Kesimpulan Utama

  • Industri inovatif seperti kripto menghadirkan tantangan baru bagi pembuat kebijakan dan administrator pajak yang harus menyesuaikan kerangka kerja lama dengan aset baru – atau menciptakan kerangka kerja yang benar-benar baru.

  • Kebijakan pajak yang disesuaikan, adil dan proporsional, serta dilengkapi dengan pedoman teknis yang tepat dapat menguntungkan industri kripto dan perekonomian nasional.

  • Memungut pajak atas perdagangan kotor kripto, memberlakukan persyaratan pemotongan bagi perantara, dan mengabaikan praktik terbaik yang teruji secara internasional dianggap sebagai pendekatan suboptimal untuk mengenakan pajak pada aktivitas terkait aset digital.

Kebijakan pajak yang kuat adalah landasan setiap perekonomian. Sejarah rezim perpajakan di seluruh dunia menunjukkan bahwa keberhasilan kebijakan perpajakan bermuara pada tercapainya keseimbangan yang tepat antara efisiensi dan keadilan – sebuah formula kompleks yang bervariasi berdasarkan konteks ekonomi dan sosial setiap negara.

Model bisnis dan industri yang inovatif sering kali membawa tantangan baru bagi pembuat kebijakan dan administrator pajak, sehingga mendorong mereka untuk merancang dan menerapkan aturan dan pedoman yang tepat. Kerangka kerja baru ini harus memberikan kejelasan yang cukup kepada pengguna dan penyedia layanan agar mereka dapat beroperasi dengan patuh sekaligus meningkatkan perekonomian melalui inovasi. Aset digital, misalnya, menawarkan banyak sekali kegunaan baru, mengingat kapasitas uniknya dalam menyimpan dan mentransfer nilai tanpa berinteraksi dengan perantara keuangan tradisional. Memang benar, hal ini memerlukan pendekatan baru terhadap perpajakan.

Blog ini memaparkan beberapa prinsip umum yang membuat kebijakan pajak yang baik untuk sektor aset kripto dan menyoroti beberapa praktik terbaik secara global, serta kendala yang harus diwaspadai saat merancang aturan pajak kripto.

Hal yang harus dilakukan: Gagasan untuk kebijakan dan administrasi perpajakan yang baik

Perkenalkan kerangka kerja yang dipesan lebih dahulu

Lakukan: Memperkenalkan ketentuan khusus kripto untuk mengakomodasi seluruh aktivitas baru dan jenis transaksi yang mungkin terjadi di sektor ini.

Alasannya: Undang-undang perpajakan yang sudah ada seringkali sudah ada sejak beberapa dekade yang lalu, dan upaya untuk memasukkan aset digital ke dalam kerangka kerja tersebut sering kali tidak berhasil.

Tekankan kejelasan

Lakukan: Memberikan aturan atau panduan yang rinci dan tepat secara teknis. Jika undang-undang khusus kripto belum tersedia, terbitkan FAQ atau pedoman resmi.

Mengapa: Kebanyakan orang merasa melakukan pajak adalah hal yang menakutkan, dan berurusan dengan transaksi kripto hanya menambah kerumitannya. Aturan dan pedoman terperinci bisa sangat membantu dalam hal ini.

Buatlah proporsional

Melakukan: Memungut pajak dan memperkenalkan kewajiban pelaporan untuk kripto yang sejalan dengan, atau setidaknya tidak lebih memberatkan dibandingkan perlakuan yang diberikan kepada industri serupa (seperti keuangan dan teknologi).

Alasannya: Untuk menghindari disinsentifnya inovasi aset digital dengan membuat kepatuhan pajak terkait kripto menjadi lebih mahal dan memberatkan dibandingkan jenis aktivitas serupa lainnya.

Pajak secara adil dan efisien

Hal yang harus dilakukan: Mengistimewakan pajak atas realisasi keuntungan modal dibandingkan pajak transaksional, yang seringkali tidak ekonomis dalam industri keuangan digital.

