Binance w ubiegłym tygodniu zapowiedziało wprowadzenie nowego produktu „BFUSD”, twierdząc, że „roczna stopa zwrotu (APY) wynosi nawet 19,55%”, co przypomniało o upadłym TerraUSD (UST) i wywołało zamieszanie w społeczności kryptowalutowej, a Binance szybko wyjaśniło, że „BFUSD nie jest stablecoinem”. Tydzień później, dzisiaj (26) Binance ogłosiło oficjalnie, że BFUSD zostanie uruchomiony jutro (27), a także przedstawiło bardziej szczegółowe informacje o produkcie.

Przedstawiamy BFUSD!

Nasze nowe aktywo przynoszące nagrody, stworzone dla użytkowników Futures, jest już dostępne.

Zakup BFUSD otworzy się 27 listopada o 2:00 UTC.

Spróbuj teraz https://t.co/W0WvVrdYpz pic.twitter.com/0ZrEsM9wGE

— Binance (@binance) 26 listopada 2024

Zgodnie z oficjalnym wyjaśnieniem Binance, BFUSD to „aktywo zabezpieczające o podwyższonym oprocentowaniu”, które pozwala użytkownikom na użycie go jako zabezpieczenia w kontraktach denominowanych w USD i generowanie pasywnego dochodu, gdy tylko posiadają BFUSD na swoim koncie kontraktowym.

Stworzone dla handlowców kontraktowych

Binance zauważyło, że podstawowym celem BFUSD jest umożliwienie użytkownikom korzystania zarówno ze stabilnych „podstawowych nagród rocznej stopy zwrotu (Base APY)”, jak i wyższych „podwyższonych nagród rocznej stopy zwrotu (Boosted APY)”. Ogłoszenie stwierdziło:

Użytkownicy posiadający BFUSD w portfelu kontraktowym Binance będą kwalifikować się do „codziennych nagród w postaci stabilnych monet dolarowych obliczanych na podstawie dziennej stopy procentowej”;

Użytkownicy, którzy codziennie aktywnie handlują kontraktami denominowanymi w USD (USDC, USDT), będą kwalifikować się do codziennych wyższych nagród w postaci podwyższonych stóp procentowych.

Cechą wyróżniającą ten produkt jest nie tylko stabilność dochodów, ale także elastyczność handlu kontraktowego. Dla użytkowników przyzwyczajonych do handlu kontraktami denominowanymi w USD na Binance, BFUSD stanie się efektywnym narzędziem alokacji aktywów, pozwalając na „łatwe zarabianie” nawet podczas handlu.

Zgodnie z danymi historycznymi Binance, w okresie od 20 do 25 listopada roczna stopa zwrotu BFUSD wynosiła od 12% do 35%; natomiast podwyższona roczna stopa zwrotu sięgała nawet 15% do 47%. Jednakże ponieważ BFUSD nie został jeszcze oficjalnie uruchomiony, te dane nie zostały jeszcze zweryfikowane przez strony trzecie.

Warto zauważyć, że Binance wyraźnie zaznaczyło, że „BFUSD nie jest stablecoinem”, nie można go wypłacić z portfela kontraktowego Binance, ani handlować nim na rynku, może być używany tylko jako zabezpieczenie w handlu kontraktowym, ale można go w każdej chwili wymienić na USDT.

Fundusz rezerwowy BFUSD

Aby zareagować na wahania rynkowe, Binance stworzyło fundusz rezerwowy BFUSD z początkowym kapitałem w wysokości 1 miliona USDT, aby działał jako fundusz buforowy w niekorzystnych warunkach, takich jak negatywne stawki finansowe.

Rezerwy będą otrzymywać część codziennych nagród BFUSD, stale uzupełniając fundusze, proporcjonalnie wzrastając wraz z inwestycjami i strategiami zabezpieczającymi BFUSD, zapewniając użytkownikom ochronę przed negatywnymi stawkami finansowymi.

Źródło funduszy nagród

Nagrody generowane przez BFUSD są finansowane z inwestycji i strategii zabezpieczających Binance, głównie obejmujących zabezpieczenie Delta i stakowanie Ethereum (ETH). Te inwestycje i strategie zabezpieczające mogą generować pasywny dochód, zapewniając nagrody posiadaczom BFUSD.

  • Zabezpieczenie Delta: Binance stosuje strategię neutralną Delta, aby zabezpieczać aktywa kryptograficzne (takie jak Ethereum) między rynkiem spot a rynkiem kontraktów, w tym przez kompensowanie pozycji, minimalizując wpływ wahań cen, uzyskując opłaty finansowe w warunkach niższego ryzyka rynkowego.

  • Staking ETH: Binance wykorzystuje dochody ze sprzedaży BFUSD do zakupu aktywów kryptograficznych (takich jak ETH), a następnie stakuje te aktywa w celu uzyskania dochodów. Ten dochód ze stakowania będzie wykorzystywany do zapewnienia nagród dla posiadaczy BFUSD.

Wsparcie rynku byka: znaczny wzrost potencjału zysku

Binance przytoczyło dane z ostatniego roku, wskazując, że para ETH/USDT miała dodatnie stawki finansowe przez 350 dni, a od uruchomienia platformy kontraktowej Binance w 2019 roku, kwartalne stawki finansowe również były przeważnie dodatnie. Taki rynek zapewnia BFUSD silny fundament stabilnych dochodów.

Obecny rynek byka jeszcze bardziej podniósł stawki finansowe. Binance stwierdziło, że w okresie rynku byka, stawki finansowe płacone przez byki dla niedźwiedzi często będą wyższe, co podnosi poziom dochodów posiadaczy BFUSD. To niewątpliwie korzystna wiadomość dla inwestorów, którzy oczekują wyższych zysków w stabilnym środowisku.

Świętuj uruchomienie BFUSD, Binance wprowadza ograniczoną czasowo promocję

Obecnie opłata za zakup i wykup BFUSD wynosi 0,1%, ale w okresie promocyjnym od 27 listopada do 26 grudnia wszyscy użytkownicy będą zwolnieni z opłat za zakup BFUSD; posiadanie BFUSD i handel kontraktami pozwoli na dodatkowe 10% rocznej stopy zwrotu; ponadto pierwsze 9 000 zarejestrowanych użytkowników, którzy spełnią minimalne wymagania dotyczące posiadania BFUSD, będą kwalifikować się do podziału nagrody w wysokości 60 000 USDT.

"Nowy produkt Binance BFUSD uruchamia się jutro! Może pełnić rolę 'zabezpieczenia' dla kontraktów i 'łatwego zarabiania'?" Artykuł ten został po raz pierwszy opublikowany na (Blockke).