Pada 3 Januari, Musk menulis di platform sosialnya: 'Klien membeli cumrocket senilai 7000 dolar dan melakukan staking selama 3 bulan untuk mendapatkan keuntungan 6900%. Kemudian mereka menjual dan menarik keuntungan untuk berinvestasi di NFTitties, tetapi pengembang rug proyek tersebut, dan mereka hanya berhasil mencairkan 10% dari dana. Apakah klien dapat mengurangi biaya gas dari pencetakan koin untuk menyeimbangkan pajak keuntungan modal jangka pendek?'

Untuk benar-benar memahami apa yang dicemooh oleh Musk dan mengapa dia berulang kali mengkritik IRS AS, BlockBeats menemukan ahli pajak profesional dari TaxDAO, yang telah menyediakan perangkat lunak manajemen keuangan aset cryptocurrency dan layanan konsultan pajak cryptocurrency di bidang Web3 sejak tahun 2023, dan baru-baru ini mengembangkan perangkat lunak manajemen pajak dan keuangan aset cryptocurrency profesional FinTax yang melayani baik B dan C end, menggunakan AI Agent untuk membantu pengguna memenuhi kebutuhan terkait keuangan dan pajak cryptocurrency secara terintegrasi.

Melalui penjelasan mereka tentang hukum pajak AS, dengan angka yang diberikan dalam gambar sebagai contoh untuk perhitungan, kita dapat memberikan penjelasan lebih lanjut tentang keadaan dan masa depan pajak cryptocurrency di AS.

Penjelasan visual: sebuah kisah pajak yang tidak adil

Pertama, mari kita pahami cerita sedih apa yang diceritakan dalam gambar ini:

Ini adalah contoh perhitungan pajak untuk investasi cryptocurrency, di mana perhitungan pajaknya dapat dibagi menjadi tiga tahap. Tahap pertama adalah pendapatan staking, yang dikenakan pajak sebagai pendapatan biasa dalam pajak penghasilan pribadi, dengan tarif progresif, tarif berkisar antara 10% hingga 37%. Tahap kedua adalah investor menggunakan pendapatan staking yang diperoleh untuk mencetak NFT, yang merupakan tindakan investasi dan harus membayar pajak keuntungan modal. Tahap ketiga adalah kegagalan investasi, proyek rug, kerugian 90%, pada tahun 2023 IRS mengeluarkan memorandum pedoman pajak tentang aset cryptocurrency yang tidak bernilai atau ditinggalkan, yang menunjukkan bahwa jika wajib pajak telah kehilangan kendali atas aset cryptocurrency (investor dalam gambar tersebut telah menjual aset cryptocurrency yang telah terdepresiasi), kerugian yang ditimbulkan dapat digunakan untuk mengurangi pajak sebelum pajak, tetapi karena ini adalah tindakan investasi, hanya dapat mengurangi pajak keuntungan modal, tergantung pada situasi pernikahan, dapat mengurangi hingga 3000 dolar dari pendapatan biasa.

Berdasarkan situasi dalam gambar, kita terlebih dahulu mengasumsikan bahwa klien tersebut adalah individu lajang, bahwa pendapatan staking ini dibayarkan sekaligus pada akhir periode tiga bulan, dan bahwa segera setelah menerima pendapatan staking, klien langsung menjual semuanya dan menginvestasikannya dalam proyek NFT, tanpa pendapatan lain. Maka, pajak dari serangkaian transaksi ini dapat dihitung sebagai berikut:

(1) Klien tersebut membeli Cumrocket senilai 7000 dolar dan melakukan staking selama 3 bulan, mendapatkan bunga 6900%. Oleh karena itu, pendapatannya adalah 7000*6900%=483000 dolar. Menurut ketentuan IRS, bagian pendapatan ini termasuk dalam penghasilan biasa dan bukan keuntungan modal.

(2) Kemudian jumlah investasi NFT adalah 7000*7000%=490000 dolar.

(3) Setelah menginvestasikan keuntungan dari aset cryptocurrency dalam proyek NFT, karena Rug Pull, ia hanya dapat mencairkan 10% dari dana, mengalami kerugian 90%, yaitu terdapat kerugian sebesar 490000*90%=441000 dolar. Karena dana ini telah dicairkan, maka kerugian ini telah terealisasi, memenuhi syarat untuk kerugian modal yang dapat dikurangkan.

