RWA (Real-world Asset) to jedna z najszybciej rozwijających się ścieżek w tym cyklu. Według danych Artemis od początku tego roku wartość rynkowa RWA zajmuje pierwsze miejsce ze stopą wzrostu na poziomie 301%, znacznie przewyższając popularne utwory, takie jak MEME, AI, DeFi i DePIN.
Tradycyjni giganci finansowi w ostatnich latach również wprowadzili na rynek różne produkty na ścieżce RWA. Na przykład BlackRock wyemitował tokenizowany fundusz BUIDL, który przechowuje amerykańskie obligacje skarbowe, gotówkę i umowy odkupu. Franklin uruchamia fundusz pieniężny rządu USA OnChain.
Patrząc na ścieżkę RWA z perspektywy tradycyjnych finansów, przekonasz się, że technologia blockchain jest innowacją w stosunku do tradycyjnych finansów. W porównaniu z RWA, który zaczyna od branży blockchain, RWA w tradycyjnej dziedzinie finansów jest bardziej zaniepokojony tym, jak połączyć technologię DeFi w celu realizacji tokenizacji aktywów, aby wzmocnić tradycyjny system finansowy, obniżyć koszty, poprawić wydajność, zapewnić bezpieczeństwo itp., aby rozwiązać bieżące problemy tradycyjnych finansów.
W porównaniu z natywnymi produktami RWA firmy Yumi, produkty RWA, które można zacząć od perspektywy rzeczywistych aktywów, mają większe zalety w branży i mogą naprawdę rozwiązać problemy w branży i służyć większej liczbie potrzebujących użytkowników.
Obecnie projekty RWA, takie jak nieruchomości, obligacje i dzieła sztuki, pojawiają się jeden po drugim, ale bardzo niewiele projektów faktycznie odniosło sukces. Jeśli chodzi o tokenizację rzeczywistych aktywów, podstawowe pytanie, które należy rozważyć, brzmi: Jakie aktywa nadają się do umieszczenia w łańcuchu? Co sam łańcuch wnosi do zasobu? Jakie kroki należy udoskonalić w procesie umieszczania rzeczywistych aktywów w łańcuchu?
Z takimi wątpliwościami redaktor zauważył niedawno na rynku taki projekt: Asteroid X, projekt skupiający się na tokenizacji aktywów w australijskiej branży poszukiwawczo-wydobywczej, redaktor uważa, że dzięki zrozumieniu Asteroid przyniósł nowe pomysły.
Wysokiej jakości aktywa + przejrzysty nadzór prawny
Projekt Asteroid X został założony przez Web3in Tech-Lab, firmę technologiczną z siedzibą w Australii Zachodniej. Dzięki temu projektowi użytkownicy mogą inwestować w wysokiej jakości projekty wydobywcze w Australii Zachodniej na wczesnym etapie.
W szczególności Asteroid X pomaga finansować projekty wydobywcze na wczesnym etapie poprzez tokenizację inwestycji w projekty wydobywcze na wczesnym etapie i sprzedaż tokenów inwestorom, którzy optymistycznie patrzą na projekt wydobywczy. W procesie tym upraszcza się cykl finansowania projektów wydobywczych i zmniejsza się koszty finansowania. Zapewnia także inwestorom kanał do inwestowania w projekty wydobywcze na wczesnym etapie i uzyskiwania wysokich zysków.
A jakie są powody wyboru australijskiego przemysłu wydobywczego jako aktywa fizycznego do tokenizacji? Sednem tej kwestii jest to, jakiego rodzaju aktywa fizyczne nadają się do umieszczenia w łańcuchu.
Po pierwsze, musi to być cel niedoborowy zapewniający wysokie zwroty z inwestycji. Australijskie projekty wydobywcze to aktywa fizyczne spełniające ten wymóg. Przemysł wydobywczy jest podstawą gospodarki Australii Zachodniej, a ponad 25% podmiotów notowanych na Australijskiej Giełdzie Papierów Wartościowych (ASX) jest powiązanych z przemysłem wydobywczym i energetycznym, a łączna kapitalizacja rynkowa przekracza 300 miliardów dolarów australijskich. Według Rady Minerals Australii w roku finansowym 2022–2023 same przychody z eksportu branży osiągną bezprecedensowy poziom około 455 miliardów dolarów australijskich.
