Cześć wszystkim, jestem Wenbo. Dziś porozmawiamy o rynku spot i kontraktach.
Biorąc pod uwagę wiele pytań, które zadawali przyjaciele z branży, na przykład: nie do końca rozumiem, co to jest kontrakt, jaka jest różnica w porównaniu z rynkiem spot, czy ryzyko związane z lewarem jest szczególnie duże, słyszałem, że grając w kontrakty ryzyko jest ogromne, po tym, jak słyszałem o wielu incydentach likwidacji, sam nie odważam się dotykać kontraktów itd., dzisiaj jednolicie wyjaśnię wszystkim, mam nadzieję, że będziecie mieli podstawowe zrozumienie kontraktów, mam nadzieję, że przyniesie to Wam szczęście.
Ten artykuł jest głównie skierowany do nowicjuszy, którzy właśnie dołączyli do rynku kryptowalut, doświadczeni mogą to zignorować.
Różnice między rynkiem spot a kontraktem
Rynek spot: Rynek spot jest podobny do akcji. Można kupować tylko wzrost, nie można sprzedawać na spadek. Nie ma w nim lewara, to znaczy, że wkładasz tyle kapitału, ile posiadasz, bez żadnego lewarowania. Jeśli kupisz na wzrost, a cena spadnie, tracisz pieniądze, jeśli cena wzrośnie, zarabiasz. Na przykład, jeśli kupisz rynek spot BTC po 4000 punktów, nawet jeśli cena spadnie do 10, tak długo jak trzymasz, twoje aktywa pozostają, to znaczy, że dopóki pozycja nie zostanie zamknięta, możesz wrócić do punktu wyjścia, to tylko kwestia czasu, czy potrafisz czekać, na przykład przez trzy do pięciu lat, jeśli rynek znów wzrośnie. Nawet jeśli wróci do 4000, nie tracisz ani grosza. Mówiąc prościej, jeśli kupisz i nie zamkniesz pozycji, twoje aktywa nie spadną do zera. To tylko kwestia czasu, czy wytrzymasz.
Kontrakt: Kontrakt jest podobny do kontraktów terminowych. Można kupić wzrost, a także spadek. I ma pewien charakter lewarowania, jeśli ktoś nie rozumie lewarowania, to podam przykład: jeśli masz tylko 1000 zł, ale bardzo wierzysz w jakiś produkt, uważasz, że jego cena wzrośnie, chcesz zarobić na tym produkcie, ale funduszy jest za mało. Różnica między kontraktem a rynkiem spot polega właśnie na tym, że możesz handlować produktami o wysokiej wartości, używając bardzo małej ilości kapitału, ale ten produkt nie należy do ciebie, posiadasz jedynie prawo do zysków lub strat związanych z jego ceną. Podobieństwo do kontraktów terminowych jest bliskie, ale nie ma opóźnień, jest to handel w czasie rzeczywistym, więc stanowi również niezależny model handlowy.
Autor uważa, że największa różnica między kontraktami a rynkiem spot to różnica w mechanizmie handlowym. W porównaniu do rynku spot, mechanizm handlowy kontraktu to mechanizm dwuetapowy z lewarem i depozytem zabezpieczającym. Lewar to mnożenie twoich zysków i strat. Depozyt to część funduszy z twojego konta, która służy jako zabezpieczenie do handlu kwotą, którą sam w ogóle nie jesteś w stanie handlować.
A transakcje dwustronne są łatwiejsze do zrozumienia, możesz zarówno kupować na wzrost, jak i sprzedawać na spadek. Kluczowym czynnikiem jest lewar, wiele osób mówi, że kontrakty są znacznie bardziej ryzykowne niż rynek spot, co właśnie wynika z tego. Lewar to pomnożenie twoich zysków i strat, co stawia większe wymagania co do umiejętności zarządzania ryzykiem dla wielu inwestorów. Z mojego punktu widzenia ryzyko samo w sobie nie jest lewarem, ale wynika z postrzegania i kontroli ryzyka przez inwestora.
