Departemen Keuangan AS dan IRS mengeluarkan regulasi akhir mengenai perdagangan aset digital pada tahun 2024. Penerbitan regulasi ini adalah hasil dari (Undang-Undang Investasi Infrastruktur dan Pekerjaan) yang mendorong penguatan pengawasan pajak atas cryptocurrency, dengan tujuan untuk mengatur proses pelaporan pajak perdagangan cryptocurrency dan keuangan terdesentralisasi (DeFi), serta secara besar-besaran meningkatkan tingkat kepatuhan pajak.
Penulis artikel, sumber: FlowHarbour Research
Departemen Keuangan AS dan IRS mengeluarkan regulasi akhir mengenai perdagangan aset digital pada tahun 2024. Penerbitan regulasi ini adalah hasil dari (Undang-Undang Investasi Infrastruktur dan Pekerjaan) yang mendorong penguatan pengawasan pajak atas cryptocurrency, dengan tujuan untuk mengatur proses pelaporan pajak perdagangan cryptocurrency dan keuangan terdesentralisasi (DeFi), serta secara besar-besaran meningkatkan tingkat kepatuhan pajak.
Regulasi ini secara khusus menetapkan persyaratan yang jelas bagi broker DeFi. Ini secara jelas mendefinisikan kewajiban pelaporan broker DeFi, yang mengharuskan mereka untuk mengungkapkan detail transaksi yang relevan secara mendetail. Ini berarti broker DeFi perlu mencatat secara akurat berbagai informasi yang terlibat dalam transaksi, termasuk jumlah transaksi, jenis aset transaksi, informasi kedua belah pihak, dan data kunci lainnya. Selain itu, regulasi mengharuskan broker DeFi untuk mengumpulkan informasi 'kenali pelanggan Anda' (KYC) untuk melacak sumber dan tujuan transaksi dengan lebih baik, mengidentifikasi potensi perilaku berisiko, dan memastikan seluruh proses transaksi berlangsung dalam kerangka yang legal dan sesuai.
Akhirnya, regulasi ini ditetapkan akan mulai berlaku pada 1 Januari 2027. Untuk memberikan waktu yang cukup bagi para pelaku terkait untuk beradaptasi, regulasi ini secara khusus menetapkan periode transisi. Selama periode ini, dimulai dari tahun 2026, sesuai dengan rencana IRS, broker sudah perlu mulai mengumpulkan data yang memenuhi persyaratan regulasi akhir. Tujuannya adalah agar broker memiliki waktu yang cukup untuk menyesuaikan proses bisnis, sistem teknologi, dan pengaturan terkait lainnya, sehingga setelah regulasi berlaku, mereka dapat dengan lancar memenuhi seluruh persyaratan yang ditetapkan dan menghindari kekacauan atau pelanggaran di bawah lingkungan pengawasan yang baru.
Namun, meskipun persyaratan dalam regulasi ini bertujuan untuk memperkuat pengawasan dari sudut pandang kepatuhan pajak, hal ini juga memicu banyak kontroversi di dalam industri. Beberapa praktisi percaya bahwa hal ini dapat mempengaruhi efisiensi transaksi dan semangat inovasi hingga batas tertentu. Misalnya, dengan kompleksitas perdagangan cryptocurrency yang sudah cukup tinggi, menambah lebih banyak pekerjaan pelaporan dan pengumpulan informasi akan membuat proses transaksi semakin rumit, dan mungkin juga membatasi ruang untuk pengembangan beberapa model transaksi baru atau instrumen keuangan. Tentu saja, di sisi lain, makna DeFi itu sendiri terletak pada desentralisasi; penerbitan dokumen ini dapat dianggap sepenuhnya menghilangkan esensi DeFi, meninggalkan makna desentralisasi. Oleh karena itu, apakah regulasi ini dapat berhasil diterapkan masih perlu dibuktikan.
Selanjutnya, mari kita lihat lebih dalam mengenai inti dokumen ini dan dampaknya terhadap perdagangan aset digital.
Kewajiban pelaporan informasi baru:
Regulasi ini terutama menetapkan kewajiban pelaporan informasi bagi broker. Broker didefinisikan sebagai individu yang dalam aktivitas bisnis sehari-hari bersiap untuk melakukan penjualan, termasuk broker aset digital yang dikelola dan tidak dikelola. Terdiri dari beberapa kategori berikut:
1. Operator platform perdagangan aset digital yang dikelola: Operator platform ini bertanggung jawab untuk menyimpan aset digital klien dan melakukan transaksi antar klien.
2. Penyedia dompet aset digital yang dikelola: Penyedia dompet ini juga bertanggung jawab untuk menyimpan aset digital klien.
3. Pengolah pembayaran (PDAPs): Pengolah ini bertanggung jawab untuk memproses pembayaran aset digital, misalnya melalui jaringan blockchain.
