Nonostante lo sviluppo rapido di DeFi negli ultimi anni, l'innovazione nel settore ha rallentato visibilmente. I protocolli DeFi affrontano frequentemente sfide di sicurezza, con attacchi regolari a causa di vulnerabilità, portando a perdite sostanziali per gli utenti. Ad esempio, l'hack di Radiant Capital ha comportato oltre 50 milioni di dollari di perdite. In questo contesto, BounceBit emerge come un pioniere nello spazio CeDeFi, offrendo una soluzione che sfrutta i registri blockchain decentralizzati e la tecnologia @CeffuGlobal per il regolamento on-chain, migliorando significativamente la trasparenza e la sicurezza.

La nostra innovazione in BounceBit va oltre l'architettura tecnica per presentare un vantaggio unico nel modello di business. A differenza dei progetti che si affidano esclusivamente all'economia del token, abbiamo costruito un'operazione sostenibile con un flusso di cassa sano che fornisce rendimenti costanti ai nostri utenti mantenendo operazioni stabili. Questo approccio redditizio ci conferisce un vantaggio competitivo distintivo nel panorama CeDeFi.

Siamo emersi da una chiara necessità nel mercato, unendo la stabilità di CeFi con l'innovazione di DeFi per creare una soluzione di gestione patrimoniale efficiente e sicura per i nostri utenti. In questo articolo, esploreremo come il nostro unico framework di gestione patrimoniale CeDeFi raggiunga rendimenti più elevati e stabili.

Cos'è CeDeFi?

CeDeFi è la fusione di CeFi e DeFi, che colma il divario tra la finanza tradizionale e le innovazioni DeFi, affrontando questioni fondamentali come sicurezza, accessibilità e rendimento. Mentre DeFi è flessibile, è anche soggetta ad attacchi, mentre CeFi offre vantaggi significativi in termini di sicurezza e conformità. CeDeFi integra i punti di forza di entrambi, garantendo la sicurezza e rendimenti stabili di CeFi mantenendo al contempo la natura aperta e senza permessi di DeFi, rendendo gli investimenti più trasparenti e accessibili.

Una strategia in CeDeFi è l'arbitraggio dei tassi di finanziamento, combinando la sicurezza di CeFi con la flessibilità di DeFi. Gli utenti possono capitalizzare sulla differenza dei tassi d'interesse tra CeFi e DeFi per l'arbitraggio delta-neutro, controllando efficacemente il rischio mentre ottengono rendimenti sostanziali.

In CeDeFi, gli utenti non devono depositare direttamente asset Bitcoin su un exchange, ma utilizzano tecnologie come Ceffu MirrorX per stabilire una custodia isolata e BounceBit per il regolamento. I token sono bloccati all'interno di questa rete, generando token speculari 1:1 da utilizzare nelle attività CeDeFi con i token originali custoditi in sicurezza. Questo modello migliora notevolmente la sicurezza degli asset offrendo rendimenti CeDeFi sostanziali.

Sfide Attuali dell'Industria

1. Vulnerabilità di Sicurezza Frequenti nelle Piattaforme DeFi

Sebbene DeFi abbia avanzato l'industria cripto, la sicurezza rimane una sfida significativa. Molti protocolli DeFi subiscono attacchi a causa di vulnerabilità dei contratti intelligenti e di controlli d'accesso deboli, con conseguenti perdite massicce e diminuzione della fiducia degli utenti in DeFi. Solo la settimana scorsa, gli utenti di DEXX - un bot di trading - hanno perso tutti i loro beni perché le loro chiavi private sono state divulgate.

Secondo un rapporto di Hacken, le vulnerabilità nel controllo degli accessi da sole hanno causato oltre 316 milioni di dollari di perdite nel terzo trimestre 2023, rappresentando il 70% del totale degli asset crittografici rubati per quel trimestre.

Inoltre, attacchi di phishing e vulnerabilità dei contratti intelligenti espongono frequentemente debolezze nei protocolli decentralizzati.