Kerugian modal akan digunakan untuk mengimbangi keuntungan modal sejenis, dalam kasus ini tidak ada keuntungan modal yang dihasilkan dari kenaikan harga koin, sehingga semua kerugian modal sebesar 441000 dolar tidak dapat mengimbangi keuntungan modal. Dengan asumsi klien tersebut lajang, sesuai ketentuan IRS, kerugian modal tersebut dapat mengurangi paling banyak 3000 dolar dari pendapatan biasa, dan juga ketentuan bahwa ambang bebas pajak untuk pajak penghasilan biasa bagi individu lajang adalah 13850 dolar, maka pajak yang harus dibayar oleh klien adalah = 483000 - 3000 - 13850 = 466150 dolar. Berdasarkan tabel tarif pajak penghasilan biasa progresif, ia perlu membayar 11000×10% + 33725×12% + 50650×22% + 86725*24% + 49150*32% + (466150-231250)*35% = 1100 + 4047 + 11143 + 20814 + 15728 + 82215 = 135047 dolar.

Jadi dari perhitungan di atas, dapat terlihat bahwa investor tersebut setelah serangkaian aktivitas keuangan, akhirnya hanya memperoleh keuntungan 50 ribu dolar (di mana 7 ribu dolar adalah modal awal), tetapi tahun itu harus membayar pajak yang mencapai 130 ribu dolar, contoh ini secara akurat menyoroti ketidakadilan hukum pajak cryptocurrency AS, tidak mengherankan jika Musk beberapa kali mengkritik undang-undang IRS AS.

Perselisihan pajak cryptocurrency: tidak dapat diputuskan, tidak dapat diselesaikan

Mengapa Musk telah lama merasa tidak puas dengan pajak cryptocurrency AS, ahli pajak FinTax menganalisis ada dua alasan berikut:

1. Pajak di AS itu sendiri rumit, setiap daerah memiliki peraturannya masing-masing, dan biaya kepatuhan sangat tinggi, hampir mencapai 10 kali lipat dari biaya di China;

2. Sejak tahun 23, AS telah mengeluarkan undang-undang perpajakan yang ditujukan pada bidang cryptocurrency, tetapi tidak menggabungkannya dengan karakteristik industri cryptocurrency, tetap berangkat dari sudut pandang industri tradisional, yang mungkin memiliki beberapa ketidakadilan dari segi hukum; bahkan jika hukum itu sendiri adil, namun pemerintah sepenuhnya menggunakan metode pengelolaan pajak tradisional untuk mengatur perusahaan crypto, sehingga sulit bagi perusahaan untuk benar-benar melaksanakannya saat mematuhi.

Kasus di dalam gambar adalah contoh yang sangat khas, wajib pajak memiliki beberapa bisnis yang menghasilkan uang, dan beberapa bisnis yang mengalami kerugian, tetapi kedua bisnis yang menghasilkan dan mengalami kerugian ini dalam konteks pajak tertentu tidak dapat saling mengimbangi, sehingga mungkin terjadi situasi canggung di mana tidak ada uang yang dihasilkan, tetapi tetap harus membayar banyak pajak. Contoh serupa termasuk perselisihan antara pasangan Jarrett dan IRS mengenai apakah pajak harus dibayarkan atas aset staking.

Baca juga:

(Aturan pialang cryptocurrency AS: obat pahit atau racun mematikan?)

(IRS mempertahankan posisi pajak atas staking aset cryptocurrency: interpretasi kasus Jarrett melawan AS).

Di sisi lain, cryptocurrency menjadi alat bagi sebagian orang untuk menghindari pajak, dan jenis kasus ini juga menjadi sengketa paling umum di bidang cryptocurrency.

Mengambil contoh kasus terkenal 'Jesus Bitcoin', tokoh utama kasus ini, Roger Ver, lahir pada tahun 1979 di Silicon Valley, AS, dan mulai berinvestasi dalam Bitcoin pada tahun 2011. Karena dia aktif mempromosikan aplikasi dan nilai Bitcoin, dia mendorong penyebarannya di awal, dan telah mengumpulkan pengaruh besar di bidang aset cryptocurrency, sehingga media dan komunitas cryptocurrency memberinya julukan 'Jesus Bitcoin'.

