Nei primi scambi asiatici di mercoledì (19 luglio), l’indice del dollaro USA è tornato a 100 dopo aver trovato il supporto dei dati overnight sulle vendite al dettaglio negli Stati Uniti, per poi scendere leggermente a 99,97. L'oro continua a salire fino a 1.977 dollari, puntando alla soglia dei 2.000 dollari. Bitcoin è sceso sotto i 30.000 dollari, l'amministrazione del presidente degli Stati Uniti Biden terrà un incontro sulla crittografia a porte chiuse con il CEO di Coinbase e un sentimento normativo negativo ha avvolto il mercato della crittografia. Tuttavia, l'analisi tecnica ritiene che la tendenza al rialzo a lungo termine di Bitcoin non sia stata invertita, il che significa che è probabile che il mercato "si accovacci in basso e salti in alto".
Le vendite core statunitensi hanno mostrato resilienza a giugno, in aumento dello 0,6%. Anche i dati di maggio sono stati leggermente rivisti al rialzo, mostrando che le vendite al dettaglio core sono aumentate dello 0,3% invece dello 0,2% riportato in precedenza. Il rendimento dei titoli del Tesoro a 2 anni ha invertito il calo di 9 punti base ed è invece aumentato di 2 punti base, mentre il rendimento dei titoli del Tesoro a 2 anni è sceso di 9,4 punti base. Nel frattempo, martedì il dollaro è salito dal minimo di 15 mesi, dopo che le vendite al dettaglio core sono aumentate fortemente a giugno.
La coppia EUR/USD è scesa alla fine delle negoziazioni di New York, ma non è riuscita a superare nuovamente i massimi della scorsa settimana e nel complesso è cambiata poco nonostante abbia toccato 1,12750, il massimo da febbraio 2022, ma non è riuscita a raggiungere il 61,8% del crollo del 2021-22. Il livello di Fibonacci sopra 1,1271 rimane rialzista.
Il cambio USD/JPY è in rialzo dopo che il governatore della Banca del Giappone Kazuo Naoda ha deluso le speranze di aumentare il tetto sui rendimenti dei titoli di stato giapponesi venerdì prossimo. I commercianti attendono giovedì l'indice dei prezzi al consumo (CPI) del Giappone, ma la posizione di Naoda è più critica. La coppia è attualmente supportata ed è pronta per una correzione rialzista in mezzo al sell-off.
La sterlina è stata messa sotto pressione in un mercato considerato fortemente ipercomprato, in calo dello 0,25% rispetto al dollaro, mentre i rendimenti dei gilt erano in calo. Gli operatori si concentreranno sull'IPC core del Regno Unito di mercoledì, che sarà cruciale per un rialzo di 25 o 50 punti base da parte della Banca d'Inghilterra (BoE) nella riunione di agosto. La coppia GBP/USD si sta attestando al di sotto di 1,3050 e si sta adeguando ai long intra-money sulla tendenza giornaliera.
Per quanto riguarda Bitcoin, notizie importanti sono arrivate dalla Securities and Exchange Commission degli Stati Uniti. In seguito alla revisione di cinque ETF spot Bitcoin che hanno chiesto di essere quotati sul Chicago Board Options Exchange (CBOE), sono stati confermati anche i documenti di richiesta di BlackRock e Valkyrie. Mercoledì la Camera dei Democratici guidata dal presidente degli Stati Uniti Joe Biden terrà un incontro a porte chiuse con il CEO di Coinbase Brian Armstrong per concentrarsi sulla legislazione sugli asset digitali, con l'obiettivo di formulare regole più chiare.
Analisi tecnica dell'oro
L'analista di FXEmpire Bruce Powers ha sottolineato che i prezzi dell'oro hanno superato i 1964 punti e hanno raggiunto un nuovo massimo di tendenza, innescando la continuazione del trend rialzista. Il massimo di martedì di 1.984 dollari si è collocato all'estremità inferiore della zona di resistenza da 1.983 a 1.987 dollari, mentre il massimo di tale intervallo ha completato un ritracciamento del 50%. Inoltre, il modello ABCD si è esteso con una sezione aurea del 161,8%, completandosi oggi a 1.971 dollari.
I due rally precedenti dal minimo di settembre erano stati rispettivamente del 21,4% e del 15,4%. Martedì, il rally attuale è superiore del 4,8% al massimo odierno. Se assumiamo che questo rally si concluda con un aumento del 15% dei prezzi dell’oro, allora i prezzi dell’oro corrisponderanno a questo aumento e chiuderanno a 2.177 dollari. Il massimo di martedì di 1.984 dollari ha raggiunto l'obiettivo del precedente massimo del 2 giugno. Successivamente, una chiusura giornaliera al di sopra di questo massimo confermerebbe ulteriormente la forza in quanto violerebbe la struttura dei prezzi discendente.
È stato calcolato un movimento cauto dal minimo del 6 luglio di 1.903 dollari al massimo della scorsa settimana. Tale distanza viene quindi aggiunta al minimo di ritracciamento di 1.946 dollari per raggiungere l'obiettivo di movimento misurato di 2.007 dollari. È qui che la seconda ondata di guadagni dai minimi del 6 luglio corrisponde allo slancio della prima ondata. Vicino a questo obiettivo c’è il ritracciamento del 61,8% del 2010. Insieme creano la zona di resistenza dell’USD dal 2007 al 2010.
Altrettanto importante è il breakout mensile avvenuto oggi, che richiede ancora la conferma di una chiusura giornaliera superiore al massimo del mese scorso di 1.983 dollari. Ciò nonostante, ha innescato e sostenuto l’aumento dei prezzi dell’oro. Più lungo è il tempo, più diventa evidente. Pertanto, un breakout su un grafico mensile è più importante di un breakout su un grafico giornaliero o settimanale. È ancora possibile che i prezzi dell’oro chiudano al di sopra di quel massimo oggi, ma in questo momento ciò sembra improbabile.