Istniejący rynek inwestycyjny i potencjał rozwojowy branży wydobywczej są ogromne. Na tradycyjnych australijskich rynkach finansowych zaufanie ludzi do zabytków związanych z górnictwem jest duże. Według półrocznego raportu Herbert Smith Freehills i HLB IPO Watch, w 2022 r. IPO w górnictwie stanowiły 80,5% wszystkich IPO ogółem.
Jednocześnie co roku o finansowanie zabiega ponad 400 spółek wydobywczych i energetycznych, a rosnące zapotrzebowanie na nowe surowce energetyczne powoduje wzrost odsetka IPO w tych branżach (BISWorld, 2024). Tylko w pierwszych pięciu miesiącach 2023 roku 90% IPO będzie pochodzić z branży energetycznej i wydobywczej (HLB, 2024).
W tradycyjnej branży wydobywczej spółki wydobywcze stoją przed wieloma wyzwaniami związanymi z pozyskiwaniem uprawnień do wydobycia, finansowaniem i transakcjami kapitałowymi: długimi cyklami finansowania, wysokimi kosztami finansowania, ograniczoną grupą inwestorów, niewystarczającą płynnością w transakcjach kapitałowych, skomplikowaną sprawozdawczością i innymi kwestiami. Asteroid X niewątpliwie pomoże tym wczesnym firmom wydobywczym w łatwiejszym uzyskaniu finansowania.
Dla inwestorów kupujących produkty RWA najważniejsze są dwa punkty: zwrot z inwestycji oraz to, czy produkt jest bezpieczny. Na podstawie zwrotu z inwestycji w akcje spółek powiązanych z wydobyciem na tradycyjnym australijskim rynku inwestycji w finansowe papiery wartościowe można zasadniczo ocenić, że zwrot z inwestycji w wysokiej jakości projekty wydobywcze w Australii Zachodniej na wczesnym etapie zakotwiczonej przez Asteroidę X jest gwarantowany.
Jeśli chodzi o bezpieczeństwo, przede wszystkim identyfikowalność i brak ingerencji w procesy, jakie zapewnia technologia blockchain, zapewnia bezpieczeństwo na poziomie technicznym.
Na ścieżce RWA blockchain faktycznie odgrywa jedynie częściową rolę techniczną, taką jak zapewnienie przejrzystości procesu i tak dalej. Nadal istnieje wiele ról zawodowych, takich jak prawo i zarządzanie, których nie da się zastąpić inteligentnymi kontraktami. RWA to bez wątpienia utwór bliższy rzeczywistości. Zatem kolejną trudnością w zapewnieniu bezpieczeństwa jest zgodność z przepisami w świecie rzeczywistym oraz to, czy sam projekt podlega prawu obowiązującemu w świecie rzeczywistym.
Aby móc zastosować tokenizację rzeczywistych aktywów na dużą skalę, jednym z niezbędnych warunków wstępnych jest zgodność z przepisami prawnymi. Wymaga to m.in. polegania na szeregu zabezpieczeń prawnych, aby chronić inwestorów przed oszustwami, zwalczać przestępstwa finansowe, chronić prywatność inwestorów i zapewniać mechanizmy odwoławcze w przypadku niepowodzeń.
Jeśli chodzi o zgodność, Asteroid Przyjęcie modelu emisji podobnego do STO stanowi podstawę przyszłego nadzoru, umożliwia platformie spełnienie rygorystycznych standardów prawnych i finansowych oraz zapewnia bezpieczeństwo i zgodność.
Oprócz ogólnych dokumentów dotyczących zgodności redaktor stwierdził, że Asteroid X ma również niezwykle rygorystyczny proces zatwierdzania dla firm wydobywczych działających w trybie online, taki jak:
1. Ochrona kontroli kapitału: W celu ochrony interesów posiadaczy NFT, Asteroid X zachowa udziały własnościowe spółek wydobywczych emitujących te tokeny. Jeżeli w tych spółkach dojdzie do jakiejkolwiek oszukańczej działalności, Asteroid X, jako akcjonariusz spółki wydobywczej, wszczyna postępowanie sądowe przeciwko podmiotom dopuszczającym się naruszenia. Posunięcie to ma na celu skuteczne ograniczenie niektórych możliwych niewłaściwych zachowań ze strony internetowych firm wydobywczych i zapewnienie dodatkowej warstwy bezpieczeństwa inwestorom w łańcuchu.
