Szybki przegląd ważnych wydarzeń w tym tygodniu (17.11-23.11)
Bitcoin News: Cena Bitcoina zbliża się do 100 000 dolarów, a jego wartość rynkowa „przewyższa nowego dolara tajwańskiego”, stając się 12. największą walutą na świecie.
Postęp obniżki stóp procentowych przez Rezerwę Federalną: Nomura Securities przewiduje, że Fed zawiesi obniżki stóp procentowych w grudniu, a stopy procentowe spadną do 3,75% w 2025 r.; Morgan Stanley przewiduje: w połowie 2025 r. amerykańskie 10-letnie obligacje skarbowe rentowność obligacji spadnie do 3,75%, a w I połowie 2025 r. obniży stopy procentowe o 75 punktów bazowych.
Rezerwa strategiczna BTC: amerykańskie think tanki i oficjalne media chińskie skrytykowały niemożność rozwiązania problemu zadłużenia USA; polski kandydat na prezydenta obiecał po wyborze utworzenie rezerwy strategicznej Bitcoin; amerykańscy prawodawcy zaproponowali sprzedaż złota Rezerwy Federalnej w zamian za 1 milion rezerw Bitcoina .
Mikrostrategia: Wartość udziałów w BTC sięga 26 miliardów dolarów, a wielkość aktywów przekracza IBM i Nike. Big short Citron stwierdził, że wycena odbiega od fundamentów i powoduje zwarcie mikrostrategii.
Regulacje i podatki: Prezes SEC zrezygnuje w styczniu przyszłego roku; Urząd Regulacji Finansowej Stanów Zjednoczonych dodał specjalny obszar dla aktywów kryptograficznych; Japonia obniży podatek od zysków z kryptowalut do 20%, a Tajwan planuje wprowadzić środki kontroli podatkowej.
Trump: nominowany fan Bitcoina Howard Lutnick na Sekretarza Handlu; nominowany Kennedy Jr., który otwarcie wspiera Bitcoin, na Sekretarza Zdrowia; planuje powołanie komitetu doradczego ds. kryptowalut, aby pomóc BTC stać się rezerwą strategiczną.
Popularność rynku: wykorzystanie Solany po raz pierwszy przewyższyło Ethereum; Chris Burniske, który nazwał SOL, „zaczął być wzrostowy” na ETH.
Zmiany w danych rynkowych w tym tygodniu
Nastroje i sektory
1. Indeks strachu i chciwości
Wskaźnik nastrojów na rynku w tym tygodniu wzrósł z 90 (skrajna chciwość) do 94 (skrajna chciwość), utrzymując się w przedziale (skrajna chciwość) przez cały tydzień.
2. Mapa cieplna stóp finansowania
W tym tygodniu stopa finansowania Bitcoin osiągnęła maksymalnie 47,97% i minimum 7,21%, co wskazuje, że byczy sentyment jest nadal silny.
Mapa cieplna stóp finansowania pokazuje zmieniający się trend stóp finansowania dla różnych kryptowalut. Kolor waha się od zielonego ze stawką zerową do żółtego ze stopą dodatnią w wysokości 50%. Czarny przedstawia stopę ujemną; biały wykres linii K pokazuje wahania cen Bitcoina. w przeciwieństwie do stopy finansowania.
3. Wyniki sektora
Według danych Artemis średni wzrost w sektorze blockchain w tym tygodniu wyniósł (10,2%), przy czym w pierwszej trójce znalazły się odpowiednio Store of Value, RWA i inteligentne kontrakty Gen 1 (44,8%, 28,1% i 27,0%).
W tym tygodniu zyski Bitcoina i Ethereum wyniosły (9,4%, 9,3%).
Trzy obszary o najgorszych wynikach to: DePIN (-2,2%), AI (-0,8%) i MemeCoin (0,3%).
płynność rynku
1. Całkowita kapitalizacja rynku kryptowalut i podaż monet stabilnych
Dane dotyczące całkowitej wartości rynkowej kryptowalut w tym tygodniu pokazały, że wzrosła ona z 3,08 biliona dolarów do 3,34 biliona dolarów, co stanowi wzrost o 260 miliardów dolarów, a całkowita wartość rynku wzrosła o około 8,44%. Udział w rynku BTC wynosi 56,78%, a udział w rynku ETH wynosi 11,11%.
Całkowita podaż monet stablecoin, ważny wskaźnik kondycji i płynności rynku, wzrosła w tym tygodniu z 172,66 miliarda dolarów do 176,10 miliarda dolarów, co oznacza wzrost o 3,44 miliarda dolarów, czyli o około 1,99%.
2. Potencjalna siła nabywcza w ramach giełdy
Dane pokazują, że aktywa giełdowe wykazały w tym tygodniu trend napływu netto, zwłaszcza duży napływ USDT po wyborach w USA. Zjawiskiem tym może być przygotowanie inwestorów na nadchodzące wahania na rynku, a napływ środków na giełdy może w krótkim okresie oznaczać wzrost popytu zakupowego.
Ponadto najwyższy jednodniowy napływ środków netto w dniu 20 listopada wyniósł 11,8 miliarda dolarów, przewyższając najwyższy jednodniowy napływ środków netto w wysokości 6,7 miliarda dolarów podczas poprzedniej hossy, co wskazuje na dużą płynność rynku.