Alasannya: Aset digital dan layanan terkait kripto umumnya dioperasikan dengan cara yang mirip dengan industri keuangan di mana investasi dan aset yang sangat dapat diperdagangkan secara luas dibebaskan dari PPN (pajak pertambahan nilai) atau GST (pajak barang dan jasa). Jika tidak, biaya pajak akan membuat proyek tersebut hampir tidak layak dilakukan.

Mempromosikan kebijakan yang menarik

Lakukan: Menawarkan perlakuan pajak yang lebih baik dari standar untuk aktivitas terkait kripto, seperti tarif pajak yang lebih rendah atau pengecualian keuntungan modal dari pelepasan aset digital.

Alasannya: Untuk menarik pembayar pajak yang berbakat, berinovasi, pertumbuhan ekonomi, dan bernilai tambah tinggi. Beberapa dekade terakhir ditandai dengan adanya insentif pajak bagi investasi teknologi dan profesional. Kebijakan yang sama harus diterapkan pada kripto, pengganggu teknologi besar berikutnya.

Caranya: Berbagai langkah kebijakan yang relevan sudah dapat ditemukan di berbagai belahan dunia. Berikut beberapa contohnya:

i) Tidak ada pajak keuntungan modal atas penjualan aset kripto, untuk investor atau pedagang sesekali (yaitu non-profesional). Kebijakan umum ini misalnya diterapkan di Singapura, Belgia, Malaysia, Hong Kong, dan Swiss.

ii) Pengecualian keuntungan modal untuk kepemilikan jangka panjang. Jerman dan Portugal adalah contoh di mana perlakuan menguntungkan ini baru-baru ini diperkenalkan untuk aset kripto yang disimpan selama lebih dari 12 bulan.

iii) Pengecualian capital gain jika berada di bawah ambang batas de minimis. Kebijakan ini misalnya diikuti oleh Inggris dan Brazil.

iv) Pajak keuntungan modal hanya atas konversi ke fiat (secara langsung atau tidak langsung), yaitu transaksi kripto-ke-kripto yang tidak dikenakan pajak. Perancis, Portugal, dan Austria adalah negara-negara yang telah memperkenalkan pendekatan ini.

Larangan: Kebijakan pajak yang menghambat inovasi kripto

Memungut pajak atas transaksi bruto

Jangan memungut pajak atas perdagangan kripto kotor – termasuk berbagai biaya yang terkait dengan transaksi tersebut – alih-alih mengenakan pajak atas keuntungan modal yang direalisasikan.

Alasannya: Pendekatan seperti ini membebankan biaya pajak yang signifikan (dan terkadang tidak tertahankan) pada aktivitas perdagangan. Pertama, hal ini dapat menghukum investor sesekali, yang dapat dikenakan pajak atas kerugian perdagangan – bahkan jika pengembalian pajak atas kelebihan pembayaran tersebut ditawarkan kemudian. Kedua, pajak semacam itu akan memberikan beban yang hampir mustahil bagi para pembuat pasar, yang biasanya melakukan ratusan atau ribuan transaksi otomatis per hari dengan tujuan mendapatkan banyak perdagangan dengan keuntungan kecil. Pada akhir setiap periode, pembuat pasar kemungkinan besar akan memiliki kewajiban pajak yang jauh lebih tinggi daripada keuntungan yang dapat ditanggungnya. Sementara itu, para pembuat pasarlah yang menyediakan likuiditas penting bagi ekonomi kripto. Ketika mereka pergi, pasar terpukul. Implikasi utamanya adalah terkurasnya likuiditas dan volume lokal serta peningkatan volatilitas, yang secara efektif menghambat pasar kripto lokal. Ekonomi kripto yang menyusut akan mendorong pemain keluar dari pasar yang, pada gilirannya, menyebabkan penurunan total pendapatan pajak.

Dampak-dampak negatif yang berjenjang ini telah terlihat di yurisdiksi-yurisdiksi di mana pajak transaksional semacam ini diberlakukan. Dua kasus yang paling menonjol adalah:

  • Indonesia: volume perdagangan di bursa kripto lokal menurun sekitar 60%, menurut data Coinmarketcap, setelah penerapan pajak transaksi atas transaksi bruto (PPN 0,11% dan pajak penghasilan 0,1%, akan dipotong oleh bursa lokal) pada Mei 2022.