2. Dane geologiczne wymagają audytu strony trzeciej: Aby jeszcze bardziej zwiększyć zaufanie i dokładność, wszystkie spółki wydobywcze, które chcą umieścić swoje dane na platformie, muszą zintegrować swoje operacje z rządowymi danymi górniczymi w czasie rzeczywistym. Jest kontrolowany przez Asteroid Ten rygorystyczny proces weryfikacji ma kluczowe znaczenie dla zabezpieczenia długoterminowego rozwoju platformy oraz zapewnienia jakości i zgodności inwestorom i zainteresowanym stronom.
Rozwój RWA to nie tylko kwestia projektowa. Jeśli blockchain i inteligentne kontrakty mają być szeroko stosowane w rzeczywistych scenariuszach, niezbędne są również tokenizowane legalne waluty w łańcuchu, takie jak CBDC i tokenizowane depozyty.
Australia wiele w tym zakresie zrobiła. Na przykład ANZ, trzeci co do wielkości bank Australii, wyemitował stabilną walutę dolara australijskiego A$DC, a w ramach australijskiego pilotażu CBDC pojawiło się wiele dobrych projektów. To, co zrobiła Australia, niewątpliwie utorowało drogę do wdrożenia na dużą skalę projektów RWA.
RWA nie jest nowym torem w branży. Pierwotnie nosił nazwę STO, a przez ostatni rok lub dwa lata nosił nazwę RWA. Branża próbowała znaleźć aktywa fizyczne nadające się do łączenia. Obecnie w branży istnieją dwa rodzaje produktów RWA, które cieszą się szerokim popytem: monety typu stablecoin i amerykańskie obligacje skarbowe w łańcuchu. Pierwsza to sztywna potrzeba transakcji i przechowywania wartości w branży blockchain, druga to wysokiej jakości aktywa z globalną perspektywą. Jeśli chodzi o nieruchomości, sztukę, własność intelektualną itp., chociaż istnieją odpowiednie produkty RWA, nie były one w stanie wyprodukować produktów o wystarczającej ilości.
Doświadczenie, które praktyka Asteroid Inną kwestią jest to, czy sam składnik aktywów jest wystarczająco wysokiej jakości. Jest to kamień węgielny projektu RWA, który może zajść daleko i szeroko się rozpowszechnić.
Nie tylko nowy kanał finansowania, ale także demokratyzacja inwestycji
W przypadku aktywów rzeczywistych RWA jest niewątpliwie bardzo innowacyjnym kanałem finansowania. A jak wdrożyć takie finansowanie? Ze specyfiki działania projektu Asteroid X wynika, że istnieją pewne doświadczenia, z których mogą skorzystać wszystkie projekty RWA.
Po pierwsze, Asteroid X upraszcza cykl finansowania poprzez emisję podzielonych transakcji NFT, równoważnych kapitałowi własnemu w projekcie wydobywczym. To innowacyjne podejście demokratyzuje dostęp do inwestycji górniczych, umożliwiając inwestorom uzyskanie mniejszych, tańszych udziałów w prawach do wydobycia oraz przyspieszając proces finansowania.
Tokenizując inwestycje w projekty wydobywcze, Asteroid
Kolejnym godnym pochwały punktem jest to, że stworzył rynek handlowy, który ułatwia kupno i sprzedaż inwestorów oraz wprowadza płynność transakcji kapitałowych w projektach wydobywczych. Można to również uznać za rozwiązanie głównego problemu w branży blockchain RWA – braku płynności.
Z kolei Hashkey Group ogłosiła niedawno współpracę z Asteroid X w obszarze RWA. Hashkey Group nie tylko prowadzi działalność inwestycyjną i inkubacyjną, ale także posiada giełdę compliance Hashkey Exchange i współpracuje z giełdami innymi niż Asteroid X w celu zastrzyku płynności w branży blockchain do projektów.
