aby z nich korzystać, tworzyć dla nich i uruchamiać na nich projekty. Chociaż wartość ta jest nieodłącznie związana z kryptowalutami, takimi jak Bitcoin, ma ona również swoje negatywne aspekty.

Każdy może uruchomić oszukańcze lub wprowadzające w błąd projekty i nic nie jest w stanie ich powstrzymać. Cóż, technicznie rzecz biorąc, nic – my, jako społeczność, możemy pomóc sobie nawzajem w zidentyfikowaniu pewnych wspólnych wzorców oddzielających uzasadnione innowacje od wprowadzającego w błąd złomu.

Na co zatem warto zwrócić uwagę?

Jaki jest cel projektu?

To może wydawać się oczywistym pytaniem, szczególnie jeśli jesteś nowy w przestrzeni DeFi.

Jednak znaczna większość aktywów kryptograficznych nie wnosi nic nowego na stół. Jasne, istnieją również niezwykle ekscytujące innowacje – w końcu po to tu wszyscy jesteśmy! Jednak wiele nowych projektów próbuje po prostu skupić uwagę na DeFi, nawet nie próbując wprowadzać innowacji.

Można więc zadać jedno pytanie – czy ten projekt ma na celu zrobienie czegoś nowego i innowacyjnego? Czy poprzez swój projekt starają się wnieść wkład w nową gospodarkę cyfrową? Czym różni się od swoich konkurentów? Czy istnieje tu wyjątkowa propozycja wartości?

To bardzo proste, zdroworozsądkowe pytania. Ale zadając im pytanie, możesz już wyeliminować znaczną część oszustw.

Działalność rozwojowa

Kolejną rzeczą, na którą możesz zwrócić uwagę, jest aktywność programistów. DeFi jest ściśle powiązane z etosem open source.

Jeśli więc wiesz trochę o kodowaniu, możesz sam rzucić okiem na kod. Jednak wspaniałą rzeczą w open source jest to, że jeśli projekt będzie wystarczająco zainteresowany, inni z pewnością to zrobią. Może to prawdopodobnie ujawnić, czy projekt ma złe intencje.

Ponadto możesz także przyjrzeć się działalności rozwojowej. Czy programiści stale dostarczają nowy kod? Chociaż tę metrykę można wykorzystać w praktyce, nadal może być dobrym barometrem pozwalającym dowiedzieć się, czy twórcy działają naprawdę, czy po prostu chcą szybko zarobić.

Inteligentne audyty kontraktów

Coś, co często pojawia się w przypadku inteligentnych kontraktów i DeFi, to audyt. Audyty mają za zadanie zapewnić bezpieczeństwo kodu. Chociaż stanowią one istotną część opracowywania inteligentnych kontraktów, wielu programistów wdraża swój kod bez żadnych audytów. Może to znacznie zwiększyć ryzyko korzystania z tych umów.

Należy tu zauważyć, że audyty są drogie. Legalne projekty zazwyczaj będą w stanie opłacić audyty, ale projekty oszustw zwykle nie będą się tym przejmować.

Czy to oznacza, że ​​jeśli projekt przeszedł audyt, to można z niego całkowicie bezpiecznie korzystać? Nie. Audyty są konieczne, ale żaden audyt nie zapewni całkowitego bezpieczeństwa. Zawsze bądź świadomy ryzyka związanego z deponowaniem środków w ramach inteligentnej umowy.

Czy założyciele są anonimowi?

Świat kryptowalut jest głęboko zakorzeniony w wolności anonimowości (i pseudonimowości), którą może zapewnić Internet. W końcu prawdopodobnie nigdy nie poznamy tożsamości Satoshiego Nakamoto – tej samej osoby (lub grupy), która stworzyła pierwszą kryptowalutę.

Jednak zespoły składające się z anonimowych założycieli nadal stanowią dodatkowe ryzyko, które należy wziąć pod uwagę. Jeśli okażą się oszustami, istnieje duże prawdopodobieństwo, że nie zostaną pociągnięci do odpowiedzialności. Chociaż narzędzia do analizy w łańcuchu stają się coraz bardziej wyrafinowane, sytuacja jest jeszcze inna, jeśli stawką są reputacja założycieli powiązana z ich tożsamością w świecie rzeczywistym.

