Quando si esplora la ricchezza di opzioni di investimento disponibili, gli ETF sull'oro e gli ETF su Bitcoin sono un confronto interessante. Da un lato, gli ETF sull'oro offrono una storia di stabilità. Sono attraenti per coloro che vogliono salvaguardare la propria ricchezza. D'altro canto, gli ETF su Bitcoin offrono innovazione all'avanguardia e un potenziale di profitto più elevato, ma hanno anche una volatilità più elevata.

In questo articolo, scoprirai i dettagli di entrambi, le loro caratteristiche uniche e come si allineano a diverse strategie finanziarie. Ma quale si adatta meglio ai tuoi obiettivi di investimento e qual è il significato più profondo dietro queste scelte? Rispondiamo a questa domanda.

Punti salienti chiave:

  • Gli ETF sull'oro forniscono stabilità storica. Sono adatti per investitori avversi al rischio che vogliono proteggersi dall'inflazione.

  • Gli ETF Bitcoin attraggono investitori con una maggiore tolleranza al rischio che cercano profitti più elevati ma a un rischio maggiore.

  • Gli ETF sull'oro fisicamente garantiti detengono lingotti, mentre gli ETF Bitcoin spot detengono Bitcoin reale.

  • Gli ETF sull'oro hanno una volatilità inferiore rispetto agli ETF Bitcoin, attraendo diversi profili di rischio.

  • Scegliere tra ETF sull'oro e ETF Bitcoin dipende dalla tolleranza al rischio, dalla strategia di investimento e dagli obiettivi finanziari.

Che cos'è un ETF sull'oro?

Il grafico dei prezzi per Tether Gold (XAUT), una valuta digitale legata al valore di un'oncia d'oro.

Gli ETF sull'oro offrono un modo conveniente per ottenere un'esposizione al mercato dell'oro, generalmente seguendo il prezzo dell'oro detenendo lingotti fisici o asset correlati all'oro.

Gli ETF sull'oro popolari nel mercato attraggono investitori avversi al rischio. Li vedono come un'opzione stabile per proteggere contro l'inflazione e salvaguardare la ricchezza, specialmente durante periodi economici incerti.

Definizione e caratteristiche principali degli ETF sull'oro

Gli ETF sull'oro offrono un modo diretto per investire in oro senza le complicazioni di acquistare e conservare oro fisico.

Investire in ETF sull'oro ti consente di ottenere esposizione ai movimenti di prezzo dell'oro mentre godi della comodità di scambiare sulle borse. In questo modo, è proprio come le azioni normali. Questi fondi d'investimento detengono oro fisico o allocano fondi a titoli correlati all'oro. È più facile per te aggiungere oro al tuo portafoglio senza dover gestire lingotti o monete d'oro.

Quando stai considerando ETF sull'oro, ecco cosa devi sapere:

  1. Tipi di ETF sull'oro: Gli ETF fisicamente garantiti conservano lingotti d'oro effettivi, dandoti la sicurezza di un attivo tangibile, mentre gli ETF basati su futures investono in contratti per la consegna futura, spesso trattando oro cartaceo.

  2. Fattori di Performance: Il successo degli ETF sull'oro dipende dai prezzi del mercato dell'oro. Questo, a sua volta, dipende dalla stabilità geopolitica, dai tassi di inflazione e dal clima economico più ampio.

  3. Benefici dell'Investimento: Dalla loro comparsa nei primi anni 2000, gli ETF sull'oro hanno guadagnato una reputazione per stabilità. Offrono una protezione affidabile contro l'inflazione e forniscono un modo per preservare il capitale all'interno di strategie di investimento diversificate.

ETF sull'oro popolari nel mercato

  • SPDR Gold Shares (GLD): GLD è uno dei più grandi e più ampiamente detenuti ETF sull'oro, progettato per seguire il prezzo dell'oro fisico. Detiene lingotti d'oro in caveau sicuri e ha un rapporto di spesa dello 0,40%. Nel 2024, ha riportato una performance da inizio anno dell'11,5% e un rendimento annuale di cinque anni del 12,1%.

