ievads
Atbalsta un pretestības jēdzieni ir viena no vissvarīgākajām tēmām saistībā ar finanšu tirgu tehnisko analīzi. Tas būtībā attiecas uz jebkuru tirgu, vai tas būtu akciju tirgus, zelts vai kriptovalūtas.
Lai gan tie ir vienkārši jēdzieni, kurus ir viegli saprast, tos ir ļoti grūti apgūt. To definēšana var būt tikai personīgā redzējuma jautājums, taču mainīgos tirgus apstākļos tie darbosies atšķirīgi, un jums būs jāsaprot dažādi veidi. Bet galvenokārt jums būs jāizpēta daudzas diagrammas, un šī rokasgrāmata palīdzēs jums sākt darbu.
Kas ir atbalsts un pretestība?
Visvienkāršākajā līmenī atbalsts un pretestība ir vienkārši jēdzieni. Cena atrod līmeni, kuru tā nevar pārkāpt, jo šis līmenis darbojas kā sava veida barjera. Atbalsta gadījumā cena atrod “minimumu”, savukārt pretestības gadījumā – “maksimumu”. Pamatā atbalstu var uzskatīt par pieprasījuma zonu un pretestību kā piedāvājuma zonu.
Lai gan atbalsts un pretestība ir norādīti kā līnijas, situācijas uz zemes parasti nav tik precīzi. Ņemiet vērā, ka tirgus nevirza zinātnisks fizikas likums, kas neļauj tiem pārkāpt noteiktu līmeni, tāpēc var būt noderīgi uzskatīt atbalstu un pretestību kā jomas. Šos apgabalus varat uzskatīt par cenu diagrammas diapazoniem, kas, visticamāk, palielinās tirgotāju aktivitāti.
Apskatīsim atbalsta līmeņa piemēru. Ņemiet vērā, ka cena nepārtraukti ienāk apgabalā, kurā īpašums tika iegādāts, un ir izveidots atbalsta diapazons, kurā platība ir atkārtoti pārbaudīta vairākas reizes. Tā kā pesimisti (pārdevēji) nespēja vēl vairāk pazemināt cenu, tā galu galā atgriezās, iespējams, uzsākot jaunu augšupejošu tendenci.
Cena atlec atbalsta zonā pirms izlaušanās.
Tagad apskatīsim pretestības līmeņa piemēru. Kā redzam, cenai bija lejupslīdes tendence, taču pēc katra atlēciena tai vairākas reizes neizdevās izlauzties cauri vienai un tai pašai zonai. Pretestības līmenis veidojas tāpēc, ka buļļi (pircēji) nespēja kontrolēt tirgu un paaugstināt cenu, izraisot lejupslīdes turpinājumu.
Cena nevar izlauzties cauri pretestības zonai.
Kā tirgotāji var izmantot atbalsta un pretestības līmeņus
Tehniskie analītiķi izmanto atbalsta un pretestības līmeņus, lai noteiktu interesējošās jomas cenu diagrammā. Tie ir līmeņi, kuros pamatā esošās tendences maiņas vai pauzes iespējamība var būt visaugstākā.
Tirgus psiholoģijai ir liela nozīme atbalsta un pretestības līmeņu veidošanā. Tirgotāji un investori atcerēsies cenu līmeņus, par kuriem iepriekš bija vērojams intereses un tirdzniecības aktivitātes pieaugums. Tā kā daudzi tirgotāji, iespējams, skatās vienādos līmeņos, šīs jomas var palielināt likviditāti. Tas bieži padara atbalsta un pretestības zonas ideālas lieliem tirgotājiem (vai vaļiem), lai uzsāktu vai izbeigtu darījumus.
Atbalsts un pretestība ir galvenie jēdzieni, kad runa ir par pareizas riska pārvaldības politikas ieviešanu, jo spēja konsekventi identificēt šīs jomas var sniegt jums ienesīgas tirdzniecības iespējas. Kad cena sasniedz atbalsta vai pretestības zonu, parasti notiek divas lietas: tā vai nu atlec no apgabala, vai arī izlaužas tai cauri un turpina tendenci – iespējams, sasniedzot nākamo atbalsta vai pretestības zonu.
