L'ETF Ethereum è stato approvato e i quattro settori principali hanno aperto nuove opportunità: un'analisi completa di progetti star come Arbitrum, Lido e Uniswap
Recentemente, la Securities and Exchange Commission (SEC) degli Stati Uniti ha approvato ufficialmente otto ETF spot su Ethereum. Sebbene la negoziazione effettiva di questi ETF richiederà del tempo, questa notizia darà senza dubbio una iniezione di energia a Ethereum e al suo ecosistema. Essendo la piattaforma preferita per contratti intelligenti e applicazioni decentralizzate (DApp), lo sviluppo ecologico di Ethereum è fiorente e spiccano numerosi progetti di alta qualità. Stimolati dall’approvazione degli ETF, si prevede che questi progetti inaugureranno una nuova serie di opportunità di crescita.
Layer2: pioniere nell'espansione della capacità con ampie prospettive
Layer2, la soluzione di espansione del secondo livello, è un'importante infrastruttura dell'ecosistema Ethereum. Allevia efficacemente il problema di congestione della rete principale di Ethereum e riduce i costi di transazione degli utenti trasferendo alcune transazioni all'elaborazione fuori catena.
Tra i tanti progetti Layer 2, Arbitrum è senza dubbio il player numero uno. In quanto rappresentante di un rollup ottimista, il volume di lock-in (TVL) di Arbitrum raggiunge i 19 miliardi di dollari, superando di gran lunga i 7,59 miliardi di dollari del concorrente Optimism. Il valore di mercato totale del token nativo ARB di Arbitrum rimane superiore a 3,3 miliardi di dollari. Recentemente, la comunità Arbitrum sta lavorando a una proposta di “200 milioni di ARB Game Catalyst Plan”, con l’obiettivo di stimolare ulteriormente la prosperità ecologica.
Oltre al rollup ottimistico, anche il rollup zk è un’altra importante direzione di sviluppo del Layer 2. StarkNet è uno dei migliori, poiché utilizza la tecnologia di prova a conoscenza zero (ZK) per migliorare il throughput delle transazioni Ethereum. Il token nativo di StarkNet, STRK, ha attualmente un valore di mercato di circa 1,47 miliardi di dollari e il progetto ha appena lanciato un piano di incentivi ecologici di 5 milioni di STRK. Anche progetti come Metis e Polygon hanno i loro punti salienti e stanno lottando sulla traccia Layer 2. Con l’avanzamento dell’aggiornamento della rete principale di Ethereum, l’importanza del Layer 2 diventerà sempre più evidente e i progetti correlati introdurranno nuove opportunità di sviluppo.
Nuovo impegno: tentazione dell'alto rendimento, il rischio non può essere ignorato
Lo staking è un argomento importante nel circolo delle criptovalute e il re-staking è una nuova tendenza nel campo dello staking. Re-pegno significa che l'utente impegna nuovamente il reddito simbolico ottenuto dal pegno per ottenere un reddito complessivo più elevato.
Nell’ecosistema Ethereum, Lido è leader nel campo dello staking. Lido consente agli utenti di puntare qualsiasi importo di ETH e ricevere token stETH liberamente negoziabili. I dati mostrano che l’attuale quota di mercato dei pegni di Lido è pari al 28,54% e il suo token nativo LDO una volta ha superato la soglia dei 4 dollari.
Al contrario, Ether.Fi e Renzo sono più concentrati sulla pista del re-staking. Ether.Fi consente agli utenti di mantenere il controllo sulle risorse impegnate durante l'affidamento degli impegni e implementa il re-impegno automatico con il protocollo Eigenlayer. La piattaforma di re-pedge di liquidità di Renzo costruita su Eigenlayer offre agli utenti rendimenti di staking più elevati. I prezzi dei token di Ether.Fi e Renzo hanno entrambi raggiunto nuovi massimi quest'anno, con valori di mercato totali rispettivamente di 610 milioni di dollari e 186 milioni di dollari.