Pada tahun 2014, Roger Ver memperoleh kewarganegaraan Saint Kitts dan Nevis, dan tidak lama kemudian melepaskan kewarganegaraan AS. Menurut hukum pajak AS, individu yang melepaskan kewarganegaraannya harus melaporkan secara menyeluruh penghasilan modal dari aset global mereka, termasuk jumlah dan nilai pasar yang wajar dari Bitcoin yang dimiliki. IRS percaya bahwa Roger Ver menyembunyikan nilai aset pribadinya sebelum melepaskan kewarganegaraannya dan setelah melepaskan kewarganegaraannya memperoleh dan menjual sekitar 70.000 Bitcoin dari perusahaan yang dikendalikannya di dalam negeri AS, mendapatkan hampir 240 juta dolar, sehingga menghindari pembayaran pajak yang seharusnya dibayar sebesar minimal 48 juta dolar.

Dalam hal ini, IRS mengajukan dua tuduhan utama: pertama, Roger Ver tidak mematuhi ketentuan pajak keluar; kedua, Roger Ver melanggar kewajiban pajak sebagai penduduk pajak non-AS.

Tingkat keberhasilan kasus Roger Ver mungkin dipengaruhi oleh berbagai faktor. Dari kondisi yang menguntungkan, tim pengacaranya mengemukakan bahwa ketentuan pajak terhadap aset cryptocurrency tidak jelas, yang memberikan argumen tambahan terkait celah dalam sistem perpajakan untuk pembelaan. Mereka juga menuduh jaksa melakukan penegakan hukum secara selektif, jika bisa memberikan bukti yang cukup, dapat melemahkan keabsahan tuntutan IRS. Namun, faktor yang merugikan adalah jaksa telah mengumpulkan banyak bukti konkret, termasuk 48 juta dolar pajak yang belum dibayar dan serangkaian catatan penghindaran pajak, dan tindakan tersebut kemungkinan memenuhi syarat untuk pelanggaran pajak.

Kasus Jesus Bitcoin telah membunyikan alarm untuk kepatuhan pajak di industri cryptocurrency, terutama bagi investor individu dalam aset cryptocurrency. Penguatan kerja sama internasional dan kemajuan teknologi terus memperkecil ruang untuk investor menghindari pajak. Bagi investor di industri cryptocurrency, kepatuhan pajak telah menjadi masalah kunci yang tidak dapat dihindari.

Baca juga: (IRS melawan Jesus Bitcoin: risiko kepatuhan di balik pajak 48 juta dolar)

Pajak orang kaya: pedang Damocles di industri cryptocurrency

Selain itu, serangkaian 'pajak perusahaan' dan 'pajak orang kaya' yang diberlakukan oleh Biden di awal masa jabatannya benar-benar membuat Musk mengalami kerugian besar.

Setelah Biden menjabat sebagai presiden pada tahun 2020, untuk mewujudkan ambisi politiknya, dia memulai serangkaian rencana infrastruktur besar-besaran. Di balik pengeluaran tinggi tersebut harus ada dukungan pajak yang tinggi, perusahaan AS dan kelas kaya menjadi yang pertama harus membayar pajak yang tinggi untuk mendanai rencana ini, Musk jelas akan menjadi sasaran Biden. Saat Biden mengumumkan anggaran 2023, dia mengusulkan rencana pajak baru untuk kelompok orang kaya, mengenakan pajak penghasilan minimum sebesar 25% untuk warga negara dengan nilai aset bersih di atas 100 juta dolar, termasuk pajak yang seharusnya dibayarkan dan pendapatan tahunan dari nilai total 'aset yang dapat diperdagangkan' (termasuk saham, obligasi, reksa dana, dan sekuritas lainnya). Menurut laporan yang dirilis oleh ProPublica pada tahun 2021, pajak orang kaya Biden akan membuat Musk dan raksasa teknologi lainnya membayar pajak antara 35 miliar hingga 50 miliar dolar. Tahun itu, berita 'Musk akan membayar tagihan pajak sebesar 11 miliar dolar' menjadi topik hangat, yang merupakan jumlah pajak individu tertinggi yang dibayarkan dalam sejarah AS.

