ボリンジャーバンドとは何ですか?
ボリンジャー バンド (BB) は、1980 年代初頭に金融アナリスト兼トレーダーのジョン ボリンジャーによって作成されました。これらはテクニカル分析 (TA) の手段として広く使用されています。基本的に、ボリンジャーバンドはオシレーター測定器として機能します。これは、市場のボラティリティが高いか低いか、買われすぎか売られすぎかの状態を示します。
BB 指標の背後にある主なアイデアは、価格が平均値の周りにどのように分散しているかを強調することです。より具体的には、上部バンド、下部バンド、および中間移動平均線 (ミドル バンドとも呼ばれます) で構成されます。 2 つの横に長いバンドは市場価格の動きに反応し、ボラティリティが高い場合 (中央線から遠ざかる) には拡大し、ボラティリティが低い場合 (中央線に向かって移動する) には縮小します。
標準的なボリンジャー バンドの公式では、中央線が 20 日間の単純移動平均 (SMA) として設定され、上部と下部のバンドは SMA に対する市場のボラティリティ (標準偏差と呼ばれます) に基づいて計算されます。ボリンジャーバンドインジケーターの標準設定は次のようになります。
中線: 20 日単純移動平均 (SMA)
上部バンド: 20 日間 SMA + (20 日間標準偏差 x2)
下部バンド: 20 日 SMA - (20 日標準偏差 x2)
この設定では 20 日間の期間を認識し、上部と下部のバンドを中央線から 2 標準偏差 (x2) 離れた位置に設定します。これは、価格データの少なくとも 85% がこれら 2 つのバンド間で移動することを保証するために行われますが、設定はさまざまなニーズや取引戦略に応じて調整される可能性があります。
取引でボリンジャーバンドを使用するにはどうすればよいですか?
ボリンジャーバンドは従来の金融市場で広く使用されていますが、仮想通貨取引の設定にも使用される場合があります。当然のことながら、BB インジケーターの使用および解釈にはさまざまな方法がありますが、BB インジケーターをスタンドアロンの手段として使用することは避けるべきであり、売買機会のインジケーターとして考慮されるべきではありません。 BB は他のテクニカル分析指標と一緒に使用することが望ましいです。
それを念頭に置いて、ボリンジャーバンドインジケーターによって提供されるデータをどのように解釈できるかを想像してみましょう。
価格が移動平均を上回り、ボリンジャーバンドの上部を超えた場合、おそらく市場は過度に拡張されている（買われすぎの状態）と考えて問題ありません。あるいは、価格が上限バンドに複数回接触した場合は、重大な抵抗レベルを示している可能性があります。
対照的に、特定の資産の価格が大幅に下落し、下限バンドを複数回超えたり触れたりした場合は、市場が売られすぎているか、強力なサポートレベルが見つかっている可能性があります。
したがって、トレーダーはBBを(他のTA指標とともに)使用して売りまたは買いの目標を設定することができます。または、単に市場が買われ過ぎと売られ過ぎの状態を示した以前のポイントの概要を取得するためです。
さらに、ボリンジャー バンドの拡大と縮小は、ボラティリティが高いまたは低い瞬間を予測するときに役立つ場合があります。資産の価格の変動が大きくなるにつれてバンドは中央線から遠ざかる (拡大) か、価格の変動が少なくなるにつれて中央線に近づく (縮小または縮小) 可能性があります。
したがって、ボリンジャーバンドは、市場のボラティリティを分析し、今後の動きを予測する方法として、短期取引に適しています。トレーダーの中には、バンドが過度に拡大すると、現在の市場トレンドが統合期間またはトレンド反転に近づいている可能性があると想定する人もいます。あるいは、バンドが狭すぎると、トレーダーは市場が爆発的な動きをする準備ができていると考える傾向があります。
相場が横ばいの場合、BBは中央の単純移動平均線に向かって狭くなる傾向があります。通常 (常にではありませんが)、ボラティリティが低く、偏差レベルが狭い状態は、大きく爆発的な動きに先行し、ボラティリティが回復するとすぐに起こる傾向があります。
特に、ボリンジャーバンドスクイーズとして知られる取引戦略があります。これは、BB の縮小によって強調された低ボラティリティ ゾーンを見つけることで構成されます。スクイーズ戦略は中立的であり、市場の方向性について明確な洞察を与えません。そのため、トレーダーは通常、サポートラインやレジスタンスラインなどの他のTA手法と組み合わせます。
ボリンジャーバンド vs. ケルトナーチャネル
SMA と標準偏差に基づくボリンジャー バンドとは異なり、ケルトナー チャネル (KC) インジケーターの最新バージョンは、アベレージ トゥルー レンジ (ATR) を使用して 20 日間 EMA 付近のチャネル幅を設定します。したがって、ケルトナー チャネルの式は次のようになります。
中央の線: 20 日指数移動平均 (EMA)
アッパーバンド: 20日EMA + (10日ATR x2)
下位バンド: 20 日間 EMA - (10 日間 ATR x2)
通常、ケルトナー チャネルはボリンジャー バンドよりもタイトになる傾向があります。したがって、場合によっては、トレンドの反転や買われすぎ/売られすぎの市場状況（より明らかな兆候）を特定するには、BB よりも KC インジケーターの方が適している可能性があります。また、KC は通常、BB よりも早く買われすぎと売られすぎのシグナルを出します。
一方、ボリンジャーバンドは、KC と比較すると拡大と縮小の動きがはるかに広範囲かつ明確であるため、市場のボラティリティをよりよく表す傾向があります。さらに、標準偏差を使用することで、BB インジケーターの幅が広くなり、超えることが難しくなるため、偽のシグナルが発生する可能性が低くなります。
2 つのインジケーターのうち、BB インジケーターが最も人気があります。ただし、どちらのツールも、特に短期取引のセットアップでは、それぞれの方法で役立ちます。それ以外に、より信頼性の高い信号を提供する方法として、この 2 つを併用することもできます。
