Menurut Odaily Planet Daily, Silvergate Capital Corp., perusahaan induk dari bank ramah kripto Silvergate Bank, telah setuju untuk membayar $63 juta untuk menyelesaikan masalah dengan Komisi Sekuritas dan Bursa AS (SEC), Federal Reserve, dan Departemen Keuangan California. Perlindungan dan Inovasi (DFPI). Regulator menuduh mereka gagal mempertahankan program anti pencucian uang yang memadai dan membuat pengungkapan yang menyesatkan tentang efektivitas program tersebut.
Silvergate didenda $43 juta oleh Federal Reserve dan $20 juta oleh regulator California, yang juga menyebutkan kelemahan dalam pelacakan transaksi internal bank. SEC juga mendendanya $50 juta, tetapi diperkirakan tidak akan menambah total denda.
SEC mengatakan denda apa pun yang harus dibayarkan Silvergate dapat diimbangi dengan jumlah yang dibayarkan kepada regulator perbankan, dan penyelesaiannya harus mendapat persetujuan pengadilan. SEC juga mendakwa mantan eksekutif Silvergate. Mantan CEO Alan Lane dan mantan COO Kathleen Fraher setuju untuk menyelesaikannya, sementara mantan CFO Antonio Martino membantah tuduhan tersebut.
