Frakciju rezervju sistēma ir banku sistēma, kas ļauj komercbankām aizdot daļu no klientu noguldījumiem un gūt peļņu. Šajā gadījumā tikai neliela daļa no klientu noguldījumiem tiek glabāta skaidrā naudā, ko var izņemt. Faktiski šī sistēma ir veids, kā bankas var izmantot noteiktu procentuālo daļu no klientu banku noguldījumiem naudas radīšanai.
Proti, bankām tikai neliela daļa līdzekļu jānogulda banku kasēs vai centrālo banku kontos, bet lielāko daļu atlikušo līdzekļu var izmantot kreditēšanai vai investīcijām. Kad banka izsniedz aizdevumu, gan banka, gan aizņēmējs šo līdzekļu daļu uzskata par aktīvu, un sākotnējā summa ekonomiskā izteiksmē tiek dubultota. Pēc tam šie līdzekļi tiek atkārtoti izmantoti, atkārtoti ieguldīti vai atkārtoti aizdoti vairākas reizes, radot multiplikatora efektu, un šādi tiek izmantota daļēju rezervju banku darbība "jaunas naudas radīšanai".
Aizdevumi un parādi ir daļa no daļēju rezervju banku sistēmas, un parasti centrālajai bankai ir jālaiž apgrozībā jauna nauda, lai komercbankas varētu nodrošināt izņemšanu. Lielākā daļa centrālo banku darbojas arī kā regulatori, kas nosaka obligāto rezervju normas. Šo banku sistēmu izmanto finanšu iestādes lielākajā daļā valstu. Šāda veida banku sistēma ir izplatīta ASV un daudzās citās brīvās tirdzniecības valstīs.
Daļējo rezervju banku veidošana
Frakcionēto rezervju banku sistēmas izveide sākās ap 1668. gadu, kad Zviedrija nodibināja pasaulē pirmo centrālo banku Riksbank (Zviedrijas Centrālā banka), taču sākotnējā frakcionēto rezervju forma tika izmantota jau pirms tam. Ideja, ka noguldījumi varētu augt un paplašināties un ka aizdevumi varētu iekļūt ekonomikā, ātri ienāca prātā. Valdība arī uzskatījusi par saprātīgu esošos resursus izmantot patēriņa veicināšanai, nevis krāt kasē.
Pēc tam, kad Zviedrija veica pasākumus, lai padarītu praksi formālāku, daļēju rezervju sistēma nostiprinājās un strauji izplatījās. ASV divas reizes izveidoja centrālo banku, pirmo reizi 1791. gadā un otro 1861. gadā, taču diemžēl neviena no tām nebija ilga. Visbeidzot, 1913. gadā ASV saskaņā ar Federālo rezervju likumu izveidoja Federālo rezervju banku, kas tagad ir ASV Centrālā banka. Finanšu iestādes paziņotais mērķis tajā laikā bija stabilizēt, maksimizēt un uzraudzīt ekonomiku cenu, nodarbinātības un procentu likmju ziņā.
Kā sistēma darbojas?
Kad klients iemaksā līdzekļus bankas kontā, līdzekļi vairs nav noguldītāja īpašums (vismaz ne tiešā veidā). Tagad līdzekļi pieder bankai, un, savukārt, tā klientam piešķir depozīta kontu, no kura izņemt līdzekļus. Tas nozīmē, ka bankas klienti visus savus noguldījumus izņems saskaņā ar bankas noteiktajiem noteikumiem un procedūrām. Tomēr, kad banka saņem noguldījumus, tā nesaglabā visus šos līdzekļus. Tā vietā tikai neliela daļa no noguldījumiem tiek turēti bankās (frakcionētās rezerves). Šī rezerves daļa parasti ir no 3% līdz 10%, un atlikušos līdzekļus bankas izmantos aizdevumu izsniegšanai. [1]
Izmantojiet šo vienkāršo piemēru, lai redzētu, kā tiek radīta jauna nauda, veicot šos aizdevumus:
Klients A iemaksā USD 50 000 1. bankā. Banka 1 izsniedz klientam B aizdevumu USD 45 000 apmērā
Klients B iemaksā USD 45 000 2. bankā. Banka 2 izsniedz klientam C aizdevumu USD 40 500 apmērā
Klients C iemaksā 40 500 USD 3. bankā. Banka 3 izsniedza aizdevumu USD 36 450 klientam D
Klients D iemaksā 36 450 USD 4. bankā. Banka 4 izsniedza kredītu 32 805 ASV dolāru apmērā klientam E
Klients E iemaksā 32 805 USD 5. bankā. 5. banka klientam F izsniedza aizdevumu USD 29 525 apmērā
Ar rezervju prasību 10% apmērā sākotnējais depozīts 50 000 USD apmērā ir pieaudzis līdz USD 234 280 pieejamajā valūtā, kas ir visu klientu noguldījumu kopsumma. Šis ir ļoti vienkāršs piemērs, kas parāda multiplikatora efektu daļējo rezervju banku sistēmā, taču tas skaidri parāda pamatideju.
