Grāmatvedības eksperti ir norādījuši, ka Coinbase veiktās izmaiņas savos grāmatvedības pārskatos var pārkāpt vispārpieņemtos grāmatvedības principus (GAAP).
Atsaucoties uz šiem ekspertiem, MarketWatch 24. jūnijā ziņoja, ka Coinbase varētu saskarties ar regulējuma problēmām, jo netiek ievēroti jauni ASV Finanšu grāmatvedības standartu padomes (FASB) grāmatvedības noteikumi.
Jauno grāmatvedības noteikumu priekšvēsture un būtība
Jaunie ASV Finanšu grāmatvedības standartu padomes (FASB) noteiktie noteikumi iezīmē būtiskas izmaiņas kriptovalūtu uzskaitē un izpaušanā. Jaunie noteikumi, par kuriem tika panākta vienošanās 2023. gadā un ko paredzēts oficiāli ieviest 2025. gadā, atjauninās tradicionālo izmaksu samazinājuma modeli uz modeli, kura pamatā ir patiesā vērtība. Šīs izmaiņas nozīmē, ka daži uzņēmumi, tostarp Coinbase, jau var agri pieņemt šos jaunos standartus.
Jauno noteikumu galvenais mērķis ir uzlabot digitālo aktīvu vērtības atspoguļošanas precizitāti. Salīdzinājumā ar iepriekšējo praksi, kad digitālie aktīvi tiek uzskatīti par nemateriāliem aktīviem, jaunie noteikumi ļauj uzņēmumiem pārvērtēt savus digitālos aktīvus, pamatojoties uz jaunāko vērtību tirgū. Šādas korekcijas patiesāk atspoguļo uzņēmuma peļņu un zaudējumus noteiktā periodā. Jauno noteikumu ieviešana ir īpaši svarīga tādiem uzņēmumiem kā MicroStrategy un Tesla, kas glabā lielu daudzumu kriptovalūtu ar nepastāvīgām vērtībām.
Grāmatvedības standartu pielāgošana un ieviešana
Lai gan jaunie noteikumi sniedz investoriem noderīgāku informāciju, tie arī palielina uzņēmuma peļņas nepastāvību. Lai mazinātu šo nepastāvību, uzņēmumi savos finanšu pārskatos bieži izmanto ne-GAAP (vispārpieņemtos grāmatvedības principus) mērus. Tomēr šos pasākumus nevar izstrādāt neatkarīgi, un tie ir jāizmanto kopā ar vispārpieņemtiem grāmatvedības principiem.
Olga Usvjatska, bijusī Audit Analytics pētījumu viceprezidente, pauda bažas par Coinbase praksi pēc jauno noteikumu ieviešanas. Viņa uzskata, ka Coinbase korekcija tās koriģētajā EBITDA (peļņa pirms procentiem, nodokļiem, nolietojuma un amortizācijas), izslēdzot patiesās vērtības svārstības pēc jauno noteikumu pieņemšanas, var tikt uzskatīta par pielāgotu grāmatvedības veidu, jo tā neņem vērā parasto, periodisko darbību izmaksas.
Tomēr Coinbase bilancē ir jauna kriptovalūtas aktīvu klasifikācija, kas sadalīta četros posteņos: kriptovalūtas, ko izmanto investīcijām, operācijām, aizņēmumiem un kā nodrošinājumu aizdevumiem. Šie aktīvi tiek uzskaitīti patiesajā vērtībā, taču dažādu vērtības noteikšanas metožu dēļ tirgus vērtības izmaiņas var ietekmēt peļņas vai zaudējumu uzskaiti. Turklāt Coinbase ir pielāgojusi savu koriģētās EBITDA definīciju, lai izslēgtu peļņu un zaudējumus no ieguldījumiem kriptovalūtu turēšanā, apgalvojot, ka tie neatspoguļo parastās un periodiskās izmaksas, kas saistītas ar uzņēmuma darbību.
Regulatoru fokuss uz grāmatvedības standartiem
Tomēr SEC ir apšaubījusi, kā uzņēmums savos finanšu pārskatos izmanto ne-GAAP pasākumus, jo īpaši tajos, kas savos pārskatos izslēdz zaudējumus no vērtības samazināšanās. Jo īpaši SEC ir nosūtījusi pieprasījuma vēstules uzņēmumiem Bit Digital un MicroStrategy, aicinot izskaidrot šo praksi.
SEC 2021. gada decembrī izdeva papildu vēstuli MicroStrategy, skaidri pieprasot uzņēmumam turpmākajos finanšu pārskatos vairs neiekļaut "korekcijas par Bitcoin vērtības samazināšanās maksām ne-GAAP rādītājos". Šī prasība atspoguļo regulatora stingro nostāju attiecībā uz finanšu pārskatu pārredzamības un precizitātes nodrošināšanu.
Tomēr, neskatoties uz regulējuma riskiem, daži uzskata, ka Coinbase ievēro "labāko padomu", ko sniedz Deloitte, viena no lielajām četrām grāmatvedības firmām.
Turklāt grāmatas "The Dig" autore Frensīna Makkenna sacīja, ka šie ieteikumi, visticamāk, neradīs uzņēmumam investoru vai tirgus maldināšanu, liekot domāt, ka Coinbase praksi var atzīt un atbalstīt profesionālas institūcijas. #Coinbase #FASB #会计规定 #监管挑战
Secinājums:
Coinbase pielāgojoties FASB jaunajiem grāmatvedības noteikumiem, tās finanšu pārskatu pielāgošanas stratēģija ir pakļauta stingrai regulatīvo aģentūru, īpaši SEC, kontrolei. Tas paredz, ka uzņēmumiem ir jātiecas pēc caurskatāmības un precizitātes, vienlaikus ņemot vērā arī profesionālo organizāciju ieteikumus, lai nodrošinātu finanšu pārskatu atbilstību noteikumiem un tirgus vajadzībām.
Saskaroties ar regulējuma problēmām, kriptovalūtas uzņēmumiem ir nepārtraukti jāoptimizē finanšu pārskatu sniegšana, pamatojoties uz grāmatvedības standartiem, lai aizsargātu investoru intereses un veicinātu nozares vienmērīgu attīstību. Nozarei pieaugot, šo uzņēmumu turpmākās izaugsmes pamatā būs tas, kā atrast līdzsvaru starp atbilstību un inovācijām.