Questo articolo presenterà 12 strumenti per determinare i cicli e indicatori di uscita, la maggior parte dei quali è poco conosciuta. Di seguito i dettagli:
Ciclo PI
Fonte del grafico: BiTBO
L'indicatore del picco del ciclo PI ha catturato con successo i primi tre picchi ciclici. Questo indicatore utilizza la media mobile a 111 giorni (dMA) e il prezzo a 2 volte la media mobile a 350 giorni. Nei tre cicli precedenti, quando la media mobile a 111 giorni supera 2 volte la media mobile a 350 giorni, simboleggia il picco del ciclo Bitcoin/USD. Si chiama picco del ciclo PI perché 350/111 = 3.153, non lontano da 3.142.
Si prevede che questa volta possa essere diversa, poiché il livello di incrocio previsto supererà i 400.000 dollari (difficile da raggiungere), ma si può prevedere una fase finale di entusiasmo dopo che il Bitcoin ha raggiunto il doppio del prezzo della media mobile a 350 giorni (attualmente circa 126.000 dollari).
MVRV Z Score
Fonte del grafico: BiTBO
Un altro indicatore on-chain enfatizzato in precedenza è l'MVRV Z-Score, che è uno strumento per valutare i periodi di bolla estrema. L'MVRV Z-Score può aiutare a identificare quando il Bitcoin è potenzialmente sopravvalutato o sottovalutato rispetto al valore equo a livelli estremi.
Questo indicatore utilizza il valore di mercato del Bitcoin (prezzo x offerta circolante) e il valore reale (prezzo medio dell'ultimo movimento di ogni Bitcoin x offerta circolante), e calcola il punteggio Z tra di essi, identificando i valori estremi.
Storicamente, dopo che il Bitcoin/USD ha raggiunto un picco a questo rapporto, si è formato un massimo ciclico nelle settimane successive. Si prevede che in questo ciclo l'indicatore raggiunga almeno 4; se supera questo livello, si può iniziare a studiare altri indicatori di uscita.
Una versione di questo indicatore, più interessante e meno conosciuta, è l'MVRV delle balene (che detengono da 1.000 a 10.000 Bitcoin), vedi grafico sottostante:
Fonte del grafico: Dati ChainExposed
VAPLI e Oscillatore di Decadimento
L'indice VAPLI (Volatility Adjusted Power Law Index) si basa sul concetto di legge di potenza, utilizzato per valutare la deviazione del prezzo del Bitcoin dalla curva di legge di potenza adattata, e si aggiusta in base alla volatilità per tenere conto delle variazioni nella struttura di mercato nel tempo. Guardando il grafico sottostante, si può vedere che il periodo in cui l'indice spinge verso 100 e poi si inverte e inizia a scendere è in accordo con il picco ciclico. Attualmente, questo numero ha superato di nuovo 100.
Fonte del grafico: Dati Bitcoin Good Fiat Bad
Simile alla legge di potenza aggiustata per la volatilità, il canale di decadimento dell'oscillatore (Decay Oscillator) sottostante è modellato da Sminston With. Il picco di questo oscillatore ha quasi bloccato i massimi dei cicli precedenti in pochi giorni, ma chiaramente non c'è modo di sapere realmente dove si raggiungerà il picco: tuttavia, quando questo indicatore supera il 90%, e poi si guardano altri segnali di uscita, la probabilità di avvicinarsi al punto di uscita desiderato è del 95%. Attualmente, questo indicatore è ancora sotto il 60%, indicando che questo ciclo di mercato è ancora in fase di crescita:
Fonte del grafico: Bitcoin Good Fiat Bad
Mayer Multiple
Il Mayer Multiple è un multiplo della media mobile a 200 giorni durante il trading dei prezzi. Anche se il grafico sopra è utile, considerando che la volatilità diminuisce nel tempo, la sua normalizzazione è in realtà più utile. Il grafico sottostante mostra l'indicatore Mayer Multiple corretto. Attualmente non ha ancora raggiunto il picco storico rispetto alla media mobile a 200 giorni, infatti, non è nemmeno tornato al picco di marzo 2024. Si attende di superare il picco di marzo 2024, avvicinandosi all'area di 0,9:
Fonte del grafico: Dati TradingView
NUPL
NUPL, ovvero profitto/perdita netta non realizzata, utilizza il valore di mercato e il valore realizzato (come evidenziato nella sezione MVRV Z Score sopra), sottraendo il valore realizzato dal valore di mercato. Poi si divide per la capitalizzazione di mercato, la formula è: (capitalizzazione di mercato - valore realizzato)/capitalizzazione di mercato.
Fonte del grafico: BiTBO
Questo grafico offre una comprensione visiva del sentiment di mercato e della fase ciclica del mercato in cui ci si trova attualmente. Storicamente, quando ci si avvicina o si supera il 75%, il picco ciclico non è lontano.
Terminal Price
Il Terminal Price è uno strumento creato dall'analista Checkmate. Per calcolare questo indicatore, è necessario dividere i giorni di Bitcoin distrutti per l'offerta di Bitcoin esistente e il suo tempo di circolazione. Questo è considerato il "prezzo di trasferimento", il prezzo di trasferimento moltiplicato per 21.
L'uso è molto semplice, è solo come un'area di riferimento, si spera di garantire che la posizione sia proporzionalmente regolata - attualmente il suo prezzo è di 180.000 dollari. Ciò non significa che si debba aspettare fino a 180.000 dollari per uscire da qualsiasi esposizione a lungo termine, ma si deve usare in combinazione con tutti gli altri indicatori di uscita. Quando si cercano segnali di uscita, è necessario prestare maggiore attenzione agli altri indicatori on-chain già discussi.
