Ievads

Neatkarīgi no tā, cik liels ir jūsu portfelis, jums būs jāveic pareiza riska pārvaldība. Pretējā gadījumā jūs varat ātri uzspridzināt savu kontu un ciest ievērojamus zaudējumus. Nedēļu vai pat mēnešu progresu var iznīcināt viens slikti pārvaldīts darījums.

Tirdzniecības vai ieguldījumu pamatmērķis ir izvairīties no emocionālu lēmumu pieņemšanas. Tā kā ir saistīts finansiāls risks, emocijām būs liela nozīme. Jums būs jāspēj tos kontrolēt, lai tie neietekmētu jūsu tirdzniecības un ieguldījumu lēmumus. Tāpēc ir lietderīgi izstrādāt noteikumu kopumus, kurus varat ievērot ieguldījumu un tirdzniecības darbību laikā.

Sauksim šos noteikumus par jūsu tirdzniecības sistēmu. Šīs sistēmas mērķis ir pārvaldīt risku, bet tikpat svarīgi ir palīdzēt novērst nevajadzīgus lēmumus. Tādā veidā, kad pienāks laiks, jūsu tirdzniecības sistēma neļaus jums pieņemt pārsteidzīgus un impulsīvus lēmumus.

Veidojot šīs sistēmas, jums būs jāņem vērā dažas lietas. Kāds ir jūsu investīciju horizonts? Kāda ir jūsu riska tolerance? Cik lielu kapitālu jūs varat riskēt? Mēs varētu domāt par daudziem citiem, taču šajā rakstā mēs koncentrēsimies uz vienu konkrētu aspektu – kā noteikt savas pozīcijas atsevišķiem darījumiem.

Lai to izdarītu, pirmkārt, mums būs jānosaka, cik liels ir jūsu tirdzniecības konts un cik lielu daļu no tā esat gatavs riskēt vienā darījumā.


Kā noteikt konta lielumu

Lai gan tas var šķist vienkāršs, pat lieks solis, tas ir derīgs apsvērums. Īpaši tad, ja esat iesācējs, var palīdzēt noteiktas portfeļa daļas piešķirt dažādām stratēģijām. Tādā veidā jūs varat precīzāk izsekot progresam, ko veicat, izmantojot dažādas stratēģijas, kā arī samazināt iespēju riskēt pārāk daudz.

Piemēram, pieņemsim, ka ticat Bitcoin nākotnei un jums ir ilgtermiņa pozīcija, kas atrodas aparatūras makā. Iespējams, vislabāk to neuzskaitīt kā daļu no jūsu tirdzniecības kapitāla.

Tādā veidā konta lieluma noteikšana ir vienkārši pieejamā kapitāla apskate, ko varat piešķirt konkrētai tirdzniecības stratēģijai.


Kā noteikt konta risku

Otrais solis ir konta riska noteikšana. Tas ietver izlemšanu, cik procentu no jūsu pieejamā kapitāla esat gatavs riskēt vienā darījumā.


2% noteikums

Tradicionālajā finanšu pasaulē pastāv ieguldījumu stratēģija, ko sauc par 2% likumu. Saskaņā ar šo noteikumu tirgotājam vienā darījumā nevajadzētu riskēt vairāk par 2% no sava konta. Mēs apskatīsim, ko tas tieši nozīmē, bet vispirms pielāgosim to, lai tas būtu piemērotāks nepastāvīgajiem kriptovalūtu tirgiem.

2% noteikums ir stratēģija, kas piemērota ieguldījumu veidiem, kas parasti ietver tikai dažu ilgtermiņa pozīciju ievadīšanu. Turklāt tas parasti ir pielāgots mazāk nepastāvīgiem instrumentiem nekā kriptovalūtas. Ja esat aktīvāks tirgotājs un it īpaši, ja sākat savu darbību, būt vēl konservatīvākam par šo varētu būt dzīvības glābšana. Šajā gadījumā pārveidosim to, lai tā būtu 1% noteikums.

Šis noteikums nosaka, ka vienā darījumā nevajadzētu riskēt vairāk par 1% no sava konta. Vai tas nozīmē, ka jūs veicat darījumus tikai ar 1% no jūsu pieejamā kapitāla? Noteikti nē! Tas nozīmē tikai to, ka, ja jūsu tirdzniecības ideja ir nepareiza un jūsu stop-loss tiks sasniegts, jūs zaudēsiet tikai 1% no sava konta.


Kā noteikt tirdzniecības risku

Līdz šim esam noteikuši sava konta lielumu un konta risku. Tātad, kā noteikt pozīcijas lielumu vienam darījumam?

Mēs skatāmies, kur mūsu tirdzniecības ideja ir nederīga.