  • iShares Gold Trust (IAU): Simile a GLD, IAU mira a riflettere la performance del prezzo dell'oro detenendo lingotti d'oro fisici. Ha un rapporto di spesa inferiore dello 0,25% e ha raggiunto una performance da inizio anno dell'11,6% nel 2024, con un rendimento annuale di cinque anni del 12,3%.

  • VanEck Gold Miners ETF (GDX): GDX investe principalmente in aziende coinvolte nell'estrazione dell'oro. Questo fornisce esposizione al settore minerario piuttosto che ai prezzi diretti dell'oro. Ha un rapporto di spesa dello 0,51% e ha riportato una performance da inizio anno dell'8,3% nel 2024, con un rendimento di cinque anni del 12,1%.

  • GraniteShares Gold Trust (BAR): BAR investe direttamente in oro fisico custodito in un caveau a Londra, mirando a seguire da vicino il prezzo spot dell'oro. Presenta un basso rapporto di spesa dello 0,175%, con una performance da inizio anno dell'11,6% nel 2024 e un rendimento annuale di cinque anni del 12,4%.

  • iShares Physical Gold ETF (LSE:SLGN): Questo ETF offre agli investitori un'esposizione all'oro fisico detenendo lingotti d'oro allocati custoditi in caveau sicuri. Ha attirato attenzione per le sue forti performance negli ultimi anni.

Chi dovrebbe investire in ETF sull'oro?

Ci sono generalmente tre tipi di investitori che potrebbero essere buoni candidati per investire in ETF sull'oro:

  1. Investitori Focalizzati sulla Stabilità: Se il tuo obiettivo principale è la stabilità finanziaria, gli ETF sull'oro sono una scelta eccellente. Offrono un rifugio sicuro durante l'incertezza economica e fungono da protezione contro l'inflazione e la svalutazione della valuta. La lunga reputazione dell'oro come attivo affidabile significa che puoi contare su di esso per proteggere la tua ricchezza in tempi turbolenti.

  2. Individui Avversi al Rischio: Per coloro che preferiscono investimenti a basso rischio, gli ETF sull'oro offrono un livello di prevedibilità e sicurezza non trovati in asset più volatili come le criptovalute o le azioni ad alta crescita. Gli ETF sull'oro fisicamente garantiti, in particolare, sono facili da scambiare sulle borse e forniscono liquidità simile a quella delle azioni tradizionali. Puoi diversificare il tuo portafoglio senza gestire oro fisico. È conveniente e a basso rischio.

  3. Pianificatori a Lungo Termine: Se ti concentri sulla conservazione della ricchezza nel lungo periodo, gli ETF sull'oro si allineano perfettamente con i tuoi obiettivi. L'oro è stato costantemente un rifugio di valore nel corso della storia, ed è una scelta affidabile se desideri una crescita stabile e una preservazione del capitale.

Che cos'è un ETF Bitcoin?

Un ETF Bitcoin ti offre un modo per investire in Bitcoin senza dover gestire direttamente la criptovaluta, poiché è un fondo che traccia il prezzo del Bitcoin detenendo effettivamente Bitcoin in riserva.

Esistono diversi ETF Bitcoin popolari. Puoi scambiarli tramite conti di intermediazione tradizionali, e gli ETF Bitcoin spot forniscono un tracciamento dei prezzi più accurato rispetto alle alternative basate su futures.

Se stai considerando gli ETF Bitcoin, pensa al tuo appetito per il rischio. Le criptovalute sono per coloro che sono attratti dall'alta volatilità e dal potenziale di grandi profitti, ma sono ad alto rischio rispetto all'oro.

Definizione e caratteristiche principali degli ETF Bitcoin

In un certo senso, gli ETF Bitcoin sono il culmine dell'evoluzione quando si tratta di opzioni di investimento. Offrono agli investitori un modo diretto per ottenere un'esposizione al Bitcoin.

A differenza degli ETF basati su futures, gli ETF Bitcoin detengono effettivamente Bitcoin in riserva. Ottieni un'esposizione diretta ai movimenti di prezzo del Bitcoin senza dover gestire Bitcoin stesso.

