1.不確実性:リスクに直面し、不確実性を受け入れることを学ぶ
どの金融市場においても、特に暗号通貨のような高変動性の市場では、不確実性は常に主旋律です。タレブが言ったように、「相場を1分前に予測できれば、あなたは富を築ける。」しかし実際には、未来の市場の動向を知ることができる人はいません。市場は複雑なシステムであり、すべての分析方法やツールは過去のデータを用いて未来を予測するものであり、どんなモデルや公式もすべての可能性を網羅することはできません。
したがって、トレーダーとして最も重要な能力は市場の不確実性を認識することです。多くの投資家は、さまざまな市場アナリストやニュースに左右され、予測やテクニカル指標を盲目的に信じて、市場のランダム性や変動性を無視します。
本当に賢いトレーダーは、不確実性に直面したとき、彼らの戦略は未来を予測しようとするのではなく、自己を絶えず調整することだと理解しています。
ポジションとリスク管理で市場の変化に対応する。タレブの（反脆弱性）は、不確実性自体の価値を強調しています。簡単に言えば、市場が変動するとき、一部の人々はその変動から利益を得ることができ、彼らの戦略はその変動の中で強くなります。これは、投資の基本原則であるだけでなく、暗号通貨市場での利益の鍵でもあります。
2.コンベクシティの取引ルール: 利益を逃がさず、損失を制限する
市場で長期的に利益を上げたいのであれば、最も基本的な要求は合理的なエントリーとエグジットルールを設定することです。これがいわゆる「取引ルール」です。しかし、優れた取引ルールは単にエントリーとエグジットのタイミングを見つけるだけでなく、市場の変動の中で柔軟性を保持し、さまざまな状況に応じて調整することが重要です。
「コンベクシティ」という概念はタレブが提唱した非常に重要な取引思想であり、その核心は利益を無限にし、リスクは受け入れられる範囲に制御することにあります。簡単に言えば、損失を制限し、利益を逃がさないようにすることです。たとえば、一般的な取引ルールは、価格が特定の重要なポイントを突破したときに購入し、価格が特定のサポートラインを下回ったときに売却することです。このルールの鍵は、「利益は無限である」ということであり、市場は時折予想外の爆発的な機会を提供します。一方で「損失は有限である」ため、市場がどう変動しようとも、大きな損失を回避するためにストップロスを設定することが重要です。シンプルで効果的な取引ルールは、反脆弱性を保持した上で、可能な限り利益を最大化し、大きな損失を回避することを目指します。
3.資金管理:生存を確保し、満倉の全力投資を避ける
市場で最も重要なことは、あなたがどれだけ稼いだかではなく、アカウントを長期的に存続させる方法です。特に暗号通貨市場のような高リスクな市場では、トレーダーは急速な市場の変動や極端な市場イベントに直面することがよくあります。このとき、優れた資金管理プランが特に重要です。
その中の一つの核心戦略はバーベル原則です。バーベル原則の核心思想は、資金を二つの部分に分け、一方は高度な安全性と安定性を保持し、もう一方は高いリスクを冒すことです。暗号通貨市場では、90%の資金を現金または低リスクの投資に保ち、10%の資金を高リスクの投機に使うことを意味します。
この方法の利点は、最大損失を制限することであり、特に市場が激しく変動したり、ブラックスワンイベントに遭遇した場合、トレーダーは1回の失敗で全資産を失うことはありません。市場がどのように変化しようとも、資金の安全性を保つことが最も重要です。
4.反復的な試行錯誤:失敗から経験を積み、機会を迎える
取引は長期的なゲームであり、成功するトレーダーは必ずしも毎回利益を上げられるわけではなく、多くの場合、勝率は非常に低いことが多いです。実際、多くの優れた取引システムの勝率は通常30%-40%の範囲です。つまり、10回の取引の中で、6回から7回は損失となる可能性があります。しかし、タレブが強調するように、成功した取引は毎回の成功に依存するのではなく、反復的な試行錯誤の中で経験を積み重ねることに依存しています。各失敗は、市場をより明確に理解し、あなたの取引システムが不確実性の中でどのように機能するかを理解するための手助けとなります。
多くの反復操作を通じて、本当の利益は完璧な予測に依存するのではなく、正しいタイミングで適切な決定を下すことに依存していることに気づくでしょう。したがって、成功するトレーダーは、忍耐強く待つことができ、失敗から学ぶことを厭わない人々であり、一夜にして急富を狙う人々ではありません。
5.運:成功には天時地利人和が必要
最後に、上記のすべてのスキルを習得しても、市場で最終的な成功を収めるには少しの運も必要です。市場の変動は完全に予測することができず、多くの場合、成功するトレーダーは必ずしも自分の判断力や分析能力によって利益を上げるわけではなく、運も重要な要素です。
たとえば、市場で重大な事件やブラックスワンが発生したとき、幸運なトレーダーは適時に正しい行動を取ることができ、不運なトレーダーはタイミングを逃して損失を被る可能性があります。したがって、自分の取引スキルを向上させてリスクを減少させることができる一方で、市場の突然の変化が取引の成功を左右する重要な要因となる場合もあります。次の展開の方向性として、特にポテンシャルの大きいプロジェクトを狙い、期待されるリターンが10倍以上であることは問題ないと考えています。牛市で大金を稼ぎたいのであれば、いいねとコメントをして、皆さんと一緒に牛市全体を計画しましょう！