Tas ir ļoti svarīgs apsvērums un attiecas uz gandrīz jebkuru stratēģiju. Runājot par tirdzniecību un investīcijām, zaudējumi vienmēr būs daļa no spēles. Patiesībā tie ir pārliecība. Tā ir varbūtību spēle – pat labākajiem tirgotājiem ne vienmēr ir taisnība. Patiesībā daži tirgotāji var kļūdīties daudz vairāk, nekā viņiem ir taisnība, un tie joprojām ir ienesīgi. Kā tas ir iespējams? Tas viss ir atkarīgs no pareizas riska pārvaldības, tirdzniecības stratēģijas un tās ievērošanas.

Tādējādi katrai tirdzniecības idejai ir jābūt nederīguma punktam. Šeit mēs sakām: "mūsu sākotnējā ideja bija nepareiza, un mums vajadzētu izkļūt no šīs pozīcijas, lai mazinātu turpmākos zaudējumus". Praktiskākā līmenī tas nozīmē tikai to, kur mēs veicam savu stop-loss pasūtījumu.

Veids, kā noteikt šo punktu, ir pilnībā balstīts uz individuālo tirdzniecības stratēģiju un konkrēto iestatījumu. Atzīšanas punkts var būt balstīts uz tehniskiem parametriem, piemēram, atbalsta vai pretestības laukumu. Tas varētu būt balstīts arī uz rādītājiem, tirgus struktūras pārrāvumu vai kaut ko citu.

Nav universālas pieejas, lai noteiktu jūsu stop-loss. Jums pašam būs jāizlemj, kura stratēģija vislabāk atbilst jūsu stilam, un, pamatojoties uz to, jānosaka atcelšanas punkts.


Vai vēlaties sākt darbu ar kriptovalūtu? Pērciet Bitcoin vietnē Binance!


Kā aprēķināt pozīcijas lielumu

Tātad, tagad mums ir visas sastāvdaļas, kas mums vajadzīgas, lai aprēķinātu pozīcijas lielumu. Pieņemsim, ka mums ir 5000 $ konts. Mēs esam noskaidrojuši, ka vienā darījumā neriskējam vairāk par 1%. Tas nozīmē, ka mēs nevaram zaudēt vairāk par 50 USD vienā darījumā.

Pieņemsim, ka esam veikuši tirgus analīzi un konstatējuši, ka mūsu tirdzniecības ideja ir atzīta par nederīgu par 5% no mūsu sākotnējās ienākšanas. Faktiski, kad tirgus vēršas pret mums par 5%, mēs izejam no tirdzniecības un uzņemamies 50 USD zaudējumus. Citiem vārdiem sakot, 5% no mūsu pozīcijas vajadzētu būt 1% no mūsu konta.

  • Konta lielums - 5000 USD

  • Konta risks – 1%

  • Invalidācijas punkts (attālums līdz stop-loss) – 5%

Pozīcijas lieluma aprēķināšanas formula ir šāda:

pozīcijas lielums = konta lielums x konta risks / nederīguma punkts
pozīcijas izmērs = 5000 $ x 0,01/0,05
1000 ASV dolāri = 5000 ASV dolāri x 0,01/0,05

Pozīcijas lielums šim darījumam būs 1000 USD. Ievērojot šo stratēģiju un izejot no invaliditātes punkta, jūs varat samazināt daudz lielāku iespējamo zaudējumu. Lai pareizi izmantotu šo modeli, jums būs jāņem vērā arī maksa, ko plānojat maksāt. Jums vajadzētu arī padomāt par iespējamu novirzi, it īpaši, ja tirgojat zemākas likviditātes instrumentu.

Lai ilustrētu, kā tas darbojas, paaugstināsim savu nederības punktu līdz 10%, bet viss pārējais paliek nemainīgs.

pozīcijas izmērs = 5000 $ x 0,01 / 0,1
500 ASV dolāri = 5000 ASV dolāri x 0,01/0,1

Mūsu stop-loss tagad ir divreiz lielāks par mūsu sākotnējo ierakstu. Tātad, ja mēs vēlamies riskēt ar to pašu USD summu no sava konta, pozīcijas lielums, ko varam ieņemt, tiek samazināts uz pusi.


Noslēguma domas

Pozīcijas lieluma aprēķināšana nav balstīta uz kādu patvaļīgu stratēģiju. Tas ietver konta riska noteikšanu un pārbaudi, kur tirdzniecības ideja tiek atzīta par nederīgu pirms tirdzniecības uzsākšanas.

Tikpat svarīgs šīs stratēģijas aspekts ir izpilde. Kad esat noteicis pozīcijas lielumu un nederīguma punktu, jums nevajadzētu tos pārrakstīt, tiklīdz darījums ir aktīvs.

Labākais veids, kā apgūt šādus riska pārvaldības principus, ir prakse. Dodieties uz Binance un pārbaudiet savas jauniegūtās zināšanas!