  • India: volume perdagangan mingguan di bursa kripto lokal turun dari level tertinggi ~$800 juta ke level terendah $2 juta setelah penerapan pajak transaksi atas transaksi bruto (1% dari Pengurangan Pajak di Sumber atau “TDS”) pada Juli 2022 ( sesuai Coinmarketcap).

Sebagai gantinya, pertimbangkan: Mengistimewakan pajak yang dikenakan hanya pada realisasi keuntungan modal.

Mengandalkan Kewajiban Pemotongan Pajak untuk Menegakkan Kepatuhan

Jangan menerapkan kewajiban pemotongan pajak pada perantara seperti platform pertukaran. Meskipun pada pandangan pertama ini mungkin tampak seperti alat yang memadai untuk menegakkan kepatuhan pajak di dunia kripto, hal ini dapat dengan mudah membawa dampak yang merugikan bagi industri.

Alasannya: Berikut beberapa hal yang bisa salah:

  • Jika kewajiban pemotongan pajak dibebankan pada perdagangan, hal tersebut pada dasarnya akan menjadi pajak transaksional, sehingga menimbulkan dampak yang disebutkan pada poin di atas.

  • Jika kewajiban pemotongan pajak dibebankan pada sumber pendapatan lain, seperti imbalan penambangan atau staking, maka hal tersebut berisiko menjadi tidak adil atau tidak dapat dicapai. Tidak adil karena dapat secara tidak akurat mengasumsikan sifat hukum dari peristiwa-peristiwa tersebut (seperti memperlakukan sesuatu yang bukan merupakan kepentingan); tidak dapat dicapai karena seringkali tidak ada perantara yang mudah diidentifikasi, seperti produk dan layanan DeFi.

  • Kewajiban pemotongan pajak kemungkinan akan jauh lebih sulit untuk dilaksanakan di kripto dibandingkan dengan industri lain. Salah satu alasannya adalah bahwa pemotongan sebenarnya sebagian besar dilakukan dalam bentuk kripto, sementara, dengan sedikit pengecualian, pengumpulan pendapatan publik selanjutnya harus dilakukan dalam bentuk fiat. Hal ini menciptakan langkah konversi tambahan, yang tidak hanya membawa kompleksitas yang signifikan namun juga potensi hambatan, karena saluran off-ramp fiat tidak selalu tersedia.

Sebagai gantinya, pertimbangkan: Memanfaatkan kerangka pelaporan kripto yang saat ini sedang diadopsi, seperti CARF oleh OECD.

Ketidakselarasan kebijakan perpajakan dalam negeri dengan standar internasional yang (baik).

Jangan abaikan praktik terbaik internasional. Pembuatan kebijakan pajak kripto masih dalam tahap awal dan diperkirakan akan berkembang secara signifikan di tahun-tahun berikutnya. Meskipun demikian, standar-standar tertentu telah mulai terbentuk di seluruh dunia, dan hal ini tidak boleh diabaikan. Contoh penting adalah meluasnya pengecualian transaksi mata uang kripto dari PPN/GST.

Alasannya: Penyimpangan dari kebijakan-kebijakan penting seperti ini kemungkinan besar akan menempatkan suatu negara pada posisi yang sangat dirugikan dalam hal pengembangan industri.

Sebagai gantinya, pertimbangkan: Berpartisipasi dalam badan-badan internasional di mana diskusi teknis dilakukan untuk memanfaatkan praktik-praktik terbaik dan peraturan-peraturan yang dibentuk dan digunakan di seluruh dunia dengan lebih mudah.

Ingin mempelajari lebih lanjut tentang perpajakan mata uang kripto dan apa yang dilakukan Binance untuk menyederhanakan pengalaman pengajuan pajak pengguna? Silakan merujuk ke sumber daya berikut:

  • Bagaimana Mata Uang Kripto Dikenakan Pajak?

  • Membayar Pajak Kripto Membantu Anda dan Seluruh Industri Web3 – Begini Caranya

  • Memperkenalkan Pajak Binance: Sederhanakan Pengalaman Musim Pajak Anda

  • Cara Menghasilkan Laporan Pajak melalui Pajak Binance