Sebbene il potenziale nel campo del reimpegno sia enorme, i rischi non possono essere ignorati. Pur godendo di rendimenti elevati, gli investitori devono anche valutare attentamente i rischi e prendere decisioni razionali.
DeFi: lasciamo che cento fiori sboccino e le opportunità continueranno ad esistere
La finanza decentralizzata (DeFi) è un importante scenario applicativo dell’ecosistema Ethereum Nonostante il freddo inverno del settore, l’innovazione nel campo DeFi non si è mai fermata. Essendo il più grande exchange decentralizzato (DEX) su Ethereum, il volume degli scambi giornalieri di Uniswap una volta superava 1 miliardo di dollari. Nonostante la recente correzione causata dall’indagine della SEC, i token UNI rimangono ancora sopra i 10 dollari, con un valore di mercato di oltre 6 miliardi di dollari.
Il protocollo di prestito decentralizzato Aave e la piattaforma di trading di derivati Synthetix dominano il segmento DeFi, con un valore di mercato dei token che supera i 500 milioni di dollari. Progetti come Curve e Balancer sono improvvisamente emersi sul percorso DEX, fornendo agli utenti servizi di asset trading più professionali.
Progetti emergenti come Pendle sono un protocollo di derivati su tassi di interesse multi-catena. Attraverso un innovativo meccanismo di "coupon stripping", il volume bloccato di Pendle ha recentemente superato i 6 miliardi di dollari, stabilendo un livello record.
Applicazioni innovative: un approccio unico con prospettive promettenti
Oltre al Layer 2 e alla DeFi, stanno emergendo anche alcune applicazioni innovative uniche che potrebbero diventare la prossima tendenza. ENS (Ethereum Name Service) è un sistema di nomi di dominio decentralizzato basato su Ethereum, che consente agli utenti di mappare gli indirizzi Ethereum in nomi di dominio di facile lettura, riducendo notevolmente la soglia dell'utente. ENS ha attualmente più di 500.000 nomi di dominio registrati e il valore di mercato del suo token ENS si è stabilizzato su oltre 800 milioni di dollari USA.
Un altro fenomeno è l’ascesa delle monete meme nell’ecosistema Ethereum. Le monete meme come PEPE e PEOPLE si basano sulla ricerca fanatica della comunità e i loro aumenti di prezzo sono spesso sbalorditivi. Sebbene i rischi di investimento nella valuta meme siano estremamente elevati, l’identità del gruppo e la cultura comunitaria che riflette meritano attenzione e ricerca.
Riepilogo: cogliere la tendenza generale e diversificare adeguatamente
L’approvazione dell’ETF Ethereum ha portato un nuovo slancio di crescita all’intero ecosistema Ethereum. Esistono molte opportunità di investimento in aree come Layer 2, re-pledge, DeFi e applicazioni innovative. Gli investitori dovrebbero cogliere la tendenza generale di sviluppo dell’ecosistema Ethereum, condurre ricerche approfondite su percorsi suddivisi, diversificare adeguatamente gli investimenti e controllare i rischi.
Il mercato delle criptovalute sta cambiando rapidamente e i progetti sono in aumento. La brillantezza di Arbitrum e Lido oggi potrebbe significare mediocrità domani, mentre l’ascesa apparentemente poco appariscente di ENS e PEPE potrebbe annunciare la nascita di una nuova tendenza. Solo valutando la situazione e avanzando al passo con i tempi possiamo cavalcare il vento e le onde e restare sulla marea di questa onda turbolenta.
Promemoria: investire in modo razionale e rimanere prudenti
Indipendentemente dal progetto su cui sono ottimisti, gli investitori dovrebbero trattarlo in modo razionale e rimanere cauti. Non ci sono vincitori permanenti nello spazio delle criptovalute, solo giocatori che continuano a imparare ed evolversi. Spero che tutti potremo trovare il nostro posto in questo mercato pieno di opportunità e sfide.