Fonte del grafico: Bitcoin Magazine Pro
Multiplo MA a 4 anni
Il multiplo MA a 4 anni è molto semplice: tracciare la media mobile a 4 anni e calcolare il grado di deviazione del prezzo rispetto a quel multiplo. Storicamente, i picchi superano 4,5 volte la media mobile a 4 anni, ma quando quel multiplo si avvicina a 4, è necessario iniziare a prestare attenzione a tutti gli altri indicatori di uscita:
Fonte del grafico: BiTBO
RSI a 22 giorni
L'indicatore RSI a 22 giorni è molto utile, ovviamente è possibile utilizzare l'RSI a 2 settimane o mensile, ma quello a 22 giorni è particolarmente chiaro per i punti di fluttuazione principali. Infatti, ogni volta che l'RSI a 22 giorni raggiunge un picco sopra 90, il picco ciclico si forma entro i successivi 22 giorni (escludendo il picco del 21 novembre).
È possibile fare riferimento all'RSI a 22 giorni del Bitcoin; quando questo indicatore supera 90, si può uscire dalla posizione nei successivi 3-6 settimane:
Fonte del grafico: TradingView
Classifica delle applicazioni Coinbase/Phantom/Moonshot
Attualmente, ci sono molte prove a sostegno del ciclo di vita delle criptovalute, la classifica dell'app Coinbase al primo posto tra "tutte le applicazioni" è un segnale chiaro che ci si trova in un momento di picco del ciclo.
Phantom e Moonshot possono fungere da segnali potenziali. Phantom al primo posto in tutte le applicazioni sarà senza dubbio un indicatore di uscita. Di solito, le tendenze di classificazione dell'App Store di Coinbase mostrano picchi e valli negli ultimi mesi di un ciclo, e quando è al primo posto in tutte le app, spesso si verifica un massimo significativo in meno di 4 settimane. Questo indicatore deve essere utilizzato in combinazione con altri indicatori.
È possibile utilizzare AppFigures per monitoraggio in tempo reale, oppure è possibile seguire classifiche dell'app Coinbase e robot per aggiornamenti giornalieri. Bitcoindata21 fornisce anche aggiornamenti regolari con analisi del sentiment.
Tendenze di Ricerca
È possibile utilizzare le tendenze di ricerca di Google per determinare il sentiment di mercato e capire cosa interessa al pubblico in un dato momento, ma la maggior parte delle parole chiave ricercate sono molto superficiali, come "Bitcoin" o "criptovaluta". È necessario essere più specifici per ottenere segnali reali. Ad esempio: parole chiave come LOGIN BINANCE, CRIPTO PIÙ ECONOMICA, APP CRIPTO, COINMARKETCAP, COMPRA CRIPTO, PREZZI CRIPTO.
TOP X Capitalizzazione di Mercato
Questo è un metodo di valutazione del ciclo di mercato monitorato dal 2020, molto utile per tracciare i picchi del ciclo a metà del 2021. Se si prevede che le criptovalute cresceranno a lungo termine, ci si aspetta una crescita della capitalizzazione di mercato. Qualunque sia il picco dei TOP 10, TOP 25 o TOP 100 token nel ciclo precedente, questo ciclo verrà superato prima che il picco arrivi.
Ad esempio, nel ciclo precedente, per entrare nei primi 100 al picco di novembre 2021, la capitalizzazione di mercato doveva raggiungere circa 1,2 miliardi di dollari. Oggi, per entrare nei primi 100 di Coinmarketcap, la capitalizzazione di mercato deve essere di 1,25 miliardi di dollari. Attualmente ha superato leggermente il picco del ciclo precedente. Secondo la visione della capitalizzazione di mercato totale, una previsione conservativa è che prima del picco ciclico, la capitalizzazione di mercato dei primi 100 dovrebbe almeno raggiungere circa 2 miliardi di dollari. Una volta raggiunta questa area, non ci sono dubbi che si dovrebbe iniziare a cercare opportunità di uscita.
Differenziale annualizzato a 3 mesi
Il differenziale annualizzato a 3 mesi è solo un modo rapido per comprendere le bolle nel mercato dei derivati, ma è più utile per sottolineare quando dovrebbe essere ridotto il rischio con cautela, piuttosto che uscire completamente dal portafoglio spot quando ci si aspetta un picco ciclico. Tuttavia, storicamente, quando il differenziale annualizzato a 3 mesi supera il 30%, le cose iniziano a diventare pericolose. Perché l'ammontare della bolla nei derivati aumenta avvicinandosi al picco ciclico (anche al picco intermedio) piuttosto che diminuire.
Fonte del grafico: Dati Velo
【Disclaimer】Il mercato comporta rischi, gli investimenti devono essere effettuati con cautela. Questo articolo non costituisce un consiglio di investimento, gli utenti dovrebbero considerare se qualsiasi opinione, punto di vista o conclusione in questo articolo sia in linea con le loro circostanze specifiche. Investendo sulla base di ciò, la responsabilità è a proprio carico.
Questo articolo è stato autorizzato per la ripubblicazione da: (PANews)
Autore originale: Ostium, analista cripto
"Nel mercato toro bisogna sapere quando uscire! Ti dirò 12 strumenti ciclici e indicatori di uscita per aiutarti a cogliere l'opportunità" questo articolo è stato pubblicato per la prima volta su "Crypto City"
