Sui Network (SUI) は、需要の高まりを受けて、驚異的なスピードと価格パフォーマンスで暗号通貨市場の順位を上昇させました。しかし、これにより、さまざまな時間枠で複数の「買われすぎ」ステータスが発生し、売りの機会を示唆する弱気な乖離も発生しました。
全体的に、SUI の勢いは強く、トークンが史上最高値を試す中、群衆の感情は主に強気です。しかし、これは流動性の面で、クジラや初期投資家が売却して巨額の利益を実現する絶好の機会となります。
史上最高値に関する根本的な問題は、保有者のほとんどが利益を上げており、売却する可能性が高いことです。SUIは現在、年初来184%の利益を蓄積していますが、そのほとんどは過去30日間で獲得したもので、118%上昇しています。
さらに、SUIのトークンは、15分を除くすべての時間枠で相対力指数（RSI）が買われすぎの状態を示しています。Finboldは10月13日にCoinGlassのRSIヒートマップからこのデータを取得しましたが、SUIは週ごとに買われすぎの唯一の暗号通貨でした。
特に、Sui の RSI は、1 時間、4 時間、12 時間、24 時間、1 週間の時間枠でそれぞれ 73.43、74.7、71.65、73.84、72.68 を示しています。
暗号通貨市場のRSI週間ヒートマップ – SUIは買われすぎ。出典：CoinGlass / Finbold
買われすぎのSUI価格分析と弱気の乖離
TradingView の暗号通貨インデックスによると、SUI の日足価格チャートを見ると、買われすぎの SUI の同様の結果が得られます。このインデックスの日足 RSI は 2.21 ドルで 72.07 を示し、史上最高値の 2.29 ドルに達した後に反落しています。
注目すべきことに、チャートには 9 月 24 日から弱気のダイバージェンスも表示されており、これはこの上昇からの反転を示唆している可能性があります。弱気のダイバージェンスは、SUI の価格が 3 回連続で高値を更新し、RSI が 3 回連続で低値を更新したことで現れています。
このパターンは、ドルに対する週足チャートと4時間足チャートでも確認されました。
SUIの日次価格分析と弱気の乖離。出典：TradingView / Finbold
SUIの価格下落反転について他のテクニカルアナリストは何を言っているか
興味深いことに、他の複数の指標やアナリストによると、ここでの反転が予想されています。たとえば、Finboldは、評判の高いトレーダーpejman_zwinによるエリオット波動理論を使用したSui価格予測をTradingViewで報告しました。
「現在、SUI はレジスタンスラインと潜在的反転ゾーン付近で動いています。エリオット波動理論によると、SUI はメイン波 3 を完了しているようです。(メイン波 3 のマイクロ波 5 を完了しています)。SUI はさらに +20% 程度上昇し、その後修正が始まると予想しています。SUI の修正は -20% から -40% になる可能性があります。」
– pejman_zwin
予想されていた 20% の上昇はすでに完了しており、以前は 1 トークンあたり 2.30 ドルを目標としていました。現在、分析が予想どおりに展開した場合、SUI は -20% から -40% の修正波 4 に向かう可能性があります。
Sui Networkファンダメンタル分析
それにもかかわらず、Sui Network は、その堅固な技術スタックと卓越したユーザー エクスペリエンスにより注目を集めました。多くの暗号通貨投資家とユーザーは、SUI を Solana (SOL) キラーとみなし、プロジェクトへの資金流入をもたらしました。
最近、Circle はドルステーブルコイン USDC を Sui ネットワークにネイティブに導入し、エコシステムに関連する流動性をもたらしました。翌日、Grayscale は Grayscale SUI トラストを発表し、機関投資家によるトークンへのエクスポージャーへの扉を開きました。
SUIトークノミクスが懸念を呼ぶ
一方、SUI のトークノミクスは、個人投資家と Mysten Labs への配分が非常に重視されていることから、懸念を引き起こしています。
流通しているトークンのうち、すでに配布されているトークンの 30% 未満しか流通していないため、Sui は完全希薄化後価値 (FDV) が高く、そのほとんどはロックされたままステークされているため、個人トレーダーや投資家に対する非対称性が高まっています。
Finboldは、10月にSUIトークンの月間1億ドルのロック解除を報告し、そのような利益レベルでは予想される売り圧力を示しました。シリーズAとBの投資家は、合計61％で最大のロック解除シェアを獲得しました。
Cliff UnlocksとSUI 10月1日の配布。出典：TokenUnlocksApp / Finbold
結論として、SUI のテクノロジー、ユーザー エクスペリエンス、採用に関するニュースは長期的には強気の方向を示していますが、トークノミクスと買われすぎの状態、そして弱気の乖離が見られることから、SUI の価格の修正と短期的な下落が差し迫っていることが分かります。