2. Sfide Pratiche per la Piena Decentralizzazione

Sebbene la decentralizzazione sia un principio fondamentale della crittografia, la piena decentralizzazione è spesso difficile da raggiungere nella pratica. La maggior parte dei progetti si basa infine su qualche grado di centralizzazione per garantire la sicurezza dei fondi e l'efficienza operativa. Anche i progetti che affermano la piena decentralizzazione, come Babylon, adottano servizi di custodia centralizzati. Ciò dimostra che affidarsi esclusivamente alla decentralizzazione per tutte le esigenze è impraticabile. In molti casi, una centralizzazione moderata per la sicurezza e la conformità supporta meglio la stabilità del progetto.

Spesso si sostiene che lo stato di centralizzazione sia solo una soluzione temporanea, tuttavia questo deve ancora essere dimostrato fattibile nel lungo periodo.

3. La Convergenza di CeFi e DeFi

Date queste sfide, la convergenza di CeFi e DeFi sta diventando una tendenza. Molti nel settore credono che abbracciare i punti di forza della centralizzazione combinati con DeFi sia la strada da seguire.

Da una prospettiva di protezione dei fondi degli utenti, Arthur di DeFiance ha osservato su Twitter che se un protocollo detiene fondi significativi degli utenti, deve utilizzare soluzioni di custodia di alto standard e di livello istituzionale per una sicurezza assoluta. Per i protocolli che gestiscono portafogli multi-firma, i portafogli hardware e le configurazioni multi-firma da soli non sono sufficienti per garantire grandi fondi.

Da una prospettiva di esperienza utente, la combinazione di CeFi e DeFi migliora la liquidità degli asset e offre agli utenti diverse opportunità di rendimento. BounceBit sta esplorando lo sviluppo di CeDeFi fondendo la stabilità di CeFi con l'innovazione di DeFi.

Panoramica e Vantaggi di BounceBit

Come primo progetto lanciato con Binance Megadrop, abbiamo costruito un'architettura CeDeFi multi-chain che combina il regolamento automatizzato della blockchain con la tecnologia Ceffu. Attraverso questa configurazione innovativa, colleghiamo con successo team di trading professionali con utenti quotidiani, offrendo rendimenti di livello istituzionale.

Dalla nostra lancio a febbraio 2024, siamo orgogliosi di aver generato circa 16 milioni di dollari in rendimenti per i nostri utenti. Dopo il nostro lancio ufficiale a maggio, abbiamo ampliato la nostra offerta per includere prodotti a reddito fisso, lanciato un progetto collaborativo con Ethena e introdotto vari prodotti di liquidità.

Con il nostro rilascio V2, siamo cresciuti oltre Bitcoin (BTC) per abbracciare molteplici asset digitali tra cui ETH, SOL e BNB. Questo supporto multi-chain semplifica le operazioni per i nostri utenti fornendo scelte di investimento più ampie, migliorando sia la flessibilità che l'appeal della nostra piattaforma.

Vantaggio 1: Innovazione CeDeFi e Migliorata Esperienza Utente

In V1, abbiamo pionierato i Token di Custodia della Liquidità (LCT), consentendo ai nostri utenti di mantenere liquidità mentre guadagnano rendimenti. Quando gli utenti depositano asset come BTC e USD, ricevono i nostri token speculari 1:1 (BBTC, BBUSD), che possono essere ri-stakeati o utilizzati all'interno del nostro ecosistema BounceClub per vari investimenti. La nostra innovazione LCT consente agli asset di generare rendimenti rimanendo liquidi. Siamo orgogliosi di vedere questo modello ampiamente emulato sin dal lancio, dimostrando un forte riconoscimento del settore.

Con il nostro aggiornamento V2, abbiamo migliorato l'esperienza utente aumentando la trasparenza dei rendimenti e semplificando le operazioni cross-chain. Abbiamo eliminato la necessità di competenze tecniche, rendendo i nostri prodotti CeDeFi facilmente accessibili. Il nostro obiettivo è rendere gli investimenti CeDeFi semplici come la finanza tradizionale, specialmente per i neofiti di DeFi.

Abbiamo anche introdotto un meccanismo di rebase giornaliero in V2, dove i saldi dei token riflettono automaticamente i guadagni giornalieri. Implementando lo standard del contratto intelligente del vault tokenizzato ERC-4626, abbiamo semplificato per gli utenti l'iscrizione o il riscatto parziale delle posizioni senza distinguere tra capitale e interesse, ottimizzando il processo di investimento.