Jeśli chodzi o przejrzystość informacji, Asteroid X nie tylko zapewnia przejrzystość transakcji poprzez samą technologię blockchain, ale także podejmuje wysiłki z perspektywy technologii Web2. Aby rozwiązać problem zbyt skomplikowanych i trudnych do zrozumienia dla inwestorów raportów branży wydobywczej, Asteroid X wykorzystuje technologię wizualizacji 3D, która konwertuje dane techniczne do łatwego do zrozumienia formatu. Zwiększa to przejrzystość i zaangażowanie inwestorów, dzięki czemu informacje o projektach wydobywczych są łatwo dostępne i zrozumiałe.
W tym roku Asteroida
W wersji demonstracyjnej produktu redaktor zauważył, że typowe tradycyjne projekty wydobywcze, które zostały dodane do projektu poszukiwania złota firmy Asteroid Gadi; Zwphyr Heavy Mineral, projekt wydobycia rudy Jimberlana, projekt wydobycia niklu i kobaltu...
Zgodnie z planem projektu, Asteroid X uruchomi co najmniej 12 projektów wydobywczych w ciągu najbliższych dwóch lat, a także będzie notować monety na scentralizowanych giełdach. W miarę jak projekty RWA będą objęte nadzorem w coraz większej liczbie krajów, rynek RWA będzie coraz większy i będzie coraz więcej projektów.
Jak na tym etapie dobry projekt RWA może wyróżnić się na tle konkurencji? Obecnie testowana jest rentowność i zdolność krwiotwórcza samego projektu.
Jeśli chodzi o model zysku, opłata licencyjna Asteroid wynosi 0,2%.
Taki model biznesowy jest stosunkowo jasny i zwięzły, a model ten jest zrównoważony. Ale Asteroid X nadal musi stawić czoła własnym wyzwaniom w branży. Ponieważ projekty poszukiwawczo-wydobywcze wiążą się z ryzykiem poszukiwawczym, ryzykiem środowiskowym, wykonalnością wydobycia i wahaniami cen rynkowych itp. Nawet przy rygorystycznych środkach audytu i kontroli ryzyka nie można całkowicie wyeliminować tych zagrożeń. Inwestorzy muszą to dobrze zrozumieć, racjonalnie oceniać ryzyko inwestycyjne i unikać ślepego podążania za trendem.
Oprócz unikalnego modelu biznesowego i innowacji branżowych, Asteroid X posiada również system punktowy natywny dla Web3, który zachęca pierwszych użytkowników do udziału i wnoszenia wkładu przed oficjalnym wydaniem platformy. System ten gromadzi punkty różnymi metodami, takimi jak wykonywanie zadań, udział w testowaniu produktów, przesyłanie opinii o produkcie i interakcja w mediach społecznościowych, dzięki czemu pierwsi użytkownicy uczestniczący w produkcie i społeczności mogą zostać zarejestrowani i sprawiedliwie wynagrodzeni.
Redaktor przetestował także Dapp, wypełnił formularz opinii i przedstawił kilka komentarzy i sugestii na temat produktu. Model ten przypomina początki Xiaomi. Dobry zespół powinien skupiać się na produktach i użytkownikach, aktywnie słuchać użytkowników i ulepszać produkty oraz wybierać „zaprzyjaźnianie się z użytkownikami”.
(Link do wprowadzenia punktów: https://medium.com/@ASTEROID_X/asteroid-x-points-system-guide-b746bf323db3)
Wniosek
Asteroid X bada innowacyjną ścieżkę, łącząc technologię blockchain z przemysłem wydobywczym. Unikalny model biznesowy, innowacje technologiczne i zgodność z prawem ustanowiły nowy standard w dziedzinie RWA. W kontekście globalnej transformacji cyfrowej praktyka Asteroid X dostarcza nowych pomysłów na unowocześnienie tradycyjnych gałęzi przemysłu.
Z fundamentalnego punktu widzenia Asteroid X posiada wysokiej jakości glebę wymaganą do realizacji wysokiej jakości projektu RWA. Jednak każda nowość musi zostać przetestowana przez rynek. Czy Asteroida Główny nacisk na rozwój torów RWA.
Dla inwestorów tokenizacja RWA niesie ze sobą nowe możliwości, ale wiąże się także z nowymi zagrożeniami. Tylko racjonalnie i dogłębnie rozumiejąc istotę projektów, patrząc na nowe technologie i nowe modele, możemy wykorzystać szanse w dobie zmian.