3. Szyfruj dynamikę
Ogólny sentyment na rynku kryptowalut był w tym tygodniu zwyżkowy, a CLV, OM i CTXC wiodły ze wzrostem odpowiednio o 190%, 147% i 118%. Waluty głównego nurtu, takie jak XRP i ADA, również wykazały imponujące zyski. Według danych Blockchaincenter aktualny indeks sezonowy altcoinów wynosi 33 (+6), co wskazuje, że na rynku nadal dominuje Bitcoin, chociaż popularność altcoinów jest stosunkowo niska, wykazuje oznaki ożywienia.
Wskaźniki techniczne Bitcoina
1. Fundusze ETF typu spot Bitcoin
Napływ Bitcoin ETF w tym tygodniu wyniósł 2,6036 miliarda dolarów.
2. Tęczowy wykres Bitcoina
Tęczowy wykres Bitcoina pokazuje, że aktualna cena Bitcoina (99 000 USD) mieści się w przedziale „rozważ inwestycję stałą”.
3. Wyniki zysku i straty netto Bitcoina
Wskaźnik zrealizowanych zysków i strat netto Bitcoina pokazuje, że obecna sytuacja na rynku ulega poprawie, a struktura jest podobna do sytuacji z marca tego roku, kiedy cena Bitcoina osiągnęła maksimum w połowie marca. Uważaj na potencjalne ryzyko korekty, zwłaszcza realizacji zysków, które może wystąpić na rynku po gwałtownym wzroście.
4. Długoterminowi posiadacze Bitcoinów
Według danych sieciowych długoterminowi posiadacze Bitcoinów odnotowali znaczny spadek swoich pozycji netto, a czerwony wykres słupkowy pokazuje stopniowy wzrost presji sprzedaży. Od połowy października zmiany pozycji netto posiadaczy długoterminowych zmieniły się z dodatniego na ujemny, co wskazuje, że część inwestorów długoterminowych zaczęła stopniowo realizować zyski. Zjawisko to jest szczególnie widoczne, gdy cena Bitcoina wzrasta w pobliżu nowych maksimów, co wskazuje, że część kapitału na rynku decyduje się na osiąganie zysków na wysokich poziomach, ale presja sprzedaży nie osiągnęła jeszcze szczytu w marcu tego roku.
Choć nastroje na rynku są optymistyczne, redukcja pozycji na LTH może zwiększyć krótkoterminową presję sprzedażową. Należy zwrócić uwagę na zachowanie posiadaczy obligacji krótkoterminowych (STH) i to, czy popyt rynkowy jest w stanie wchłonąć nową podaż.
5. Siła nabywcza w łańcuchu Bitcoin
Według danych sieciowych, dane dotyczące długo- i krótkoterminowych posiadaczy Bitcoina w tym tygodniu pokazują, że wraz ze wzrostem ceny pozycje posiadaczy krótkoterminowych (czerwona linia) znacznie rosną, podczas gdy pozycje posiadaczy długoterminowych (niebieska linia ) zmniejszenie .
Odzwierciedla przepływ środków od inwestorów długoterminowych do krótkoterminowych spekulantów. Wraz ze wzrostem odsetka posiadaczy instrumentów krótkoterminowych rośnie apetyt na ryzyko rynkowe, ale jednocześnie wzrasta ryzyko zmienności. Redukcja pozycji przez posiadaczy długoterminowych wskazuje na wzrost realizacji zysków na wysokim poziomie i należy zwrócić uwagę, czy fundusze krótkoterminowe mogą stabilnie wspierać ceny rynkowe.
6. Posiadane kontrakty Bitcoin
Według danych pozycje kontraktów Bitcoin na giełdach gwałtownie wzrosły w tym tygodniu, z 54,45 miliardów dolarów do 64,17 miliardów dolarów, co nie tylko ustanowiło rekordową wysokość pozycji kontraktowych, ale jednocześnie cena Bitcoina również osiągnęła nowy poziom wysoki.
7. Indeks premium Bitcoin Coinbase
W tym tygodniu indeks Coinbase Bitcoin Premium Index zmienił się na początku miesiąca z wartości dodatniej z ujemnej, wskazując, że popyt na Bitcoin na rynku amerykańskim wzrósł, co spowodowało wzrost premii.
Dodatnia różnica składek może sugerować, że inwestorzy amerykańscy mają większą siłę nabywczą na rynku niż inwestorzy globalni.
8. Krótkoterminowy pas odniesienia kosztów w łańcuchu
W tym tygodniu krótkoterminowy benchmark kosztów w łańcuchu Bitcoina pokazuje, że cena jest blisko górnej ścieżki (czerwonej linii) wynoszącej 103 200 dolarów, co odzwierciedla rosnące nastroje na rynku i zwiększoną chęć inwestorów krótkoterminowych do osiągania zysków. Zrealizowana cena dla posiadaczy długoterminowych (niebieska linia) wynosi 72 700 USD.
W krótkim terminie cena może napotkać opór na górnej torze i ryzyko korekty wzrasta. Należy obserwować, czy uda się jej ustabilizować na wysokim poziomie, aby wesprzeć dalszy ruch wzrostowy.
9. Historyczna miesięczna stopa zwrotu Bitcoina
Według danych historycznych Bitcoin radził sobie dobrze w listopadzie, osiągając wzrost o 40,67%, blisko historycznej średniej wynoszącej 46,30%; średni wzrost w grudniu wyniósł 5,45%, przy przeważnie dodatnich zwrotach w historii, więc należy mieć świadomość ryzyka czerpanie zysków.