Di bawah peraturan baru, pajak keuntungan modal AS akan mencapai tertinggi dalam sejarah, sumber gambar dari Departemen Keuangan AS

Setelah meningkatkan anggaran fiskal 2025 menjadi 7,3 triliun dolar, Biden lagi-lagi mengusulkan pajak atas keuntungan yang belum direalisasikan dan merencanakan untuk mengenakan pajak atas keuntungan yang belum direalisasikan dari trust, perusahaan, dan entitas non-perusahaan lainnya yang tidak mengalami peristiwa konfirmasi dalam 90 tahun terakhir. Pengenaan pajak atas keuntungan yang belum direalisasikan berarti bahwa bahkan jika individu atau perusahaan (yang memiliki kekayaan bersih lebih dari 100 juta dolar) memiliki saham, obligasi, dan aset yang dapat diperdagangkan lainnya yang belum dijual, mereka tetap harus membayar pajak berdasarkan 25% pajak penghasilan minimum saat valuasi mereka meningkat.

Undang-undang ini bagi dunia investasi yang menjadikan pertumbuhan valuasi sebagai semua logika dasar, tidak berbeda dari deklarasi perang. Bill Ackman menyatakan bahwa partai Demokrat tidak seharusnya menerapkan kebijakan pajak yang 'akan menghancurkan ekonomi AS', 'jika seseorang menyuntikkan 1 miliar dolar ke startup Anda, dan Anda memiliki 50% saham perusahaan, maka Anda segera akan memiliki kewajiban pajak sebesar 100 juta dolar... semua startup di AS akan bangkrut, tidak ada yang akan mau berwirausaha di AS lagi'. Dalam episode podcast terbaru, dua mitra pendiri A16Z juga menyatakan pandangan yang sama. Undang-undang ini seperti menggantungkan pedang Damocles yang goyang di atas kepala startup, pajak yang besar dapat membawa pukulan fatal kapan saja dan membatasi pertumbuhan wirausaha dan investasi.

David Sacks di konferensi teknologi awal tahun ini menyatakan bahwa pajak ini mungkin akan membunuh sistem pemberian opsi saham kepada pendiri dan karyawan di industri startup, dan menyebutkan 'ini adalah alasan penting bagi Silicon Valley untuk serius mempertimbangkan kepada siapa mereka harus memberikan suara.' Dunia investasi percaya bahwa kebijakan pajak ini akan sangat mendistorsi perilaku investasi investor AS, terutama ketika melibatkan saham kecil dan perusahaan startup. Perusahaan-perusahaan ini biasanya adalah mesin pertumbuhan ekonomi dan inovasi, tetapi mereka bergantung pada investor yang bersedia mengambil risiko untuk imbalan di masa depan. Namun, ketika keuntungan yang belum direalisasi juga dikenakan pajak, investor tidak lagi cenderung pada perusahaan yang berorientasi pertumbuhan, karena dibandingkan dengan perusahaan yang lebih besar dan lebih matang, valuasi perusahaan-perusahaan ini seringkali lebih berfluktuasi.

Baca selengkapnya: (Silicon Valley beralih ke kanan: Peter Thiel, A16Z, dan ambisi politik cryptocurrency)

Ke mana arah hukum pajak cryptocurrency di masa depan?

Sejak pasar cryptocurrency muncul, masalah pajak atas transaksinya terus menjadi fokus perdebatan. Kontradiksi inti terletak pada posisi yang berbeda antara pemerintah dan investor: pemerintah ingin meningkatkan pendapatan fiskal melalui pajak, sementara investor khawatir bahwa beban pajak yang terlalu tinggi akan mengurangi imbal hasil investasi.

Meskipun semangat trading cryptocurrency tinggi seperti di Korea, pihak berwenang tetap berusaha mengatur bidang cryptocurrency melalui pajak yang tinggi, di dalamnya tidak hanya ada permainan antara regulator dan pasar, tetapi juga ada perebutan kekuasaan antara Partai Demokrat dan Partai Kekuatan Rakyat.