Ieiešana darījumā tuvu atbalsta vai pretestības zonas līmenim var būt noderīga stratēģija. Tas galvenokārt ir saistīts ar salīdzinoši tuvu atcelšanas punktu, kur mēs parasti veicam stop loss orderi. Ja zona tiek pārkāpta un tirdzniecība tiek atcelta, tirgotāji var samazināt savus zaudējumus un iziet ar ierobežotiem zaudējumiem. Tādējādi, jo tālāk ieeja atrodas no piedāvājuma vai pieprasījuma zonas, jo tālāk atrodas atcelšanas punkts.
Vēl viena lieta, kas jāņem vērā, ir tas, kā šie līmeņi mijiedarbojas ar mainīgo kontekstu. Parasti salauzta atbalsta zona var pārvērsties par pretestības zonu, kad tā tiek salauzta. No otras puses, ja tiek pārkāpts pretestības laukums, tas vēlāk, atkārtoti pārbaudot, var pārvērsties par atbalsta līmeni. Šos modeļus dažreiz sauc par atbalsta un pretestības nepastāvību.
Atbalsta zonas pārrāvums un atkārtotas pārbaudes pārvēršana par pretestību.
Fakts, ka bijušais atbalsta laukums tagad darbojas kā pretestības punkts, apstiprina šo modeli. Tādējādi apgabala atkārtota pārbaude var būt piemērots punkts tirdzniecības uzsākšanai.
Vēl viena lieta, kas jāņem vērā, ir atbalsta vai pretestības zonas stiprums. Parasti, jo vairāk reižu cena pazeminās un atkārtoti pārbauda atbalsta apgabalu, jo lielāka iespējamība, ka negatīvi ietekmēs. Tāpat, jo vairāk reižu cena paaugstinās un atkārtoti pārbauda pretestības apgabalu, jo lielāka ir augšupvēršanās iespējamība.
Labi, mēs esam apskatījuši, kā darbojas atbalsts un pretestība, kad runa ir par cenu darbību, bet kādi citi atbalsta un pretestības veidi pastāv? Tālāk mēs pārskatīsim dažus no tiem.
Psiholoģiskais atbalsts un psiholoģiskā pretestība
Pirmais veids, par kuru mēs runāsim, tiek saukts par psiholoģisko atbalstu un psiholoģisko pretestību. Šīs jomas ne vienmēr ir saistītas ar kādu mākslas stilu, bet pastāv tāpēc, ka cilvēka prāts mēģina izprast pasauli.
Ja neesat pamanījis, mēs dzīvojam apbrīnojami sarežģītā pasaulē, tāpēc mēs negribot cenšamies vienkāršot apkārtējo pasauli, lai mēs to varētu labāk izprast — un tas ietver skaitļu noapaļošanu līdz lielākajai vērtībai. Vai esat kādreiz domājis, ka alkst 0,7648 ābolu? Vai arī lūdza tirgotājam nopirkt 13 678 254 rīsu graudus?
Līdzīga ietekme ir finanšu tirgos, un tas jo īpaši attiecas uz kriptovalūtu tirdzniecību, kas ietver digitālās vienības, kas ir viegli dalāmas. Aktīva pirkšana par USD 8,0674 un pārdošana par USD 9,9765 netiek apstrādāta tāpat kā pirkšana par USD 8 un pārdošana par USD 10. Tāpēc veseli skaitļi cenu diagrammā var darboties arī kā atbalsts vai pretestība.
Nu, ja tas būtu tik vienkārši! Šī parādība gadu gaitā ir kļuvusi plaši pazīstama, un tāpēc daži tirgotāji var mēģināt “priekšvēstīt” acīmredzamas psiholoģiskā atbalsta vai pretestības zonas, t.i., veikt pasūtījumus tieši virs vai zem paredzamā atbalsta vai pretestības zonas.
Apsveriet šādu piemēru: ASV dolāra indeksam (DXY) tuvojoties 100, daži tirgotāji izdod pārdošanas rīkojumus tieši zem šī līmeņa, lai nodrošinātu, ka šie uzdevumi tiek izpildīti. Tā kā daudzi tirgotāji sagaida apvērsumu pie 100 un daudzi cenšas sasniegt šo līmeni, tirgus nekad to nesasniedz tieši pirms tam.
