Menurut Odaily, beberapa individu mengeksploitasi istilah 'inovasi keuangan' dan 'blockchain' untuk mengumpulkan dana secara ilegal melalui penerbitan apa yang disebut 'mata uang virtual', 'aset virtual', dan 'aset digital', sehingga melanggar hak yang sah. hak dan kepentingan masyarakat. Kantor Pembuangan Penggalangan Dana Ilegal Provinsi Shanxi telah mengeluarkan interpretasi hukum atas kasus-kasus tersebut dan memperingatkan investor keuangan bahwa kegiatan ini tidak benar-benar didasarkan pada teknologi blockchain. Sebaliknya, ini adalah skema yang menggunakan konsep blockchain untuk terlibat dalam penggalangan dana ilegal, skema piramida, dan penipuan. Kantor tersebut mendesak masyarakat untuk meningkatkan kesadaran risiko dan tetap waspada agar tidak menjadi korban penipuan ini.