Taču, lūdzu, ņemiet vērā, ka šis process ir balstīts uz parāda pamatsummu. Noguldījumu konti atspoguļo naudas līdzekļus (saistības), ko banka ir parādā klientiem, un kredīti ar procentiem ir bankas ienesīgākais bizness un ir arī bankas aktīvi. Vienkārši sakot, bankas rada naudu, ģenerējot vairāk aizdevuma konta aktīvu, nevis depozīta kontu (saistības).
Kas ir "bankas palaišana"?
Kā būtu, ja visi nolemtu izņemt visu savu naudu bankā? Šo situāciju sauc arī par banku darbību, jo bankām ir jāsaglabā tikai neliela daļa no klientu noguldījumiem, tām var rasties grūtības izpildīt savas finansiālās saistības, kas tieši noved pie bankas bankrota.
Lai daļēju rezervju sistēma darbotos pareizi, ir jāizvairās no tā, ka visi noguldītāji neierodas bankā vienlaikus, lai izņemtu noguldījumus. Lai gan banku skrējieni ir bijuši jau iepriekš, tos nav izraisījušas klientu vēlmes. Parasti klienti mēģina izņemt visus savus noguldījumus tikai tad, ja uzskata, ka bankai ir nopietnas problēmas.
Lielā depresija Amerikas Savienotajās Valstīs ir masveida izstāšanās izraisīto postījumu piemērs. Mūsdienu bankas glabā rezerves, lai šādas situācijas neatkārtotos. Ir daudzas bankas, kuru noguldījumu rezervju normas pārsniedz likumā noteikto obligāto rezervju normu. Tās izmanto šo metodi, lai labāk apmierinātu klientu vajadzības konta aktīvu izņemšanā.
Frakcionēto rezervju banku sistēmas priekšrocības un trūkumi
Lai gan bankas izmanto lielāko daļu šī augstās peļņas modeļa priekšrocību, neliela daļa priekšrocību pakāpeniski gūst labumu klientiem, nopelnot procentus par noguldījumu kontiem. Sistēmā ietilpst arī valdības aģentūras, un parasti valdības slavē frakcionēto rezervju sistēmu patēriņa veicināšanai, ekonomikas stabilitātes saglabāšanai un ekonomikas izaugsmes nodrošināšanai.
No otras puses, daudzi ekonomisti uzskata, ka daļēju rezervju banku darbība nav ilgtspējīga un rada lielus riskus, jo īpaši ņemot vērā, ka lielākā daļa valstu pieņemtā monetārā politika ir balstīta uz kredītu/parādu, nevis uz faktisko valūtu. Ekonomiskā sistēma, uz kuru mēs paļaujamies, ir balstīta uz uzticēšanos bankām un to fiat valūtām.
Daļējo rezervju banku darbība un kriptovalūtas
Atšķirībā no tradicionālajām fiat valūtas sistēmām, Bitcoin tika izveidots kā decentralizēta digitālā valūta, radot alternatīvu ekonomisko sistēmu, kas darbojas pilnīgi atšķirīgi.
Tāpat kā vairumu kriptovalūtu, Bitcoin uztur izkliedēts mezglu tīkls. Visi dati ir aizsargāti ar kriptogrāfiskiem pierādījumiem un tiek glabāti izplatītā virsgrāmatā, ko sauc par blokķēdi. Un tas nozīmē, ka nav vajadzīga centrālā banka vai liela iestāde. )
Turklāt Bitcoin emisija ir ierobežota, kas nozīmē, ka pēc 21 miljona Bitcoin sasniegšanas vairs netiks ražoti jauni žetoni. Tāpēc daļējas rezerves Bitcoin un kriptovalūtu pasaulē nepastāv, jo vide ir atšķirīga.