Laporan Penelitian Volatilitas Opsi Kripto 3 April

Setelah air terjun kemarin, apakah minggu ini akan terus anjlok?

Kiat Utama Proyek: Opsi on-chain yang baru-baru ini dipelajari Dex secara mendalam

@Synquote diinvestasikan oleh @coinbase. Diperkirakan akan menerbitkan koin pada bulan Agustus tahun ini. Saat ini merupakan periode emas untuk mendapatkan poin. Ada lautan biru pilihan. Tidak ada gulungan.

Kode undangan: https://app.synquote.com/r/sober

1. Sudut pandang inti:

1- Kemarin, strategi kerah tata letak opsi massal telah disarankan, dan mungkin terdapat risiko penurunan berkelanjutan dalam jangka pendek.

2- Mengamati data perdagangan opsi Amaberdata, kita dapat menemukan bahwa opsi jual belum jenuh beli. Opsi jual keseluruhan hanya meningkat 3-5 Vol. Sesuai dengan spot, kemungkinan penurunan skala besar dalam jangka pendek melebihi 10% tidaklah besar

3-Gelombang yang mendasari opsi peniru belum meningkat secara signifikan, dan tidak mudah untuk memperpendek volatilitas terlalu banyak.

2. BTC\ETH\Sol

①Stok tersedia

Pada tanggal 1 April, data BTC ETF menunjukkan arus keluar bersih sebesar 85 juta. Arus keluar bersih secara keseluruhan relatif moderat, tetapi ada beberapa likuidasi panjang dalam sebulan terakhir.

Kemarin adalah hari yang relatif jelas bagi pasar baru-baru ini, harga turun selama sesi Asia dan kini mencapai sekitar US$65.500. Oleh karena itu, fluktuasi besar yang terjadi baru-baru ini di pasar Asia adalah sesuatu yang perlu diwaspadai oleh para pemain opsi di hari kiamat, dan mereka perlu menghadapi risiko eksposur dengan lebih hati-hati.

Sol juga mencapai angka integer 180 dolar AS, didorong oleh penurunan pasar secara keseluruhan.

②Opsi gelombang tersembunyi

Volatilitas tersirat dari BTC dan ETH belum menunjukkan peningkatan yang signifikan dibandingkan dengan sisi bearish. Saat ini, kedua target tersebut hanya meningkat sebesar 3-6 Vols dari kemarin; dan hanya meningkat sebesar 6-10 Vols dari minggu lalu.

Oleh karena itu, berdasarkan indikator pendahulu dari volatilitas yang tersirat, saya pribadi menyimpulkan secara subjektif bahwa kemungkinan pasar spot BTC khususnya terus menurun tajam dalam jangka pendek adalah rendah.

Jika Anda adalah pemain yang memiliki volatilitas jangka panjang, jelas tidak ada waktu untuk mendapat untung dalam jangka pendek, jadi Anda bisa terus menunggu.

Saya pribadi berhati-hati mengenai apakah kita dapat terus menerapkan strategi volatilitas jangka panjang. Gelombang tersembunyi saat ini termasuk dalam level air normal dari pasar bullish, dan rasio untung-rugi dalam pengambilan keputusan saat ini adalah rata-rata.

Saat ini, gelombang tersembunyi Sol tetap sama seperti sebelumnya, dan sekitar 30 vol lebih rendah dari gelombang tersembunyi ATM pada harga tertinggi sebelumnya.Pemain yang sebelumnya melakukan short volatilitas di kamp pelatihan opsi BIT telah memperoleh peningkatan volatilitas yang relatif besar di gelombang ini.

③Transaksi massal

Kemarin, saya mengeluarkan strategi pembalikan risiko untuk BTC pada akhir bulan ini jika itu adalah blok BTC 1100. Tentu saja, saya pribadi percaya bahwa blok tersebut tercakup dalam sisi bullish, jadi saya menafsirkannya sebagai strategi kerah.

ETH perlu memperhatikan strategi bear market spread sebanyak 1900 posisi dan strategi risk reversal sebanyak 1750 posisi.

beli ETH-26APR24-3300-P + jual ETH-31MAY24-3100-P

beli ETH-26APR24-3000-P + jual ETH-26APR24-3300-C

Sol tidak memiliki transaksi besar yang perlu mendapat perhatian khusus.

3. Opsi peniru

#TONGelombang tersembunyi berada di dekat nilai median gelombang tersembunyi dalam periode terakhir. Masuk akal untuk mengambil posisi short atau long pada volatilitas.

#DogePenurunan tajam harga spot tidak menyebabkan peningkatan volatilitas tersirat

Jika beberapa target opsi peniru belum dikerahkan pada tahap awal, ini juga merupakan masa jendela untuk tata letak, tentunya juga dengan syarat pasar secara keseluruhan stabil.

4. Pasar makro

Saham AS:

Nilai tukar dolar AS terhadap RMB telah menarik perhatian luas baru-baru ini. Belum mencapai titik terendah baru-baru ini. Area tekanan inti yang saya sebutkan dalam artikel "Alokasi Aset Utama Saat Ini" Mei lalu masih berlaku. Intinya adalah Angka 7,5. Kita harus fokus pada tahun ini, bukan pada angka 7,2-7,3 saat ini. Juga tidak mudah untuk terlalu khawatir.

Selain itu, RV dan IV baru-baru ini di pasar obligasi AS telah bangkit kembali, dan pemain yang optimis tentang jangka panjang cocok untuk tata letak. Kami juga berbagi strategi perdagangan opsi#TMFdalam kelompok kecil

Sebuah saham:

Bisakah narasi yang didorong oleh babak baru PMI bangkit? Saat ini, penilaian subjektif pribadi saya tidak dapat disimpulkan, dan emosi saya tidak cukup antusias.

Lebih baik duduk dan menunggu, karena posisinya tidak akan kelebihan berat badan.

Terakhir, jika Anda ingin mempelajari lebih lanjut tentang 3 strategi opsi pasar, silakan bergabung dengan "Planet Opsi Obrolan Sober"