新しい研究開発法には、ソフトウェア開発の「あらゆる」費用は、米国内で行われた場合は5年間、海外で行われた場合は15年間で償却しなければならないという、過度に広範な文言が含まれている。この変更は表面的にはそれほど悪くないようだ。米国でさらに多くの技術職が生まれるかもしれないと主張する人もいる。

しかし、現実はそうはいかない。多くの国では米国よりも優れた研究開発費控除がある。米国のソフトウェア開発の多くは、ルールが単純で利益率が高い英国などの国に移るだろう。節税に気を配る企業にとって、米国法人はマーケティングと販売のためだけのものとなるだろう。

100 万ドル以上の損失を出し、30 万ドル以上の税金を滞納している会社を想像してみてください。どうしてこんなことがあり得るのでしょう。この架空の会社の収入は約 250 万ドルで、2022 年にはソフトウェアの構築に 150 万ドル、その他の費用に 100 万ドルを費やしたため、合計 100 万ドルのキャッシュフローがマイナスになっています。ただし、150 万ドルの開発はインドのチームによって行われたため、ソフトウェア開発側からは 5 万ドルしか得られず、今年の収入 250 万ドルを相殺する控除は 105 万ドルしか残っていません。つまり、純利益 145 万ドルに対して税金を滞納していることになります。つまり、破産につながる 304,500 ドルの税金を滞納していることになります。

2023年時点の特定国における暗号通貨の税率

この税制の支持者は、企業は控除の恩恵を何年も受けられると主張している。こうした支持者の一人を、営業で100万ドルの損失を出し、30万ドルの税金を滞納している企業と対峙させて、同じことを言うかどうか見てみよう。スタートアップの成功にはキャッシュフローが重要であり、こうしたタイプの研究開発費は、米国が所得税を導入して以来、ほぼずっと控除されてきた。イノベーションが国家の成長を促進する上で極めて重要であるからだ。現在の高金利と規制強化の環境下では、この法改正は、AIやブロックチェーンなど、未来志向の技術に関する米国で最も創造的な開発を台無しにするだろう。

大手テクノロジー企業で起こっているレイオフの一部は、この規則変更の結果かもしれない。驚くことではない。米国外の子会社が研究開発を行うように組織を再編する方が理にかなっているのだ。すでに証券取引委員会の監視に対処しなければならないブロックチェーン、暗号通貨、非代替性トークン（NFT）企業にとって、今や米国から距離を置くのは当然のことだと思われる。

この法律をどのように適用するかについては、非常に多くの複雑さと未解決の疑問があり、頭が混乱します。たとえば、減価償却対象の研究開発にコンピューター、サーバー、マイナーなどを使用する場合、2022 年に取得できる減価償却部分を資本化バケットに追加して償却する必要があります。つまり、このユーティリティを米国で使用していて、今年その機器から 50,000 ドルの減価償却が控除されると予想される場合、実際に最終利益に影響を与えるのはそのうち 5,000 ドルだけです。これは、企業に機器への支出を奨励しながら、実際には控除を確認できない特別な減価償却ルールの目的を完全に無効にします。

この法律に伴うもう一つの大きなリスクは、多額の損失を出し、当座収入がない状態で資金を調達し、開発を進めた場合です。最初は、これはあなたにとって痛手にはならないでしょう。しかし、会社が破綻した場合、返済されなかった SAFE ノートからの負債収入の取り消しは、完全に相殺する純営業損失の繰越がない場合、税金が発生する可能性があるため、大変な苦痛を味わうことになります。また、現在、R&D の償却を加速する方法はありません。プロジェクトが中止されたり、会社が閉鎖されたりしても、支出をすぐに行うことはできません。つまり、株式投資家は受け取るべき資金を取り戻せない可能性があります。その代わりに、財務省の資金は破綻した会社の税金の支払いに充てられ、給与を受け取った創業者は、税金の支払いや投資家への返済を強いられる可能性があります。

政府や税務業界の誰もがこれらの法律が混乱を招くことを知っており、1月3日に議会で超党派の支持を得た法案によって廃止される予定だった。しかし、民主党がすべての合意が得られた最後の瞬間に児童税額控除を増額しようとし、共和党がそれに同調しなかったため、この取り組みは失敗した。

今のところ、私たちはこのイノベーションを阻害する狂気の税法に縛られているようだ。廃止案は再提出されたが、あまり支持されていない。特に、金利上昇、仮想通貨の冬、シリコンバレー銀行の破綻などによりブロックチェーン企業が資金調達に困難を抱えていることを考えると、議会が早急に何らかの大きな措置を取らない限り、テクノロジー企業の大規模かつ不必要な消滅を目にすることになるかもしれない。

Crystal Stranger は、連邦政府公認の税務 EA であり、GBS Tax の最高執行責任者です。以前はサンフランシスコでソフトウェア開発者として働いていました。

この記事は一般的な情報提供を目的としており、法律または投資に関するアドバイスとして意図されたものではなく、またそう解釈されるべきではありません。ここで表明された見解、考え、意見は著者自身のものであり、必ずしも Cointelegraph の見解や意見を反映または代表するものではありません。