Secondo Odaily, alcuni individui stanno sfruttando i termini "innovazione finanziaria" e "blockchain" per raccogliere illegalmente fondi attraverso l'emissione delle cosiddette "valute virtuali", "risorse virtuali" e "risorse digitali", violando così il diritto legittimo diritti e interessi del pubblico. L'Ufficio provinciale dello Shanxi per lo smaltimento delle raccolte fondi illegali ha emesso un'interpretazione legale di tali casi e ha avvertito gli investitori finanziari che queste attività non sono realmente basate sulla tecnologia blockchain. Si tratta invece di schemi che pubblicizzano il concetto di blockchain per impegnarsi in raccolte fondi illegali, schemi piramidali e frodi. L’ufficio esorta il pubblico ad aumentare la consapevolezza dei rischi e a rimanere vigile per evitare di cadere vittima di queste truffe.