Gli ETF Bitcoin sono attraenti per diversi motivi:

  1. Facilità di Accesso: Ti permettono di scambiare Bitcoin attraverso conti di intermediazione tradizionali. Semplifica il processo ed elimina la necessità di portafogli digitali.

  2. Trasparenza e Liquidità: Questi ETF operano sul mercato con la stessa trasparenza e liquidità che ci si aspetterebbe da fondi tradizionali. Sai esattamente in cosa ti stai cacciando.

  3. Veicolo di Investimento Regolamentato: Con gli ETF Bitcoin, stai attingendo a una forma di investimento regolamentata. Questo è particolarmente importante per le criptovalute, poiché storicamente hanno mancato di supervisione e regolamentazione significative.

Le performance di questi ETF seguono da vicino il prezzo del Bitcoin, che recentemente ha raggiunto un massimo storico superiore a $108,000.

Grazie agli ETF Bitcoin, puoi partecipare a questa classe di attivi mentre godi della familiarità e della facilità di investire in un contesto finanziario tradizionale.

ETF Bitcoin popolari nel mercato

  • BlackRock Bitcoin ETF (IBIT): Come uno dei più grandi ETF Bitcoin, IBIT ha attratto significativi afflussi da quando è stato lanciato, sebbene recentemente abbia affrontato notevoli deflussi a causa della volatilità del mercato. Nonostante ciò, rimane un'opzione leader per gli investitori che vogliono esposizione ai prezzi del Bitcoin. La commissione per questo ETF è fissata allo 0,25%.

  • Bitwise Bitcoin ETF (BITB): BITB offre agli investitori un'esposizione diretta al Bitcoin e ha visto afflussi e deflussi variabili di recente. BITB ha una commissione di gestione competitiva dello 0,21%.

  • Fidelity Origin Bitcoin ETF (FBTC): Questo ETF fa parte delle offerte di Fidelity e mira a fornire esposizione al Bitcoin, con un rapporto di spesa proposto dello 0,25%. Ha attratto nuovi investimenti di recente.

  • ARK Invest's Bitcoin ETF (ARKB): Gestito da ARK Invest, questo ETF si concentra su aziende coinvolte nel Bitcoin e nella tecnologia blockchain, piuttosto che detenere direttamente Bitcoin stesso. Questo ETF addebita una commissione dello 0,21%, simile a Bitwise.

  • 21Shares Bitcoin Core ETP (CBTC): Questo prodotto scambiato in borsa fisicamente garantito consente agli investitori di ottenere esposizione al Bitcoin mentre è quotato su borse europee. Con un basso rapporto di spesa dello 0,21%, ha mostrato metriche di performance solide nel tempo, ed è particolarmente attraente per gli investitori europei.

Chi dovrebbe investire in ETF Bitcoin?

Gli ETF Bitcoin offrono un modo unico per investire nelle criptovalute senza gestire direttamente gli asset digitali. Sono più adatti per i seguenti tipi di investitori:

  1. Investitori Tolleranti al Rischio: Se sei una persona che prospera sul potenziale di alte ricompense e può sopportare una volatilità significativa, gli ETF Bitcoin potrebbero essere una buona scelta. Questi fondi ti offrono un'esposizione ai rapidi movimenti di prezzo del Bitcoin senza richiedere di gestire la criptovaluta stessa.

  2. Investitori Istituzionali e Retail: Per coloro che sono interessati alle criptovalute ma diffidano delle loro complessità, gli ETF Bitcoin offrono un punto d'ingresso conveniente e regolamentato. Con una dozzina di ETF Bitcoin ora disponibili, sia gli investitori istituzionali che quelli retail possono accedere alle criptovalute attraverso conti di intermediazione familiari, senza la necessità di portafogli o chiavi private.

  3. Strategisti del Futuro Economico: Gli ETF Bitcoin attraggono i pensatori in avanti. Se credi nel potenziale del Bitcoin in mezzo a crescenti incertezze economiche e lo vedi come una protezione contro le instabilità del mercato tradizionale, gli ETF Bitcoin possono allinearsi con la tua visione.

