Andreessen Horowitz (A16z): Menciptakan legenda dalam lanskap investasi global Andreessen Horowitz, raksasa modal ventura dari Silicon Valley di Amerika Serikat, juga dikenal sebagai a16z, didirikan bersama pada tahun 2009 oleh Marc Andreessen dan Ben Horowitz. Mereka terkenal di dunia karena visi investasinya yang luas, teknik investasi yang inovatif, dan dukungan komprehensif terhadap perusahaan investasi. Kasus investasi mereka bertabur bintang, termasuk raksasa teknologi seperti Airbnb, Facebook, Slack, Lyft, PagerDuty, dan Pinterest.
a16z selalu aktif di garis depan bidang cryptocurrency dan blockchain. Mereka mulai berinvestasi dalam Bitcoin dan teknologi blockchain pada tahun 2013. Investasi awalnya di perusahaan kripto termasuk Coinbase, Ripple, BitGo, dan 21 Inc.
Dalam beberapa tahun terakhir, a16z terus memperhatikan perkembangan dan inovasi di bidang enkripsi. Berdasarkan hal tersebut, mereka secara aktif mencari peluang dan strategi investasi baru. Mereka telah berinvestasi di banyak proyek kripto baru seperti Uniswap, Compound, dYdX, Solana, Celo, Dfinity, Flow, Arweave, dan Near, antara lain. Proyek-proyek ini melakukan inovasi dan terobosan di bidangnya masing-masing, memberikan perspektif dan kemungkinan baru untuk pengembangan seluruh bidang enkripsi.
a16z tidak hanya aktif dalam perilaku investasi, mereka juga memberikan panduan strategis penting dan dukungan sumber daya di bidang enkripsi. Mereka secara khusus menyiapkan dana kripto dan mempekerjakan sekelompok profesional dengan pengalaman dan pengetahuan yang kaya di bidang kripto untuk memberikan bantuan dan dukungan menyeluruh kepada perusahaan tempat mereka berinvestasi. Selain itu, mereka secara rutin menerbitkan laporan penelitian dan analisis di bidang enkripsi, memberikan referensi dan panduan berharga bagi seluruh industri.
Anatomi Kasus Investasi: Mengubah Fokus
Dalam dua tahun terakhir, ketika pasar kripto memasuki pasar bearish, jumlah investasi oleh banyak lembaga investasi telah menurun secara signifikan, tidak terkecuali a16z. Pada tahap awal memasuki pasar kripto, a16z terutama berfokus pada bidang-bidang seperti infrastruktur, bursa, dan dompet.
Pada tahun 2013, mereka memimpin pembiayaan Seri B Coinbase, lembaga CeFi yang memimpin pasar, dan terus berpartisipasi pada tahun 2018. Coinbase kini telah menjadi salah satu platform perdagangan mata uang kripto terbesar di dunia, dengan jutaan pengguna dan volume transaksi Miliaran dolar. . Selain Coinbase, a16z juga memimpin investasi dalam proyek DeFi dYdX pada tahun 2017. Mereka mengatur dan memimpin putaran awal dYdX, dan melakukan investasi tambahan pada tahun 2018, berhasil mengumpulkan $10 juta. Pada pembiayaan Seri B 2021, kehadiran a16z masih terlihat. Selain itu, a16z juga memimpin investasi di MakerDAO pada tahun 2017 dan proyek Celo selama tiga tahun berturut-turut (2018-2020).
Dengan berkembangnya pasar enkripsi, a16z mulai meningkatkan jumlah dan jumlah investasi di bidang enkripsi pada paruh kedua tahun 2020 dan 2021, dan secara bertahap mengalihkan perhatiannya ke bidang-bidang baru seperti DeFi dan NFT. Mereka selalu berpegang pada model penemuan proyek baru dan mengeksplorasi strategi baru di bidang enkripsi, dan mencari perubahan, sehingga mereka memilih untuk mengadopsi strategi investasi model token di Uniswap.
Sebagai pemain paus di Uniswap, a16z memegang total 15 juta token UNI dan memiliki pengaruh besar dalam setiap suara publik terhadap proyek tersebut. Perilaku memilih mereka telah menarik banyak perhatian. Meskipun akan ada beragam suara di pasar, hal ini juga mencerminkan pengaruh dan status a16z di bidang enkripsi.