Partai Demokrat Korea Selatan sudah lama merencanakan untuk mengenakan pajak 20% pada pendapatan cryptocurrency (22% adalah pajak daerah), yang dijadwalkan mulai berlaku pada 1 Januari 2022, tetapi karena penolakan keras dari investor dan industri, rencana tersebut telah ditunda dua kali hingga 1 Januari 2025. Setelah konferensi pers pada 1 Desember 2024, pemungutan pajak ini ditunda lagi hingga 2027. Partai Kekuatan Rakyat yang berkuasa juga mengajukan harapan untuk menunda waktu pelaksanaan hingga 2028.

Namun secara keseluruhan, Korea Selatan mengambil sikap yang cukup hati-hati terhadap masalah perpajakan cryptocurrency dan tidak melakukan regulasi yang ketat terhadap pasar. Di satu sisi, ini memberikan waktu dan ruang bagi pasar untuk berkembang secara alami, di sisi lain, juga memberikan Korea Selatan jendela berharga untuk mengamati efek implementasi kebijakan negara lain serta tren regulasi global, dan berdasarkan pengalaman dan pelajaran orang lain, membangun sistem perpajakan yang lebih sempurna.

Sikap AS terhadap pasar cryptocurrency telah menjadi lebih baik sejak Trump menjabat. Dari ketua SEC hingga Menteri Keuangan, hingga 'Raja Cryptocurrency' yang melakukan koordinasi secara keseluruhan, 'tim cryptocurrency' di pemerintahan Trump tidak hanya mewakili penyesuaian kebijakan yang penting, tetapi juga menandakan kemungkinan perubahan besar yang akan datang bagi industri cryptocurrency AS. Namun, mengenai sikap pemerintah terhadap pajak, ahli pajak FinTax bersikap konservatif, meyakini bahwa meskipun Trump menjanjikan banyak kebijakan yang menguntungkan untuk industri cryptocurrency sebelum menjabat, dan akan terus meluncurkan kebijakan setelahnya, dalam hal pajak hanya akan semakin ketat. Karena motivasi Trump mendukung industri cryptocurrency adalah pengakuan atas pentingnya industri ini terhadap sistem keuangan dan perkembangan teknologi AS, meyakini bahwa ini dapat membawa pertumbuhan baru di bidang fintech, dan pertumbuhan ini harus tercermin dalam pajak, sehingga pajak cryptocurrency di masa depan akan semakin jelas, dan pengelolaan pajak akan berkembang ke arah yang lebih ketat.

Sebuah gambar satir dari Musk memicu kegilaan satu koin dan memberikan imajinasi baru bagi bidang cryptocurrency. Dalam rencana perpajakan cryptocurrency yang dikeluarkan oleh Departemen Keuangan AS untuk tahun 2025, aturan yang terkait dengan DeFi dan penyedia dompet non-kustodian sementara ditangguhkan, yang juga menunjukkan sikap hati-hati pemerintah AS terhadap pembuatan kebijakan pajak cryptocurrency. Di masa depan, baik dari segi kesesuaian kebijakan pajak maupun pengawasan penghindaran pajak, hukum pajak AS masih memiliki jalan panjang yang harus dilalui, diharapkan saat industri cryptocurrency berlari seperti kuda liar yang lepas, juga ada tali kekang yang kuat untuk membimbingnya ke arah yang benar.

Referensi:

Ikhtisar sistem pajak cryptocurrency AS;

IRS menetapkan bahwa pendapatan staking harus dikenakan pajak sebagai penghasilan biasa;

Tarif pajak penghasilan biasa dan tarif pajak keuntungan modal;

Kerugian modal melebihi keuntungan modal untuk individu lajang, tahun tersebut dapat mengurangi paling banyak 3.000 dolar dari pendapatan biasa;

Termasuk pajak atas pendapatan aset cryptocurrency sebagai penghasilan biasa;

Transaksi aset cryptocurrency yang dikenakan pajak atas keuntungan modal;

(Bagaimana perusahaan cryptocurrency harus merespons pertanyaan dari SEC AS: pelajaran dari Bitdeer tentang kepatuhan)

(Bagaimana perusahaan Web3 dapat memanfaatkan sistem penyelesaian pajak untuk menyelesaikan sengketa pajak: studi kasus FTX dan MicroStrategy)