  4. Investitori in Cerca di Guadagni Rapidi e Sostanziali: Se stai cercando rapidi e sostanziali ritorni e ti senti a tuo agio con i rischi intrinseci, gli ETF Bitcoin sono una scelta allettante. Con il potenziale di crescita esplosivo del Bitcoin e la sua storia di significativi picchi di prezzo, questi fondi offrono la possibilità di guadagni rapidi. Ma devi accettare sia i rischi che i rendimenti di questa classe di attivi.

ETF sull'oro vs ETF Bitcoin: Differenze chiave

Gli ETF sull'oro rappresentano stabilità. Le previsioni sul prezzo dell'oro sono spesso molto più tranquille rispetto al Bitcoin, con una minore volatilità. Gli ETF sull'oro sono una scelta privilegiata per gli investitori che preferiscono un approccio conservativo. Questi ETF fanno spesso affidamento su oro fisico o contratti futures, fornendo un track record storico che attrae gli avversi al rischio.

D'altra parte, gli ETF Bitcoin sono nuovi arrivati, esplosi in popolarità dopo la loro approvazione nel 2024. Gli ETF Bitcoin hanno visto una crescita enorme, con asset come l'iShares Bitcoin Trust che raggiungono $33,2 miliardi, superando anche alcuni fondi d'oro consolidati come l'IAU.

Gli ETF Bitcoin detengono direttamente Bitcoin reale, il che significa che offrono meccanismi unici di tracciamento dei prezzi e di esposizione. Questo approccio si adatta agli investitori con una maggiore tolleranza al rischio.

L'oro rappresenta sicurezza, longevità e resilienza. Se hai un grande capitale e non ti dispiace giocare al lungo termine, gli ETF sull'oro difficilmente deluderanno. Inoltre, potresti ottenere profitti lenti e costanti lungo la strada.

Il Bitcoin è molto più rischioso. Naturalmente, tende anche a fornire rendimenti molto più elevati, come indicato dalle previsioni di prezzo del Bitcoin, a patto che tu possa sopportare la volatilità.

Quando confrontiamo il prezzo dell'oro e del Bitcoin negli ultimi 10 anni, ecco come si comportano:

Anno (Gennaio) Prezzo dell'oro (per oz) Prezzo del Bitcoin 2015 $1,260 $280 2017 $1,234 $900 2019 $1,310 $3,500 2021 $1,850 $32,000 2023 $1,835 $16,600 2025 $2,640 $98,000

Come puoi vedere, il Bitcoin ha fornito guadagni significativamente maggiori nell'ultimo decennio. Tuttavia, assume che avresti dovuto sopportare la volatilità a breve termine. Ad esempio, il calo di prezzo del Bitcoin dal 2021 al 2023 è stato davvero straziante.

Pro e contro degli ETF sull'oro

Pro:

  • Gli ETF sull'oro proteggono dall'inflazione, preservando la ricchezza durante l'instabilità economica.

  • Nessuna necessità di conservare oro fisico, offrendo un modo senza problemi per ottenere esposizione ai prezzi dell'oro.

  • Scambiati sulle borse, rendendoli facili da acquistare e vendere come azioni.

  • Riduci il rischio complessivo del portafoglio, specialmente se abbinato ad asset volatili.

  • L'oro è un rifugio di valore affidabile e stabile durante i cali, ideale per investitori conservatori.

  • Movimenti di prezzo più stabili rispetto ad asset ad alto rischio come le criptovalute.

Contro:

  • Le spese di stoccaggio e gestione per gli ETF fisicamente garantiti possono ridurre i rendimenti.

  • Gli ETF basati su futures potrebbero non tracciare perfettamente i prezzi dell'oro.

  • Il riscatto delle azioni per oro fisico riduce la liquidità immediata.

  • I rendimenti dell'oro sono tipicamente inferiori rispetto ad asset più rischiosi come il Bitcoin o le azioni in crescita.

  • I prezzi possono fluttuare a causa di eventi economici o geopolitici globali.

