TL;DR
Bitcoin dominējošo stāvokli jeb BTC dominējošo stāvokli mēra kā bitcoin tirgus kapitalizācijas attiecību pret pārējā kriptovalūtu tirgus daļu. Daži kriptovalūtu investori un tirgotāji izmanto bitkoinu dominējošo stāvokli kā ceļvedi, lai pielāgotu savas tirdzniecības stratēģijas un portfeļa struktūras.
Ievads
Lai gan tagad ir tūkstošiem altkoinu, bitcoin, sākotnējā kriptovalūta, joprojām ir lielākais digitālais aktīvs pēc tirgus kapitalizācijas. Vērojot bitkoina daļas dinamiku kopējā kriptovalūtu tirgus vērtībā, tirgotāji ir pamanījuši noteiktus atkārtotus tirgus apstākļu modeļus. Daži izmantoja BTC dominējošo stāvokli kā ceļvedi savai tirdzniecības uzvedībai. Jo īpaši tiek uzskatīts, ka BTC dominējošais stāvoklis sniedz ieskatu pašreizējā vispārējā tirgus tendencē.
BTC dominēšana un tirgus kapitalizācija
Vienkārši izsakoties, tirgus kapitalizācija attiecas uz noteikta apgrozībā esošā aktīva kopējo vērtību. Bitkoīnam tirgus vāciņu aprēķina, reizinot pašreizējo cenu un līdz šim iegūto BTC skaitu.
Jūs varat aprēķināt bitcoin dominējošo stāvokli, izmantojot šo formulu:
Bitcoin dominēšana = Bitcoin market cap/ Total cryptocurrency market cap
Faktori, kas ietekmē BTC dominējošo stāvokli
Mainīgas tendences
Pirms altkoinu eksplozijas nebija nekas neparasts, ka bitkoinu pārsvars svārstījās virs 90%. Tā kā altcoins kolektīvi ieguva lielāku lietotāju un investoru interesi, bitcoin zaudēja daļu no šīs gandrīz nedalītās uzmanības citiem aktīviem ar lielākām cenu svārstībām un projektiem, kas lepojas ar jauniem aizraujošiem izmantošanas gadījumiem.
Lai gan bitcoin tika izveidots, lai mainītu vērtību nodošanas veidu, kriptovalūtu projekti ir attīstījušies, lai paveiktu vairāk. Atšķirībā no bitkoina, daudzi altkoīni ir iesaistīti dažādās nozarēs, tostarp spēlēs, mākslā un decentralizētos finanšu pakalpojumos, ne tikai naudas pārskaitīšanā. Atkarībā no pašreizējās tendences var būt lielāka interese un tirdzniecība par noteiktu kriptogrāfijas projektu veidu. Piemēram, NFT eksplozijas dēļ BTC dominējošais stāvoklis var būt nedaudz samazinājies par labu ar NFT saistītajiem marķieriem.
Laika gaitā bitkoīns ir kļuvis par vienu no “stabilākajiem” kriptovalūtas aktīviem. Tirgotāju interese par dramatiskākām cenu svārstībām un ar to saistītās peļņas iespējas, ko piedāvā daži jaunāki altcoini, var ietekmēt arī bitkoinu dominējošo stāvokli, kā rezultātā līdzekļi nonāk riskantākos aktīvos. Šajā gadījumā sektoriem, kurus šie altkoīni pārstāv, var nebūt tik liela nozīme kā potenciālajai peļņai.
Buļļu vai lāču tirgus
Dažu pēdējo gadu laikā ir vērojams vispārējs stabilo monētu popularitātes pieaugums, kas ir tendence, kas radīja ilgstošu spiedienu uz BTC dominējošo stāvokli. Precīzāk, lāču tirgū vai nepastāvības laikā stabilās monētas bieži tiek izmantotas, lai aizsargātu kriptovalūtu investoru līdzekļus cenu krituma apstākļos. Stabila monēta ir altkoīns, kas paredzēts, lai saglabātu vērtību, kas vienāda ar aktīva ar stabilāku cenu, piemēram, fiat valūtu vai preci, vērtību. Kriptofondu investori un tirgotāji bieži izmanto stabilās monētas, lai gūtu peļņu, nekonvertējot savu kriptovalūtu uz fiat. Kad fondi iziet no BTC tirgus uz stabilām monētām, BTC dominējošais stāvoklis var samazināties.
Buļļu tirgū, visticamāk, ir otrādi. Kad tirgus ir pieaudzis, tirgotājus var mudināt pārvietot vērtību no stabilām monētām uz nepastāvīgākiem aktīviem, kas piedāvā vairāk tirdzniecības iespēju, piemēram, bitcoin. Tomēr iedrošinātie tirgotāji var izvēlēties arī riskantākas iespējas un sūknēt likviditāti altkoinos, kas ir pat nepastāvīgāki nekā BTC, tāpēc labvēlīgo tirgus apstākļu kopējā ietekme uz bitkoinu dominējošo stāvokli ir ļoti atkarīga no konteksta.