Należy pamiętać, że nie wszystkie projekty prowadzone przez anonimowe zespoły są oszustwami. Z pewnością istnieje wiele przykładów legalnych projektów z anonimowymi zespołami. Mimo to, podczas oceny projektów należy wziąć pod uwagę konsekwencje anonimowości zespołu.

Podsumowując, czy projekty z anonimowymi założycielami są złe? Nie. Czy projekty, których założyciele są anonimowi, są trudniejsze do pociągnięcia do odpowiedzialności za złośliwe zachowanie? Tak.

➟ Chcesz rozpocząć przygodę z kryptowalutą? Kup Bitcoin (BTC) na Binance!

W jaki sposób dystrybuowane są tokeny?

Ekonomia tokenów jest kluczowym aspektem, który należy wziąć pod uwagę podczas badania projektu DeFi. Jednym ze sposobów, w jaki oszust może zarobić pieniądze, jest zawyżanie ceny tokena przy jednoczesnym posiadaniu ogromnego pakietu, a następnie wyrzucenie go na rynek.

Co się stanie, jeśli, powiedzmy, 40-50-60% podaży znajdującej się w obiegu zostanie sprzedane na otwartym rynku? Cena tokena spada, tracąc prawie całą swoją wartość. Choć znaczna alokacja założycieli sama w sobie nie jest przez niektórych uważana za sygnał ostrzegawczy, może prowadzić do problemów w przyszłości.

Oprócz alokacji należy wziąć pod uwagę sposób dystrybucji tokenów. Czy odbywa się to w drodze ekskluzywnej przedsprzedaży, dostępnej tylko dla wtajemniczonych, którzy dostają świetną ofertę, a następnie promują projekt w mediach społecznościowych? Czy jest to początkowa oferta monet (ICO)? Czy przeprowadzają wstępną ofertę wymiany (IEO), w której giełda kryptowalut wystawia na szwank ich reputację? Czy dystrybuują tokeny poprzez zrzut, który prawdopodobnie powoduje dużą presję na sprzedaż?

Modele dystrybucji tokenów wymagają rozważenia wielu niuansów. W wielu przypadkach trudno jest nawet zdobyć takie informacje, co samo w sobie może być sygnałem ostrzegawczym. Jeżeli jednak chcą Państwo uzyskać pełny obraz realizacji projektu, jest to informacja absolutnie niezbędna.

Jak prawdopodobne jest oszustwo związane z wyjściem?

Yieldfarming (lub wydobywanie płynności) to nowy sposób na uruchamianie tokenów DeFi. Wiele nowych projektów DeFi wykorzystuje tę metodę dystrybucji, ponieważ może ona stworzyć korzystne wskaźniki dystrybucji dla projektu. Pomysł jest taki, że użytkownicy zamykają swoje środki w inteligentnych kontraktach i otrzymują w zamian część nowo wybitych tokenów.

Prawdopodobnie widać, dokąd to zmierza. Niektóre projekty po prostu pochłoną środki z puli płynności. Niektórzy zastosują bardziej wyrafinowane metody lub będą mieli ogromną kopalnię wstępną.

Ponadto nowe altcoiny często są najpierw umieszczane na liście automatycznych animatorów rynku (AMM), takich jak Uniswap lub Sushiswap. Jeśli zespół projektowy zapewnia znaczną część płynności pary rynkowej na AMM, równie dobrze może ją usunąć i wyrzucić tokeny na rynek. Zwykle powoduje to, że cena tokena zasadniczo spada do zera. Ponieważ w zasadzie nie ma już rynku, na którym można by sprzedać, zjawisko to często nazywa się „ciągnięciem dywanu”.

Zamykanie myśli

Niezależnie od tego, czy chcesz wziąć udział w dzikim zachodzie rolnictwa, czy po prostu korzystać ze zdecentralizowanych protokołów do wymiany i handlu, oszustw DeFi jest mnóstwo. Mamy nadzieję, że te ogólne wskazówki pomogą Ci lepiej wykryć złośliwe projekty i złych aktorów.

Nadal masz pytania dotyczące rynku DeFi i oszustw związanych z wyjściem? Sprawdź naszą platformę pytań i odpowiedzi, Ask Academy, gdzie społeczność Binance odpowie na Twoje pytania.