Atbalsta zonas pārrāvums un atkārtotas pārbaudes pārvēršana par pretestību.
Fakts, ka bijušais atbalsta laukums tagad darbojas kā pretestības punkts, apstiprina šo modeli. Tādējādi apgabala atkārtota pārbaude var būt piemērots punkts tirdzniecības uzsākšanai.
Vēl viena lieta, kas jāņem vērā, ir atbalsta vai pretestības zonas stiprums. Parasti, jo vairāk reižu cena pazeminās un atbalsta apgabals tiek atkārtoti pārbaudīts, jo lielāka ir negatīvas ietekmes iespējamība. Tāpat, jo vairāk reižu cena paaugstinās un atkārtoti pārbauda pretestības apgabalu, jo lielāka ir augšupvēršanās iespējamība.
Labi, mēs esam apskatījuši, kā darbojas atbalsts un pretestība, kad runa ir par cenu darbību, bet kādi citi atbalsta un pretestības veidi pastāv? Tālāk mēs pārskatīsim dažus no tiem.
Psiholoģiskais atbalsts un psiholoģiskā pretestība
Pirmais veids, par kuru mēs runāsim, tiek saukts par psiholoģisko atbalstu un psiholoģisko pretestību. Šīs jomas ne vienmēr ir saistītas ar kādu mākslas stilu, bet pastāv tāpēc, ka cilvēka prāts mēģina izprast pasauli.
Ja neesat pamanījis, mēs dzīvojam apbrīnojami sarežģītā pasaulē, tāpēc mēs negribot cenšamies vienkāršot apkārtējo pasauli, lai mēs to varētu labāk izprast — un tas ietver skaitļu noapaļošanu līdz lielākajai vērtībai. Vai esat kādreiz domājis, ka alkst 0,7648 ābolu? Vai arī lūdza tirgotājam nopirkt 13 678 254 rīsu graudus?
Līdzīga ietekme ir finanšu tirgos, un tas jo īpaši attiecas uz kriptovalūtu tirdzniecību, kas ietver digitālās vienības, kas ir viegli dalāmas. Aktīva pirkšana par USD 8,0674 un pārdošana par USD 9,9765 netiek apstrādāta tāpat kā pirkšana par USD 8 un pārdošana par USD 10. Tāpēc veseli skaitļi cenu diagrammā var darboties arī kā atbalsts vai pretestība.
Nu, ja tas būtu tik vienkārši! Šī parādība gadu gaitā ir kļuvusi plaši pazīstama, un tāpēc daži tirgotāji var mēģināt “priekšvēstīt” acīmredzamas psiholoģiskā atbalsta vai pretestības zonas, t.i., veikt pasūtījumus tieši virs vai zem paredzamā atbalsta vai pretestības zonas.
Apsveriet šādu piemēru: ASV dolāra indeksam (DXY) tuvojoties 100, daži tirgotāji izdod pārdošanas rīkojumus tieši zem šī līmeņa, lai nodrošinātu, ka šie uzdevumi tiek izpildīti. Tā kā daudzi tirgotāji sagaida apvērsumu pie 100 un daudzi cenšas sasniegt šo līmeni, tirgus nekad to nesasniedz tieši pirms tam.
Tendenču līnijas darbojas kā atbalsts un pretestība S&P 500 indeksam.
Varat izmantot šos modeļus savā labā un noteikt atbalsta un pretestības jomas, kas atbilst tendenču līnijām. Šie modeļi var būt īpaši noderīgi, ja varat tos pamanīt agri, pirms modelis ir pilnībā izveidojies.
Kustīgs vidējais atbalsts un pretestība
Daudzi rādītāji var arī sniegt atbalstu vai pretestību, kad tie mijiedarbojas ar cenu.
Viens no acīmredzamākajiem piemēriem ir mainīgie vidējie rādītāji. Tā kā mainīgais vidējais rādītājs darbojas kā atbalsts vai pretestība cenai, daudzi tirgotāji to izmanto kā tirgus vispārējās veselības mērauklu. Slīdošie vidējie lielumi var būt noderīgi arī, mēģinot noteikt tendenču maiņu vai pagrieziena punktus.
