Spis treści:

1. Analiza techniczna BTC;

2. Przegląd rynku kryptowalut, szybki przegląd tygodniowych wahań popularnych monet/napływów funduszy w sektorze;

3. Napływy i odpływy funduszy z ETF na rynku spot, skala napływu ETH osiągnęła rekordowy poziom w skali tygodnia;

4. Saldo BTC na giełdzie osiągnęło nowy historyczny niski poziom;

5. Interpretacja stawki finansowej kontraktu BTC i altcoinów;

1. Analiza techniczna BTC:

#BTC☀ W ostatnim tygodniu, doświadczyliśmy znacznych wahań, w zeszłym tygodniu wzrosło z około 93578 dolarów do około 104088 dolarów, ustanawiając nowe historyczne maksimum, a następnie zaczęło się znaczne cofnięcie, ponownie spadając poniżej naszego wcześniejszego poziomu wsparcia 91000 dolarów, a następnie szybko odbijając do naszego przewidywanego oporu w okolicach 101500 dolarów, w tym tygodniu znowu rozpoczęliśmy korektę do około 94150 dolarów, ogólny rytm jest względnie zgodny z rynkiem akcji w USA.

Wskaźniki trendu na poziomie 4-godzinnym od zeszłego tygodnia, po dużym spadku, ciągle pokazują sygnały niedźwiedzie, obecnie ponownie testują okolice linii trendu wzrostowego, cena zamknięcia tymczasowo znajduje się powyżej, co dotyczy przyszłego kierunku. Jeśli nie zostanie przełamana, można spodziewać się kontynuacji ogólnego trendu w górę; jednak jeśli zostanie przełamana, będziemy kontynuować testowanie wcześniejszych analizowanych krótkoterminowych poziomów wsparcia poniżej 91000 dolarów, a średnioterminowe wsparcie to 87000 i 85000 dolarów. Górne krótkoterminowe opory to okolice niedawnych szczytów 100420 dolarów oraz historycznego maksimum.

2. Przegląd rynku kryptowalut, szybki przegląd tygodniowych wahań popularnych monet/napływów funduszy w sektorze;

W ubiegłym tygodniu #加密市场 według podziału na sektory, przepływy funduszy były skoncentrowane w ekosystemie Avalanche, ekosystemie Arbitrum, ekosystemie Optimism i ekosystemie Solana. W ostatnim tygodniu wiele aktywów również doświadczyło znacznych wzrostów. Na przykład tokeny takie jak BABYDOGE, CRV, MNT, ERGEN i PEPE.

Dodatkowo należy zauważyć, że znaczne napływy funduszy do niektórych sektorów są także wynikiem znacznego zwiększenia emisji stablecoinów, dane wskazują, że w ostatnim miesiącu Tether zwiększył emisję o 20 miliardów USDT w sieci Ethereum i Tron.

3. #比特币现货ETF sytuacja napływów i odpływów funduszy.

Dane pokazują, że odkąd Trump został wybrany na prezydenta USA, fundusze ETF inwestujące bezpośrednio w Bitcoina przyciągnęły ogromne napływy kapitału. W tym czasie 12 funduszy związanych wprowadzonych przez wydawców, takich jak BlackRock i Fidelity, miało łączne napływy wynoszące około 9,9 miliarda dolarów, a całkowita wartość aktywów tych funduszy wzrosła do około 113 miliardów dolarów, co odzwierciedla zakład, że pozytywne nastawienie Trumpa do branży kryptowalut przyczyni się do rozwoju rynku. Wydarzenie wyboru Trumpa na prezydenta USA miało znaczący wpływ na rynek kryptowalut, a ogromne napływy do ETF związanych z Bitcoinem pokazują, że inwestorzy mają optymistyczne oczekiwania co do rozwoju branży kryptowalut pod jego rządami, wierząc, że jego polityka może sprzyjać rozkwitowi rynku.