Vantaggio 2: Allocazione Diversificata degli Asset + Ottimizzazione della Strategia di Mercato = Rendimenti Massimizzati

BounceBit V2 supporta molteplici asset, tra cui BTC, ETH e SOL, offrendo una vasta gamma di scelte di investimento. Con un'architettura multi-chain, gli utenti possono gestire strategie di asset su qualsiasi chain, evitando le complessità delle operazioni cross-chain. L'allocazione diversificata degli asset riduce il rischio di investimento mentre aggiunge flessibilità e opzioni di ottimizzazione ai portafogli degli utenti.

Ad esempio, durante l'alta volatilità di mercato, gli utenti possono allocare fondi a BTC o stablecoin per stabilità; nei mercati rialzisti, possono investire in asset ad alta crescita come ETH e SOL per massimizzare i rendimenti.

La suite di prodotti diversificati di BounceBit V2 include reddito fisso, strategie manuali, strategie automatiche e prodotti strutturati (in arrivo), adattati a diverse condizioni di mercato. L'automazione e l'allocazione flessibile della liquidità aiutano gli utenti a ottenere rendimenti attraverso diverse fasi di mercato.

  • Controllo del Rischio nei Mercati Orso: Durante i ribassi di mercato, BounceBit ottimizza le allocazioni verso prodotti a reddito fisso e a basso rischio, fornendo opzioni sicure per gli utenti. L'alta liquidità della piattaforma CeDeFi consente agli utenti di proteggere i fondi in condizioni turbolente.

  • Massimizzazione dei Guadagni nei Mercati Toro: Durante i rialzi di mercato, BounceBit aumenta l'allocazione dei prodotti ad alto rendimento. Nelle strategie automatiche, il sistema enfatizza dinamicamente asset come ETH e SOL con alto potenziale di crescita, offrendo agli utenti prodotti opzionali ad alto rendimento.

  • Allocazione Flessibile nei Mercati Volatili: Nei mercati volatili, i prodotti strutturati (es. Shark Fin) coprono per rendimenti stabili mentre catturano potenziali guadagni elevati dalla volatilità. Il nostro sistema di ottimizzazione delle strategie regola l'allocazione in base alle fluttuazioni di mercato, fornendo rendimenti stabili per gli utenti.

Vantaggio 3: Gestione Completa degli Asset e Sistema di Incentivi On-Chain

BounceClub, al centro degli incentivi di BounceBit V2, offre ricompense gamificate come commissioni di riferimento, ricompense per compiti e lanci di nuovi prodotti. Gli utenti possono gestire gli asset e guadagnare rendimenti aggiuntivi attraverso attività sulla piattaforma, ottenendo benefici "gioca e guadagna". BounceClub non è solo per intrattenimento; funge da strumento di miglioramento degli investimenti, formando un sistema completo di gestione patrimoniale e incentivi insieme al Portale CeDeFi.

Il sistema di incentivi ruota attorno ai token $BB, consentendo agli utenti di partecipare a varie attività come contratti Quanto, ingressi IDO e vantaggi esclusivi. Questi casi d'uso aumentano l'utilità e il valore dei token BB, beneficiando gli utenti su tutti i fronti.

La struttura di incentivi tiered di BounceClub per utenti fedeli offre punti cumulativi e aggiornamenti di livello per ulteriori ricompense.

BounceClub è una piattaforma sociale e premiativa, con l'obiettivo di aumentare la retention degli utenti di BounceBit e migliorare il suo vantaggio competitivo.

Vantaggio 4: Un Modello di Business Sostenibile

il nostro modello di business sfrutta i punti di forza fondamentali di CeDeFi per fornire rendimenti stabili garantendo allo stesso tempo uno sviluppo sostenibile. Attraverso commissioni di gestione degli asset, commissioni di gas e utilità del token BB, il protocollo mantiene un flusso di cassa stabile, riducendo la dipendenza dall'economia del token e mitigando i rischi di volatilità del mercato.

A differenza di progetti che si affidano a strategie ad alto rischio per la trazione, ci concentriamo su rendimenti sostenibili, generando entrate attraverso i nostri prodotti diversificati e l'innovativa architettura CeDeFi.

Siamo orgogliosi di essere centrati sull'utente, innovando continuamente e rafforzando la nostra posizione di mercato in CeDeFi. Questo modello sostenibile garantisce la continuità a lungo termine della nostra piattaforma.