Według Digital Asset Research 10x Research: Bitcoin doświadczył krótkiego wzrostu po ogłoszeniu inflacji w USA w zeszłym tygodniu, by wkrótce potem wyprzedać. Stało się tak pomimo prawdopodobieństwa wrześniowej obniżki stóp przekraczającej 90%. Traderzy rozważają obecnie zakup Bitcoina przed przewidywanymi obniżkami stóp procentowych.

Zrozumienie dynamiki rynku finansowego

Aby odnieść sukces na rynkach finansowych, często trzeba stawiać wbrew konsensusowi i mieć rację. Większość traderów spodziewała się niższej inflacji, co doprowadziło do krótkotrwałego wzrostu po CPI. Kluczowe koncepcje handlowe obejmują rozpoznawanie zmian ze złych do mniej złych warunków, co może prowadzić do znacznych zysków, oraz z mniej dobrych do gorszych warunków, co prowadzi do znacznych strat.

 



 

Aktualne wskaźniki rynkowe

Obecnie presja sprzedażowa ze strony niemieckiego rządu słabnie, a Bitcoin wydaje się technicznie wyprzedany. Fundusze giełdowe (ETF) kupują spadek i oczekuje się, że Rezerwa Federalna wkrótce obniży stopy procentowe, zapewniając wsparcie płynności, którego wielu oczekuje.

Czy powinieneś kupić Bitcoin przed obniżkami stóp?

Niższe stopy procentowe zazwyczaj stymulują gospodarkę i zapewniają płynność rynkom finansowym. Jednak kluczowe jest zrozumienie motywacji Fed stojących za obniżkami stóp procentowych, ponieważ wynik może znacząco wpłynąć na ceny Bitcoina.

Kontekst historyczny zmian stóp procentowych Fed

Rynek niedźwiedzia w latach 2017-2018: Kiedy Fed podniósł stopy do 1,50% w grudniu 2017 r., Bitcoin wszedł w bessę aż do grudnia 2018 r., kiedy stawki osiągnęły najwyższy poziom 2,50%. Następnie Bitcoin wzrósł o +169% podczas przerwy Fed do lipca 2019 r.

Rynek niedźwiedzia na lata 2021–2023: Podobnie Bitcoin wpadł w bessę wraz z cyklem podwyżek stóp procentowych Fed rozpoczynającym się w marcu 2022 r. Po ostatniej podwyżce stóp w lipcu 2023 r. Bitcoin wzrósł o +95% po pauzie Fed.

Potencjalne skutki wrześniowych obniżek stóp procentowych

W 2019 roku, po siedmiomiesięcznej przerwie, Fed obniżył stopy procentowe, początkowo powodując wzrost Bitcoina o +19%. Jednak późniejsze obniżki spowodowane niepewnością gospodarczą doprowadziły do ​​spadków. Jeśli Fed obniży stopy procentowe ze względu na obawy o inflację we wrześniu 2024 r., może to być krótkoterminowy wzrost dla Bitcoina. I odwrotnie, Bitcoin może stanąć w obliczu znacznej presji sprzedaży, jeśli obawy związane ze wzrostem spowodują obniżkę.

Aktualne wskaźniki ekonomiczne

PKB USA: spadł z +5% do +1,4%.

ISM Manufacturing PMI: Spadek od listopada 2022 r.

Stopa bezrobocia: najwyższa od grudnia 2021 r., powyżej 4,0%.

Wskaźniki te sugerują ryzyko, że Fed może obniżyć stopy procentowe ze względu na słaby wzrost, a nie tylko niską inflację, co wpłynie na wyniki Bitcoina.

Trendy sezonowe i czynniki dodatkowe

Historycznie rzecz biorąc, sierpień i wrzesień są miesiącami niedźwiedzia dla Bitcoina. Trwające wyprzedaże na Mt.Gox i górnicy Bitcoin likwidujący zapasy w celu finansowania operacji mogą zwiększyć presję na sprzedaż.

Perspektywy rynku

Zgodnie z przewidywaniami Bitcoin wzrósł do blisko 60 000 dolarów, ale rynek pozostaje podatny na wycofanie, potencjalnie testując poziom 50 000 dolarów w ciągu najbliższych kilku tygodni. Biorąc pod uwagę obecny trend spadkowy, zaleca się ostrożne podejście do niedźwiedzia.

W miarę zbliżania się wrześniowej obniżki stóp procentowych przez Fed, zrozumienie przyczyn leżących u podstaw obniżki ma kluczowe znaczenie dla inwestorów Bitcoin. Potencjalny wpływ na ceny Bitcoina zależy od tego, czy obniżka jest odpowiedzią na obawy związane z inflacją, czy wzrostem. Trendy historyczne, aktualne wskaźniki gospodarcze i dynamika rynku powinny kierować decyzjami inwestycyjnymi w okresie poprzedzającym obniżkę stóp procentowych.