W ciągu ostatniego tygodnia ETF na rynku spot Ethereum wyróżniał się, osiągając tygodniowy netto napływ na poziomie 837 milionów dolarów, co jest historycznym rekordem tygodniowym. Wskazuje to na rosnącą inwestycyjną gorączkę na rynku Ethereum. Jednakże, netto odpływ ETHE od Grayscale może wskazywać na zmianę postawy części inwestorów lub dostosowanie strategii inwestycyjnych. Z kolei duże netto napływy ETHA od BlackRock i FETH od Fidelity pokazują, że ETF-y Ethereum tych dwóch instytucji cieszą się dużym zainteresowaniem i uznaniem wśród inwestorów. Ogólnie rzecz biorąc, sytuacja przepływów funduszy odzwierciedla preferencje uczestników rynku wobec różnych produktów kryptowalutowych oraz ich ocenę trendów rynkowych. Należy jednak pamiętać, że rynek kryptowalut jest wysoce zmienny i niepewny, a inwestorzy powinni ostrożnie oceniać ryzyko podczas angażowania się w ten rynek.

4. Na giełdzie #BTC余额 osiągnęła nowy historyczny niski poziom.

Dane pokazują, że saldo Bitcoina na CEX osiągnęło nowy, historyczny niski poziom, przez ostatnie 7 dni spadło o ponad 15 tysięcy. Saldo Bitcoina na scentralizowanych giełdach spadło do historycznego minimum, co może sugerować kilka ważnych zmian na rynku. Wskazuje to, że inwestorzy skłaniają się ku długoterminowemu posiadaniu Bitcoina, a nie krótkoterminowemu handlowi, co zazwyczaj wiąże się ze wzrostem zaufania do długoterminowej wartości aktywów. Długoterminowi posiadacze są postrzegani jako stabilizująca siła na rynku, a ich działania zmniejszają napływ Bitcoina na giełdy, co obniża płynność na rynku. Ten trend może zaostrzyć niedobór podaży Bitcoina, ponieważ coraz więcej Bitcoina jest trzymane, a nie handlowane, co może wywierać presję na wzrost cen przy utrzymującym się popycie.

To zjawisko może być związane ze wzrostem akceptacji Bitcoina jako środka przechowywania wartości, szczególnie w kontekście rosnącej niepewności makroekonomicznej na świecie. Wraz ze wzrostem napływu funduszy do ETF Bitcoin oraz większą liczbą firm, takich jak MicroStrategy, które włączyły Bitcoin do swoich bilansów, pozycja Bitcoina jako mainstreamowego aktywa finansowego jest wzmacniana.

5. Interpretacja kontraktów BTC i altcoinów #资金费率 .

Zgodnie z danymi kontraktów, stawka finansowa kontraktów BTC ostatnio utrzymuje się w pozytywnej, przewyższającej stan krótkiej sprzedaży, osiągając szczyt 5 grudnia blisko poziomu 12000, kiedy BTC również ustanowił historyczne maksimum.

Jeśli chodzi o altcoiny, w ubiegłym tygodniu niektóre z nich, takie jak HBAR, XLM, XRP, ALGO i ADA, doświadczyły znacznych wzrostów cen, przekraczających 250% w ciągu 30 dni. Stawka finansowa kontraktów perpetuacyjnych wzrosła do poziomu 4% do 6% miesięcznie, co odzwierciedla wzrost wykorzystania dźwigni. Wysokie stawki finansowe mogą sugerować optymizm rynku w stosunku do altcoinów i potencjał dalszego wzrostu, ale także zwiększają ryzyko dla traderów. Na przykład, cena ALGO wzrosła w piątek o ponad 15%, osiągając dwuletnie maksimum, a otwarte kontrakty (OI) oraz całkowita zablokowana wartość (TVL) osiągnęły historyczne szczyty, co wskazuje na zainteresowanie rynku i napływy funduszy do ALGO. Jednakże, jeśli cena zamknięcia w skali tygodnia spadnie poniżej pewnego kluczowego poziomu, może to prowadzić do korekty cenowej.

W porównaniu do głównych kryptowalut, takich jak BTC i ETH, wykorzystanie dźwigni w altcoinach jest bardziej agresywne, co kontrastuje z ich łagodniejszymi dźwigniami. Na przykład, wskaźnik dźwigni Bitcoina osiągnął roczny szczyt, co oznacza większą zmienność cen BTC. Wysokie wykorzystanie dźwigni w altcoinach może sugerować wyższe ryzyko rynkowe i potencjalne korekty cenowe.

Ostatni miesiąc znacznego wzrostu altcoinów jest wynikiem działania wielu czynników, takich jak nastroje rynkowe, przepływ funduszy i wzrost wykorzystania dźwigni. Chociaż wysokie stawki finansowe i wzrost cen mogą wskazywać na optymizm rynku w stosunku do tych aktywów, sugerują także potencjalne ryzyko rynkowe.