Według BlockBeats indeks BitVol, miara oczekiwanej zmienności implikowanej wyprowadzanej z cen opcji na Bitcoin, wzrósł do 52,7, co oznacza dzienny wzrost o 4,42%. Indeks został uruchomiony przez spółkę zajmującą się indeksami finansowymi T3 Index we współpracy z platformą handlu opcjami LedgerX.
Zmienność implikowana to zmienność implikowana przez rzeczywistą cenę opcji. Oblicza się ją przy użyciu wzoru wyceny opcji B-S, gdzie rzeczywista cena opcji i wszystkie inne parametry z wyjątkiem zmienności (σ) są podstawiane do wzoru w celu obliczenia zmienności.
Rzeczywista cena opcji jest kształtowana w wyniku konkurencji wśród wielu traderów opcji. Dlatego zmienność implikowana reprezentuje poglądy i oczekiwania uczestników rynku co do przyszłości rynku i jest uważana za najbliższą zmienności rzeczywistej w tym czasie.