Uzturēšanās ar stabilām monētām
Stabilās monētas piedāvā ērtu veidu, kā piekļūt visdažādākajām kriptovalūtām, salīdzinot ar fiat izmantošanu. Tas ir tāpēc, ka, lai gan pastāv fiat-to-crypto apmaiņas, ko sauc par vārtejas apmaiņām, tās var būt ierobežojošas un piedāvā tikai populārākās kriptovalūtas un stabilās monētas. Tomēr kriptovalūtu biržas bieži nodrošina plašāku kriptovalūtu izvēli, ko var tirgot ar atsevišķām stabilām monētām. Tādējādi cilvēki, kuri vēlas tirgoties ar noteiktām kriptovalūtām, var ienākt tirgū, izmantojot stabilās monētas. Protams, ja ievērojams daudzums jaunu līdzekļu ienāk tirgū, izmantojot stabilus monētus, nevis bitkoīnus, kriptovalūtu tirgus kopējā vērtība palielinās, izraisot BTC dominējošā stāvokļa vājināšanos.
Jaunu monētu parādīšanās
Dažreiz jaunas monētas, kas nonāk tirgū, var ātri iegūt popularitāti, izraisot BTC dominējošā stāvokļa samazināšanos. Atcerieties, ka bitkoīns “cīnās” ar jebkuru citu kriptovalūtu tirgū, tāpēc vairāku populāru altkoinu parādīšanās vienlaikus var to ietekmēt. Tomēr pastāv iespēja, ka šie altkoini var zaudēt popularitāti pēc tam, kad ažiotāža norims. Ja tas notiks un līdzekļi tiks pārvietoti no šiem altkoiniem uz BTC vai pilnībā no kriptovalūtu tirgus, BTC dominējošais stāvoklis var atkal pieaugt.
BTC dominējošā stāvokļa izmantošana tirdzniecībā
Wyckoff metode
Wyckoff metode, kas izstrādāta 1930. gadu sākumā, ir principu kopums, kas paredzēts tirgotājiem un investoriem tradicionālajos finanšu tirgos. Dažus no šiem principiem, piemēram, cēloņu un seku likumu, var piemērot, meklējot peļņas iespējas, izmantojot BTC dominējošo stāvokli.
Daudzi tirgotāji un investori izmanto Wyckoff metodi, lai noteiktu tirgus tendenci, novērtētu tendences maiņas iespējamību un veiktu darījumus. Saskaņā ar Wyckoff teikto, tirdzniecības uzvedība ir sadalīta četrās fāzēs: uzkrāšana, uzcenojums, izplatīšana un samazināšana. Dažiem tirgotājiem, kuri paļaujas uz tirgus laiku, lai pieņemtu apzinātus tirdzniecības lēmumus, var būt svarīgi noteikt, kur un kad plūst līdzekļi.
Dažādi tirgotāji un investori bieži izmanto šo pieeju, lai izvēlētos spēcīgāku tendenci. Tālāk ir norādīti vairāki scenāriji, kuros tiek izmantota Wyckoff metode.
Izmantojot BTC dominējošo stāvokli, lai noteiktu altcoin sezonu
Pieaugot altkoinu skaitam tirgū, nav pārsteigums, ka bitkoinu dominējošais stāvoklis tiek mazināts. Pēdējos gados daži altkoīni ir ieguvuši lielāku popularitāti, kā rezultātā visu altkoinu kopējais tirgus ierobežojums uz īsu brīdi pārsniedz bitkoinu tirgus ierobežojumu. Periodi, kad altkoini pastāvīgi pārspēj bitkoīnus, ir zināmi kā “altkoinu sezona” vai “altkoina sezona”. Saskaņā ar Wyckoff metodes principiem šāda līdzekļu kustība no bitkoiniem uz altkoiniem ir cikliska.
Tā kā altcoins parasti darbojas labāk altcoin sezonas laikā, bitcoin dominējošais stāvoklis šajā tirgus cikla fāzē var vājināties. Tāpēc cilvēki, kas tirgo gan bitkoīnus, gan altcoinus, var uzraudzīt bitkoinu dominējošo stāvokli, lai attiecīgi pielāgotu savus portfeļus.
Izmantojot BTC dominējošo stāvokli ar pašreizējo bitcoin cenu
Daži cilvēki uzrauga bitcoin cenu kopā ar bitcoin dominējošo stāvokli, lai palīdzētu viņiem pieņemt tirdzniecības lēmumus. Lai gan tie nav dzelzs likumi, šeit ir daži iespējamie rezultāti, par kuriem var liecināt dažādas BTC cenas un dominējošā stāvokļa kombinācijas.
Kad BTC cena un dominējošais stāvoklis pieaug, tas varētu liecināt par potenciālu bitcoin bullīšu tirgu.
Kad BTC cena pieaug, bet BTC dominējošais stāvoklis krītas, tas varētu liecināt par potenciālu altcoin buļļu tirgu.
Kad BTC cena krītas, bet BTC dominējošais stāvoklis pieaug, tas varētu liecināt par potenciālu altcoin lāču tirgu.
Kad BTC cena un dominējošais stāvoklis krītas, tas varētu liecināt par potenciālu lāča tendenci visā kriptovalūtu tirgū.
Lai gan šie divi faktori nenozīmē noteiktu vēršu vai lāču tirgu, vēsturiskie novērojumi liecina par korelāciju.
Noslēguma domas
BTC dominējošais stāvoklis ir instruments, kas palīdz noskaidrot, kā mainās tirgus cikli. Daži tirgotāji to izmanto, lai pielāgotu savas tirdzniecības stratēģijas, bet citi to izmanto, lai pārvaldītu savus diversificētos portfeļus. Ņemiet vērā, ka BTC dominēšana negarantē bitcoin vai jebkura cita kriptonauda veiktspēju, bet darbojas kā ceļvedis, lai palīdzētu tirgotājiem plānot savu tirdzniecības pieeju.