L’ultimo minimo oscillante sarà probabilmente il prezzo dell’oro più basso che il mercato vedrà per qualche tempo. I prezzi dell'oro sono sulla buona strada per superare i massimi storici precedenti e sono partiti bene dai minimi del 6 luglio.
Analisi tecnica del Bitcoin
Bitcoin è sceso sotto i 30.000 dollari, cosa che gli investitori al dettaglio forse non si aspettavano visti gli sviluppi dell’ultimo mese, ma il movimento al ribasso di martedì segnala un imminente cambiamento di tendenza? I dati suggeriscono che nel lungo termine non sarà così.
Guardando innanzitutto il lato positivo, dopo circa 10 tentativi dall'aprile di quest'anno, il prezzo del Bitcoin sta ancora cercando di superare il livello di supporto di 30.000 dollari, ma il prezzo continua a trovare acquirenti nell'intervallo tra 28.000 e 25.000 dollari, e gli acquirenti sembrano pensarlo come una zona di accumulo.
I dati on-chain del Bitcoin Accumulation Trend Score di Glassnode supportano questo sentimento e potrebbero essere positivi a seconda di come gli investitori vedono le cose, poiché il comportamento degli investitori al prezzo di $ 30.000 rispecchia quello nell'area da $ 28.000 a $ 24.000. Lo stesso comportamento di accumulazione visto e vicino al fondo ipotizzato di $ 16.800.
Secondo Glassnode, “I punteggi di tendenza dell’accumulo vicini a 1 indicano che le entità complessivamente più grandi si stanno accumulando, mentre i valori vicini allo 0 indicano che si stanno diffondendo o non si stanno accumulando”.
Fondamentalmente, gli acquirenti hanno accumulato pesantemente da novembre a dicembre 2022, e hanno accumulato pesantemente da marzo ad aprile 2023, quando Bitcoin ha riguadagnato $ 30.000, e questo indicatore mostra che, hanno fatto la stessa cosa a luglio quando Bitcoin ha cercato di superare la resistenza di $ 30.000 o ha ricevuto una spinta da tutte le notizie della SEC riguardanti un ETF spot Bitcoin.
L’attuale azione dei prezzi e i dati sul mercato dei derivati suggeriscono che Bitcoin si trova in un mercato granchio, con i prezzi che rimangono limitati e si consolidano per un lungo periodo di tempo. Come ha notato la settimana scorsa l’analista di JLabs JJ the Janitor, un forte movimento al di sopra del livello di 32.000 dollari catalizzerebbe il gap di riempimento del CME dell’era del crollo di Luna Terra.
Dal punto di vista della struttura del mercato settimanale di Bitcoin, il livello di 30.000 dollari è un importante punto di rotazione che ha agito da supporto nei precedenti cicli rialzisti e ora funge da resistenza, ma una rottura al di sopra di questo livello sarà essenzialmente un'operazione a lungo termine. e confermando un'inversione di tendenza, il prossimo livello di resistenza si trova intorno ai 37.000 dollari.
L'attività dei trader nel mercato dei derivati è un altro fattore che contribuisce all'attuale mercato dei granchi, con meno finanziamenti e un interesse aperto relativamente tranquillo, ad eccezione degli investitori al dettaglio che cercano di andare long sul breakout e long sul nuovo test del supporto inferiore, o short sul breakout e scambiare in entrambi. Escludendo una liquidazione in questo scenario, un aumento significativo di questi indicatori ispirerebbe fiducia in prezzi più alti. Finora non si è visto il limite di una svolta imponente.
Naturalmente, l’indice del dollaro statunitense è sceso sotto quota 100 la scorsa settimana, ma ciò potrebbe avere più a che fare con la reazione degli investitori alle misure aggressive della Fed contro l’inflazione, e il lasso di tempo è troppo stretto per aspettarsi un’immediata reazione massiccia da parte di Bitcoin.
L’azione dei prezzi nei futures sugli scambi di criptovaluta evidenzia rialzisti e orsi che cercano di anticipare un breakout dei prezzi, ma senza avere molto successo a breve termine.
JJ ha detto che un indicatore da tenere d'occhio è l'open interest totale, e se questo indicatore scende significativamente al di sotto del range attuale, allora potrebbero sorgere delle reali opportunità di caccia all'affare. Attualmente, nonostante gli scambi laterali, è ancora in una tendenza rialzista, ma potrebbe anche essere interessante vedere un aumento dell’OI e potrebbe essere guidato da notizie, eventi normativi o legislativi.
Sebbene l’azione dei prezzi a breve termine di Bitcoin possa causare qualche preoccupazione tra i nuovi investitori e i trader giornalieri, la visione on-chain rimane piuttosto convincente.
Allo stesso tempo, anche l’indicatore del saldo totale dell’indirizzo cumulativo ha ripreso la sua tendenza al rialzo dal 16 marzo, quando il prezzo del Bitcoin ha raggiunto i 25.000 dollari.
I lettori dovrebbero anche notare che questa metrica mostra anche un aumento del saldo totale degli indirizzi accumulati da gennaio 2022, quando Bitcoin veniva scambiato a 47.800 dollari per moneta. Ciò che è chiaro è che durante il culmine del crollo del mercato delle criptovalute e della svendita dei prezzi di Bitcoin, diversi indicatori on-chain hanno mostrato che gli investitori hanno continuato ad aumentare le allocazioni in Bitcoin.