Zalety rynku spot i kontraktu
Zalety rynku spot:
1. Kupując rynek spot, stajesz się właścicielem towaru, za ile masz pieniędzy, za tyle kupujesz towar, nawet jeśli cena mocno spadnie, towar nadal należy do ciebie, a gdy rynek wzrośnie, wciąż zarobisz;
2. Dopóki wartość towaru pozostaje, wszyscy nadal go uznają, a nawet coraz więcej osób go uznaje, chociaż nie ma pewności, jak długo to potrwa, można na to liczyć w przyszłości;
3. Dla przyjaciół z branży o niskiej tolerancji na ryzyko, rynek spot nie wymaga wysokich umiejętności technicznych, ponieważ interesuje ich potencjał wzrostu w przyszłości i nie muszą szczególnie zwracać uwagi na wahania cen (należy zauważyć, że są też monety, które mogą stracić wartość do zera, nawet rynek spot wiąże się z ryzykiem).
Zalety kontraktów:
1. Transakcje dwustronne, można robić zarówno długie, jak i krótkie pozycje, co daje więcej wyborów i więcej możliwości zysku, nawet zamykając oczy przy składaniu zlecenia, masz 50% szans na zysk;
2. Hedging (nazywany również zabezpieczeniem ryzyka), na przykład mając 100 000 zł, jeśli kupisz całość w rynku spot, przy cenie 10 000 zł kupisz 10 sztuk, gdy cena na rynku spadnie o 10%, tracisz 10 000 zł. A jeśli za 50 000 zł kupisz 5 sztuk rynku spot, a następnie użyjesz 5000 zł jako depozytu, aby otworzyć 10-krotny lewar na kontrakcie wartym 50 000 zł, gdy cena na rynku spadnie o 10%, tracisz 5000 zł na rynku spot, a kontrakt zyskuje 5000 zł, co dokładnie równoważy zyski i straty, to jest hedging;
3. Ignorując byki i niedźwiedzie, niezależnie od tego, czy mamy do czynienia z dużym wzrostem na rynku byków, czy dużym spadkiem na rynku niedźwiedzi, dla kontraktów nie ma to żadnego wpływu, tak długo jak rynek ma wystarczającą przestrzeń do wahań, istnieje możliwość zysku;
4. Możliwości szybkiego wzbogacenia się, ponieważ lewar przynosi cechy inwestycji o niskim kosztach, teoretycznie można uzyskać zyski rzędu dziesiątek lub setek razy, w czasie niedźwiedzim niemożliwe jest już kupienie monet, które dają takie zyski, wcześniejsze zamieszanie stało się historią, tylko rynek kontraktowy ma tę szansę, co jest powodem, dla którego globalny wolumen handlu kontraktami jest tak ogromny.
Podsumowanie:
W każdym rynku istnieje ryzyko, nawet trzymanie pieniędzy w banku wiąże się z ryzykiem inflacji. A gdzie jest ryzyko, tam są zyski, i właśnie dlatego, że ryzyko jest większe, zyski są również większe, w coraz bardziej ryzykownym środowisku gromadzi się więcej ludzi, ponieważ możliwości są liczne. Dla tych, którzy chcą znaleźć bogactwo na tej pełnej możliwości drodze, mam tylko osiem słów: stabilnie, krok po kroku, ostrożnie.
Uważam, że inwestorzy, którzy przeczytali ten artykuł, powinni mieć pełne zrozumienie związanych z tym treści. Chociaż obie te metody handlu mogą przynieść zyski, inwestorzy skłaniają się bardziej ku zyskownym transakcjom kontraktowym, należy pamiętać, że zyski z handlu kontraktami są duże, a ryzyko również jest duże, w tym niektórzy doświadczeni inwestorzy mogą również paść ofiarą, dlatego dla początkujących zdecydowanie nie zaleca się wybierania handlu kontraktami na kryptowaluty, ochrona swoich aktywów jest najważniejsza.
\u003ct-23/\u003e