  • L'oro non genera reddito come dividendi o interessi.

Pro e contro degli ETF Bitcoin

Pro:

  • Gli ETF Bitcoin consentono agli investitori di tracciare il prezzo del Bitcoin senza gestire o conservare criptovalute.

  • Facilmente scambiabili su borse tradizionali, offrendo comodità.

  • Operano entro regolamenti consolidati, fornendo protezione agli investitori e riducendo i rischi.

  • Acquisendo legittimità, con ETF importanti come l'iShares Bitcoin Trust che gestiscono miliardi in asset.

  • Consentono la diversificazione nelle criptovalute senza possedere direttamente asset digitali.

  • La crescita esplosiva storica del Bitcoin rende questi ETF attraenti per chi cerca alti ritorni.

Contro:

  • I valori degli ETF riflettono la volatilità del Bitcoin, rendendoli investimenti ad alto rischio.

  • I rendimenti possono differire dal possesso di Bitcoin a causa delle commissioni di gestione e degli errori di tracciamento.

  • La complessità e la natura speculativa delle criptovalute possono scoraggiare gli investitori tradizionali.

  • Gli ETF Bitcoin sono nuovi, con performance a lungo termine incerte rispetto a opzioni consolidate come gli ETF sull'oro.

  • Le commissioni di gestione possono erodere i rendimenti.

  • Non immuni a rischi come la manipolazione dei prezzi, le interruzioni tecnologiche o i cambiamenti nel mercato delle criptovalute.

Quale ETF è giusto per te?

Quando decidi tra ETF sull'oro e ETF Bitcoin, ecco cosa devi tenere a mente:

  1. Tolleranza al Rischio: Sei a tuo agio con alta volatilità? Gli ETF Bitcoin possono offrire guadagni significativi a breve termine ma comportano fluttuazioni di prezzo maggiori. Se sei un investitore ad alto rischio in cerca di eccitazione, potrebbero adattarsi a te. Per stabilità e preservazione del capitale a lungo termine, l'oro è una scelta migliore.

  2. Orizzonte di Investimento: Il tuo lasso di tempo è importante. Se preferisci ottenere guadagni rapidi, il Bitcoin potrebbe essere più allettante a causa dei suoi dinamici movimenti di prezzo e del potenziale di crescita rapida, come dimostrato dal suo recente massimo storico. Ma, se investi per il lungo periodo, gli ETF sull'oro tendono a fornire rendimenti più stabili.

  3. Tendenze di Mercato e Preferenze: Gli investitori più giovani spesso si orientano verso gli asset digitali, rendendo il Bitcoin sempre più popolare. La rapida innovazione e le tendenze verso la finanza digitale potrebbero rendere gli ETF Bitcoin attraenti se sei un pensatore in avanti.

  4. I Tuoi Obiettivi di Investimento e Ricchezza: Stai cercando di preservare la tua ricchezza o moltiplicarla (ma con un rischio maggiore)? Se saresti felice di tenere il passo con l'inflazione negli anni a venire, saresti più sicuro optando per gli ETF sull'oro. Ma, se desideri che il tuo investimento abbia una maggiore possibilità di moltiplicarsi, gli ETF Bitcoin ti danno una possibilità maggiore.

In sintesi

Scegliere tra un ETF sull'oro e un ETF Bitcoin dipende dalle tue preferenze personali, obiettivi e situazione finanziaria.

Se valorizzi la stabilità e miri a proteggere la tua ricchezza dall'inflazione, gli ETF sull'oro sono la tua scommessa sicura. Tuttavia, se sei pronto ad abbracciare più volatilità per avere la possibilità di ritorni più elevati, gli ETF Bitcoin sono migliori.

Pensa a cosa conta di più per te: preservare il capitale o potenziale crescita. Non ci sono risposte oggettivamente giuste o sbagliate. Ci sono solo risposte che sono giuste o sbagliate per te.

Se stai cercando di investire in oro, puoi farlo acquistando oro con criptovalute, offrendo un modo moderno per combinare la stabilità dell'oro con la comodità degli asset digitali.