Aktivitas investasi a16z mencapai puncaknya pada tahun 2022. Tahun ini mereka mulai lebih memperhatikan proyek Web3 yang inovatif dan bidang NFT, sementara investasi di bidang CeFi menurun. Pada kuartal pertama tahun 2022, a16z memimpin putaran awal Yuga Labs (Boring Ape), memungkinkan proyek tersebut berhasil mengumpulkan pendanaan sebesar $450 juta dengan penilaian $4 miliar, yang merupakan jumlah pembiayaan tertinggi di dunia. Bidang NFT dan Metaverse dalam beberapa tahun terakhir. Selain itu, mereka juga berpartisipasi dalam memimpin pendanaan putaran A dan B Opensea, memperkuat posisinya di pasar perdagangan NFT.
Memasuki tahun 2023, selain berinvestasi dalam proyek infrastruktur dan metaverse game, a16z juga mempertahankan fokusnya pada bidang-bidang yang sedang berkembang, termasuk perluasan dan penerapan kecerdasan buatan terpanas saat ini.
Dari dua putaran proyek investasi terakhir mereka, Worldcoin dan Gensyn, terlihat jelas bahwa fokus mereka telah berubah secara signifikan Selain proyek reguler mereka yang terus fokus pada pasar enkripsi tradisional, mereka mulai mengalihkan fokus mereka ke bidang AI.
Worldcoin adalah proyek kripto yang didirikan oleh pendiri OpenAI Sam Altman. Visi besar Worldcoin adalah memungkinkan sebagian besar orang di seluruh dunia memasuki sistem keuangan global dengan membangun sistem identitas dan mata uang digital terbesar di dunia. a16z berpartisipasi dalam investasi dengan lembaga investasi terkenal seperti Coinbase, Multicoin Capital, dan 1confirmation. Proyek ini telah mengumpulkan $125 juta dalam dua putaran pendanaan dan masih mencari tambahan $100 juta.
Gensyn adalah proyek jaringan komputasi AI terdesentralisasi yang berwawasan ke depan. Dengan memanfaatkan teknologi blockchain untuk memverifikasi penyelesaian tugas pembelajaran mendalam dan memicu pembayaran melalui token. Tujuan dari jaringan ini adalah untuk menyediakan sumber daya komputasi yang lebih efisien, aman, dan andal untuk pelatihan model AI. Gensyn menggabungkan keunggulan teknologi blockchain untuk memungkinkan alokasi dan pemanfaatan sumber daya komputasi yang efisien, dan memiliki keunggulan desentralisasi untuk memberikan keamanan dan keandalan yang lebih tinggi. a16z melihat potensi Gensyn dan percaya bahwa proyek ini dapat menyelesaikan beberapa permasalahan yang ada di bidang kecerdasan buatan, sehingga memutuskan untuk berinvestasi.
Menghadapi masa depan: visi strategis dan arah investasi
Dibandingkan dengan institusi VC lainnya, a16z mempertahankan sikap positif terhadap pasar selama pasar bearish pasar kripto dan terus berinvestasi di area ini. Mereka meluncurkan dana mata uang kripto baru pada tahun 2022, yang didedikasikan untuk mendukung proyek-proyek blockchain yang sedang berkembang dan inovasi mata uang kripto, dengan dana sebesar $1,5 miliar yang didedikasikan untuk mendukung investasi awal di startup Web3.
Dana ini akan memberi modal dan sumber daya yang dibutuhkan para startup untuk membangun ekosistem kripto yang berkelanjutan. Selain dukungan finansial, a16z juga akan memberikan bantuan komprehensif seperti nasihat bisnis, dukungan teknis dan promosi pemasaran.
a16z telah melakukan investasi besar-besaran di bidang mata uang kripto di masa lalu, termasuk keuangan terdesentralisasi, verifikasi identitas digital, pertukaran mata uang kripto, dan penambangan. Investasi ini tidak hanya mendorong pengembangan teknologi cryptocurrency dan blockchain, namun juga membawa keuntungan besar bagi a16z itu sendiri. Kecerdasan buatan adalah salah satu bidang teknis terpanas saat ini, dan memiliki penerapan luas di banyak bidang seperti perawatan medis, keuangan, dan manufaktur. Dengan menggabungkan teknologi blockchain dan teknologi kecerdasan buatan, aplikasi dan model bisnis yang lebih inovatif dapat diciptakan, membawa lebih banyak peluang investasi ke industri kripto VC.