Menurut CoinDesk, jaksa federal telah mendakwa dua pembuat pasar, beberapa proyek kripto, dan lebih dari selusin individu dengan tuduhan memanipulasi berbagai pasar kripto. Dakwaan tersebut menuduh bahwa entitas-entitas ini mendapat untung dari biaya dan menjual koin yang dimanipulasi dengan nilai tinggi.

Dokumen dakwaan yang dibuka pada hari Rabu itu mengungkapkan bahwa Gotbit dan ZM Quant terlibat dalam perdagangan gelap berbagai token untuk menciptakan ilusi aktivitas yang sah. Mereka menjual token-token ini dengan harga yang dinaikkan secara artifisial, memasarkannya di berbagai platform, dan meyakinkan bursa untuk mengizinkan mereka membeli token dengan biaya yang lebih rendah. Jaksa penuntut mengklaim bahwa Gotbit dan ZM Quant secara terbuka menampilkan diri mereka sebagai pembuat pasar sah yang menawarkan layanan legal, sementara secara pribadi menyediakan layanan ilegal, termasuk perdagangan gelap.

Dalam kasus Gotbit, aktivitas ilegal tersebut tidak sepenuhnya bersifat pribadi. Pada tahun 2019, salah seorang pendiri Gotbit, Alexey Andryunin, yang saat itu adalah mahasiswa tahun kedua berusia 20 tahun, menjelaskan kepada CoinDesk cara kerja layanan perdagangan cuci. Ia mengakui bahwa Gotbit tidak terdaftar di yurisdiksi mana pun karena "tidak sepenuhnya etis." ZM Quant terdaftar di British Virgin Islands, tetapi karyawannya yang disebutkan dalam dakwaan tersebut berkantor pusat di Hong Kong. Karyawan Gotbit diyakini berasal dari Rusia.

Token yang dimanipulasi termasuk Robo Inu, yang harganya naik setelah dakwaan dibuka. Terdakwa lain yang disebutkan termasuk VZZN, NextFundAI, dan Saitama. Menurut dakwaan, setiap token, termasuk Robo Inu, diklasifikasikan sebagai sekuritas. Beberapa individu di balik proyek ini, termasuk pendiri Robo Inu Vy Pham, juga telah disebutkan sebagai terdakwa.

Komisi Sekuritas dan Bursa AS (SEC) telah mengungkap tuntutan perdata paralel terhadap Gotbit dan direktur karyawannya Fedor Kedrov, seorang penduduk Rusia.