Czy naprawdę znasz Arbitrum, jeśli nie znasz jego dominującego gracza?

#realyield generowanie protokołu Blue-chip DeFi

Tanie transakcje swapowe i perps z dźwignią do 50x

>200 000 użytkowników, wolumen obrotu wynoszący >90 miliardów dolarów

I. Przegląd GMX

- Zdecentralizowana wymiana spotów i perpsów na #Arbitrum i #Avalanche

- Użytkownicy mogą dokonywać swapów spot i perpsów handlowych z dźwignią do 50x, niskimi opłatami za swap i zerowym wpływem na cenę

- GLP, natywna pula obejmująca wiele aktywów, ułatwia tworzenie rynku, niskie opłaty swapowe i lew. handlowy

- Wykorzystuje #Chainlink Oracles do agregowania cen z wiodących giełd wolumenowych

- Posiada liczne integracje z innymi protokołami DeFi, a także boty pomagające użytkownikom śledzić różne wskaźniki (np. statystyki handlowe, pozycje, staking, opłaty itp.)

II. Cechy

Dlaczego traderzy powinni wybrać GMX?

  1. Zmniejszenie ryzyka likwidacyjnego

    #Chainlink Wysokiej jakości dane cenowe Oracle wygładzają wahania cen, co chroni pozycje przed tymczasowymi wahaniami.

  2. Niskie koszty

    Użytkownicy mogą otwierać i zamykać pozycje przy minimalnym spreadzie i zerowym wpływie na cenę, bez żadnych dodatkowych kosztów.

  3. Prosty

    $GMX ma prosty interfejs wymiany zapewniający płynne korzystanie z niego.

  4. Samodzielny i pozbawiony zaufania

    Użytkownicy mogą handlować bezpośrednio ze swojego portfela.

III. Tokenomika

  1. Dystrybucja tokenów $GMX

    • Prognozowana maksymalna podaż - 13,25 mln

    • Migracja XVIX i Gambit – 6M

    • #Uniswap ciecz – 2M

    • Nagrody esGMX – 2 mln

    • Fundusz cen minimalnych – 2M

    • Marketing, partnerstwa i twórcy społeczności – 1M

    • Współpracownicy – ​​250 tys. (rozłożonych liniowo na 2 lata)

  2. Narzędzie tokena $GMX

    • Natywny token zarządzania i użyteczności protokołu GMX

    • Posiadacze tokenów $GMX mają prawa do zarządzania i mogą obstawiać swoje tokeny $GMX na #realyield

    • Token $GMX generuje 30% opłat generowanych przez platformę.

  3. Staked GMX otrzymuje 3 rodzaje nagród:

    • Punkty mnożnika (MP)

    • Nagrody $ETH / $AVAX

    • Depozyt GMX (esGMX)

  1. Fundusz cen minimalnych

    - Pomaga zapewnić płynność w GLP i zapewnia niezawodny strumień nagród $ETH dla wszystkich stakowanych $GMX

    - Token GMX ma fundusz ceny minimalnej składający się z $ETH i $GLP, który rośnie na dwa sposoby:

    1) Płynność $GMX/$ETH jest dostarczana i posiadana przez protokół, opłaty z tej pary handlowej zostaną przeliczone na $GLP i zdeponowane w funduszu

    2) 50% środków otrzymanych z obligacji Olympus jest wysyłane do funduszu, pozostałe 50% na marketing

    - W miarę wzrostu funduszu z ceną minimalną może on być również używany do wykupu i spalania $GMX, jeśli średnia cena funduszu z ceną minimalną $GMX będzie równa cenie rynkowej, co doprowadzi do minimalnej ceny $GMX

  2. Token $GLP

    - Token dostawcy płynności protokołu $GMX, który jest emitowany, gdy użytkownicy wpłacają swoje aktywa do GLP (indeksu aktywów)

    - Posiadacze $GLP otrzymują nagrody esGMX, a 70% opłat za platformę jest dystrybuowane w $ETH/$AVAX

    - GLP jest źródłem płynności będącej własnością protokołu (POL), która jest wykorzystywana do transakcji swapowych i handlu lewarowanego

    - Kiedy traderzy osiągają zyski, wartość GLP ↓

    - Kiedy traderzy tracą, wartość GLP ↑

IV. Nagrody

  1. Depozyt GMX (esGMX)

    - Można je obstawiać w celu uzyskania nagród podobnych do zwykłych tokenów $GMX

    - Nabywanie ponad roku na konwersję na tokeny $GMX

    - Po rozpoczęciu procesu przyznawania praw do nagród, średnia kwota tokenów $GMX/$GLP, która została wykorzystana do zdobycia nagród $esGMX, zostanie zarezerwowana

    - Tokeny $esGMX, które nie zostały wykorzystane i zdeponowane w celu nabycia praw, nie będą zdobywać nagród

    - $GMX, $esGMX i MPs można stosować zamiennie w celu określenia kwoty rezerwy obowiązkowej

  2. Punkty mnożnika (MP)

    - Służy do nagradzania długoterminowych posiadaczy bez inflacji

    - Stakerzy $GMX otrzymują MP co sekundę po stałej stawce 100% APR

    - Można obstawiać w zamian za nagrody

    - Gdy tokeny $GMX lub $esGMX są #unstaked, , proporcjonalna ilość MP jest spalana

  3. Podsumowanie nagród i mechaniki:

    $GMX: zarabia $ETH / $AVAX, esGMX, punkty mnożnika po postawieniu zakładu

    $esGMX: zarabia $ETH / $AVAX, esGMX, punkty mnożnika po postawieniu zakładu

    Punkty mnożnika: Zwiększaj APR $ETH / $AVAX po stakowaniu

    $GLP: zarabia $ETH / $AVAX, esGMX, automatyczne obstawianie na mint

W skrócie

  • Protokół GMX to zdecentralizowany protokół wymiany i handlu perps na platformach Arbitrum i Avalanche

  • Dzięki GMX inwestorzy mogą handlować przy niskich kosztach, za pośrednictwem prostego interfejsu i przy zmniejszonym ryzyku likwidacji, a wszystko to z poziomu własnego, prywatnego portfela.

  • $GMX to natywny token zarządzający i użytkowy, który można stakować, aby otrzymywać 3 rodzaje nagród: esGMX, punkty mnożnika i $ETH/$AVAX.

  • $GLP to token dostawcy płynności, który zarabia nagrody esGMX i 70% opłat platformowych w $ETH/$AVAX.

  • $esGMX można stakować, aby uzyskać podobne nagrody jak $GMX, i można je inwestować w tokeny $GMX.

  • Punkty mnożnikowe pomagają zwiększyć APR $ETH/$AVAX dla stakowanych $GMX.

VI. Podsumowanie

- GMX udowodnił, że jest skutecznym protokołem pod względem tokenomiki i modelu operacyjnego

- Wierzę, że handel perpsami będzie istniał w przyszłości, a $GMX nadal może zgarnąć większy kawałek tortu, mimo że pojawią się nowi konkurenci

- Generacja #realyield pomaga inwestorom odciążyć się, ponieważ protokół nie opiera się na ponzinomice.

- Wprowadzenie nowych par handlowych + klas aktywów pomogłoby wzmocnić ofertę produktów i wskaźnik utrzymania użytkowników.

- Biorąc pod uwagę ogromną dominację Arbitrum + generowanie rzeczywistych zysków, uruchomiono wiele protokołów mających na celu wykorzystanie $GLP.

Choć korzystne efekty sieciowe są zaletą, z drugiej strony efekt zarażania może być szkodliwy.