最近、$ETH レベルで、多くの友人がイーサリアム カンクン (カンクンのアップグレード) の新しいトレンドについて質問しました。このスレッド:
1. カンクン アップグレードと EIP-4844 とは何ですか。
2. カンクンのアップグレードが L2 に与える影響。
3. カンクンアップグレードの技術的プロセス。
4. カンクンのアップグレードは状況を一変させた。
5.#Ethereum以外の 5 つの投資機会。
1. カンクン アップグレードとは何ですか?
イーサリアム カンクンは、上海後の ETH ブロックチェーンへの追加アップグレードであり、EIP-4844 と、おそらく EIP-6969 を備えています。コスト削減と速度向上の目標を達成するために、主にイーサリアム L2 を促進します。それまでに、イーサリアム レイヤー 2 の速度が可能になります。 10 倍に改善するだけでなく、低コストで 100 倍に改善する機会もあります。
2. カンクン アップグレード コア: EIP-4844
EIP-4844とは何ですか?これは、ETH L1 拡張の最初のステップである Pro-Danksharding (EIP-4844 とも呼ばれます) です。EIP-4844 では、トランザクション データを新しい一時的な "BLOB" ストレージに移動する新しいトランザクション タイプが導入され、ストレージ コストが安くなります。永久に保存する必要があります。これに先立って、L2 は定期的に L1 メイン チェーンに一部のデータを保存します。このステップでは大量の手数料が消費されます。カンクンのアップグレード後、L2 トランザクションはイーサリアム L1 の「外部ストレージ スペース」に似たものになります。 . 保管コストが安くなり、スペースが広くなります。
カンクンのアップグレードの核心は、保管コストの削減です。
3. カンクンのアップグレードは L2 エコロジーの爆発的な普及を刺激する
L2 ロールアップでユーザーが支払うトランザクション コストの 90% 以上はデータ ストレージによるもので、EIP-4844 が完全に実装された後は、L2 トランザクション手数料が 1 桁削減され、各 L2 トランザクションのコストは数十ドルになります。したがって、カンクンのアップグレードの重要性は、上海のアップグレードと同等であり、L2 ロールアップのコストは <$0.001 まで削減されており、これは ETH の拡張とアップグレードの最初のステップの影響にすぎません。 。
2 つの Op ロールアップ システム OP と Arb が開始されて以来、カンクンのアップグレードによってもたらされた大幅な料金削減により、TVL とネットワーク アクティビティはパブリック チェーン全体のトップ 4 とトップ 6 にランクインしました。 L2 空間の大きさや影響力がどの程度になるかを想像するのは難しい。
より低い取引手数料、より優れた取引エクスペリエンス、そしてさらに多くのアプリケーションシナリオを備えたカンクンのアップグレードは、イーサリアム L2 の転換点となるでしょう。
4. カンクンアップグレードの現在の技術プロセスと段階の概要:
2023 年には合計 18 回の議論が行われ（23 年 5 月 10 日現在）、関連する提案と可能な進展について議論されました。概要は次のとおりです。
1. 上海のアップグレードは長い間遅れており、カンクンは現在大量の開発作業を抱えているため、ロードマップより時間がかかることが予想されます。
2. 開発範囲は今後数週間以内に明確になるはずです。4844 では、さまざまな小さなアップグレードが必要になる可能性があります。eips は現在の議論の範囲から外されると推定されています。
3.4844 によってもたらされた blob が使用できる可能性が高く、大規模、中規模、小規模のさまざまな l2 およびモジュラー ブロックチェーンに利益をもたらします。
5. カンクンのアップグレードはビットコイン半減と共鳴し、今年下半期のパターンは乱されるだろう
現在、カンクンのアップグレードの具体的な時期は決まっておらず、おそらく 2023 年後半になるでしょう。次の BTC 半減期は 2024 年 5 月 9 日です。半減期の期待は、しばしば事前に誇大宣伝されており、それは、2020 年のカンクンのアップグレードと一致します。今年後半、時は響き、L1チェーンへの新たな再編の影響の可能性：Arb TVLはTRONとBSCに次ぎ、OpとArbだけがおかしくなっている。は Arb よりも弱いですが、Avax、FTM、Sol などの著名人が参加する最終ラウンドを抑えてトップ 6 に食い込みました。
今年後半のカンクンのアップグレード後、ETH L2 の競争優位性はさらに一段と高まり、非 ETH パブリック チェーンはますます困難になり、そのほとんどは市場から排除されるでしょう。
L2 自体の競合:
Arb と Op は先行者利益のおかげで L2 市場で支配的な地位を占めていますが、今年後半のカンクンのアップグレードが近づいており、ロールアップ トラック全体が L2 をめぐる戦いの到来を告げるでしょう。ソリューションと同ソリューションによるL2争いはますます激化しており、新たなダークホースが登場する可能性も否定できない。
6. ETH自体に加えて、カンクンのアップグレードの下で計画する価値のある5つの投資機会があります
No.1: L2 リーダー - Arb と Op。これら 2 つは現在、最も多くの TVL とユーザーを抱える L2 であり、十分な先行者利益と正当性を備えており、カンクン アップグレードの中核的な標準となっています。
No.2: 主要なアプリケーション - GMX、RDNT、Magic、Velo、Snx...GMX、RDNT、Magic は Arb シリーズ、Velo、Snx はそれぞれ Op シリーズであり、対応する L2 サポートを受けています。その生態の爆発。
No.3: L2 代替案 - Polygon Polygon は独自の独立したコンセンサスを持つサイドチェーンであり、L2 とはみなされません。ただし、Polygon ZKEVM を含むいくつかの ZK Layer2 ソリューションがあり、Polygon はパブリック チェーン市場から ETH を採用することに相当します。 L2 は、強力な技術力と市場の推進力を持っています。
No.4: zkRollup アプリケーション プロジェクト - LRC、IMX
現時点では、一般的な zkRollup はコインを発行していません。LRC と IMX は、ZK L2 で比較的推測しやすいセクターです。
No.5：Optimism分叉——Boba、Metis
正当性には欠けますが、パフォーマンスは似ており、生態は弱く、カンクンアップグレードの最後のセクションです。