200 nedēļu mainīgais vidējais rādītājs darbojas kā atbalsts Bitcoin cenai.
Fibonači atbalsts un pretestība
Fibonacci Retracement Tool parādītie līmeņi var darboties arī kā atbalsts un pretestība.
Nākamajā piemērā 61,8% Fibonači līmenis darbojas kā atbalsts vairākas reizes, bet 23,6% līmenis darbojas kā pretestība.
Fibonači līmeņi darbojas kā atbalsts un pretestība Bitcoin cenai.
Kas ir sakabe tehniskajā analīzē?
Līdz šim mēs esam apsprieduši atbalsta un pretestības jēdzienus, kā arī dažus no to dažādajiem veidiem, taču kāds ir visefektīvākais veids, kā veidot tirdzniecības stratēģijas ap tiem?
Šeit ir jāsaprot galvenais jēdziens, ko sauc par savienošanu. Savienošana pārī notiek, ja vairāku stratēģiju kombinācija tiek izmantota kopā, lai izveidotu vienu stratēģiju. Atbalsta un pretestības līmeņi mēdz būt spēcīgākie, ja tie ir sagrupēti vairākās no šīm mūsu apspriestajām kategorijām.
Noskaidrosim šo jautājumu, izmantojot šādus divus piemērus. Kurai potenciālajai atbalsta jomai, jūsuprāt, ir vislielākā iespēja faktiski kalpot kā atbalsts?
Atbalsts 1 Saderīgs ar:
Bijusī pretestības zona
Slīdošais vidējais ir svarīgs
Fibonači līmenis 61,8%
Vesels skaitlis cenā
Atbalsts 2 Saderīgs ar:
Bijusī pretestības zona
Vesels skaitlis cenā
Ja esat sapratis mūsu paskaidroto, jūs pareizi uzminējāt, ka atbalstam 1 ir lielāka iespēja apturēt cenu. Lai gan tā var būt taisnība, cena var to arī pārsniegt. Taču šeit mēs domājam, ka 1. atbalsta iespējamība ir lielāka nekā atbalsta 2. Tomēr attiecībā uz tirdzniecību nav garantijas. Lai gan tirdzniecības modeļi var būt noderīgi, pagātnes sniegums ne vienmēr liecina par nākotnes rezultātiem, tāpēc jums jābūt gatavam visiem iespējamiem rezultātiem.
Vēsturiski pasākumi, kas apstiprināti ar vairākām stratēģijām un rādītājiem, parasti sniedz vislabākās iespējas. Daži veiksmīgi tirgotāji, kas savieno pārī, var būt ļoti selektīvi attiecībā uz darījumiem, kuros viņi iesaistās, un bieži vien ir nepieciešams daudz gaidīšanas periodu. Bet, noslēdzot tirdzniecības darījumus, viņiem ir lielāka iespēja gūt panākumus.
Neskatoties uz to, vienmēr ir nepieciešams pārvaldīt risku un aizsargāt savu kapitālu no nelabvēlīgām cenu izmaiņām, jo pat ar visstingrākajiem pasākumiem un labākajiem ieejas punktiem pastāv iespēja, ka viss nenotiks tā, kā vēlaties. Jāpatur prātā vairāku scenāriju iespējamība, lai neiekristu viltus izlaušanās vai kāpumu un kritumu lamatās.
Noslēguma domas
Neatkarīgi no tā, vai jūs nodarbojaties ar dienas vai svārstību tirdzniecību, atbalsta un pretestības jēdziens ir galvenais jēdziens, kas jāsaprot, kad runa ir par tehnisko analīzi. Atbalsts darbojas kā cenas minimums, savukārt pretestība darbojas kā maksimums.
Var būt dažādi atbalsta un pretestības veidi, no kuriem daži ir atkarīgi no cenas mijiedarbības ar tehniskajiem rādītājiem. Uzticamas atbalsta un pretestības zonas bieži ir tās jomas, ko apstiprina vairākas stratēģijas.