4. Terminal mandiri aset digital: Terminal ini memungkinkan pengguna untuk melakukan transaksi aset digital secara langsung.
Pelaporan broker: Broker diharuskan untuk melaporkan secara rinci total pendapatan klien dalam transaksi aset digital. Ini tidak hanya mencakup keuntungan dari perdagangan cryptocurrency tradisional seperti Bitcoin, Ethereum, dan sebagainya, tetapi juga mencakup pendapatan dari perdagangan aset digital baru yang muncul, seperti hasil perdagangan token non-fungibel (NFT). Selain itu, informasi dasar yang disesuaikan juga termasuk dalam jangkauan laporan, yang dapat mencakup biaya investasi awal, penyesuaian biaya selama proses transaksi, dan lain-lain. IRS berharap melalui kewajiban pelaporan yang komprehensif ini, otoritas pajak dapat lebih akurat memahami situasi pendapatan dalam transaksi aset digital. Sebelumnya, mungkin ada beberapa klien yang memanfaatkan kerahasiaan perdagangan aset digital untuk melakukan operasi pendapatan yang tidak dilaporkan, dan sekarang sistem pelaporan broker ini dapat mengontrol dari sumber transaksi.
Di pasar transaksi real estate, ketika melibatkan pembayaran dengan aset digital, pelapor real estate juga diberikan tanggung jawab pelaporan yang sesuai.
Definisi dan klasifikasi yang jelas
Regulasi ini menetapkan definisi aset digital dan kategori peserta industri yang dikelola dan tidak dikelola.
Secara spesifik, dalam dokumen ini, aset digital didefinisikan secara jelas sebagai representasi nilai yang tercatat dalam buku besar terdistribusi yang dilindungi enkripsi, yang membedakannya dengan uang tunai. Bentuk pencatatan nilai yang berbasis teknologi enkripsi dan buku besar terdistribusi adalah kunci yang membedakan aset digital dari aset tradisional. Ini mencakup berbagai jenis, di mana cryptocurrency adalah jenis yang paling dikenal, seperti Bitcoin dan Ethereum. Selain itu, juga termasuk stablecoin, NFT, dan lain-lain.
Sementara itu, dokumen ini secara rinci membedakan antara peserta industri aset digital yang dikelola dan tidak dikelola, serta secara jelas menetapkan tanggung jawab dan kewajiban masing-masing.
Peserta yang dikelola bertanggung jawab atas penyimpanan aset sepanjang rantai transaksi aset digital. Mereka perlu memastikan keamanan penyimpanan aset digital, menggunakan teknologi enkripsi canggih dan mekanisme perlindungan keamanan untuk mencegah pencurian, pemalsuan, dan situasi lainnya. Selama proses transaksi, peserta yang dikelola juga harus melakukan pemeriksaan awal terhadap legalitas dan kepatuhan transaksi, seperti memverifikasi informasi identitas kedua belah pihak, sumber dan tujuan aset digital yang ditransaksikan, dan lain-lain.
Sementara peserta yang tidak dikelola, meskipun tidak bertanggung jawab langsung atas penyimpanan aset, mereka memainkan peran penting dalam pencocokan transaksi aset digital, penyediaan informasi pasar, dan sebagainya. Mereka harus mematuhi aturan persaingan pasar yang relevan, memastikan bahwa informasi transaksi yang disediakan adalah nyata, akurat, lengkap, dan tidak melakukan tindakan curang, manipulasi pasar, dan perilaku tidak patut lainnya, serta harus aktif berkoordinasi dengan permintaan otoritas pengawas, menyediakan data dan informasi transaksi yang diperlukan untuk pengawasan.
Dampak pajak
Perdagangan aset digital di bawah peraturan baru ini secara jelas dianggap sebagai peristiwa yang dikenakan pajak. Baik itu pertukaran antara cryptocurrency, keuntungan dari investasi aset digital, atau transaksi terkait token non-fungibel (NFT), selama ada perpindahan nilai yang menghasilkan keuntungan, semuanya termasuk dalam kategori yang dikenakan pajak. IRS percaya bahwa wajib pajak perlu melaporkan situasi transaksi ini dengan jujur dalam formulir pajak penghasilan federal mereka. Hal ini mungkin akan membuat investor ketika berinvestasi, selain mempertimbangkan risiko dan imbal hasil, juga harus mempertimbangkan kemungkinan adanya pengurangan biaya, seperti biaya investasi awal, biaya transaksi, dan pengeluaran terkait lainnya.
Permintaan terhadap teknologi dan operasi broker:
1. Pembaruan sistem: Seiring dengan pembaruan regulasi terkait perdagangan aset digital, broker dan peserta industri lainnya menghadapi tantangan dan kebutuhan untuk melakukan pembaruan sistem. Persyaratan pelaporan baru mencakup pengumpulan, penyusunan, dan analisis informasi transaksi yang lebih detail dan komprehensif. Misalnya, broker tidak hanya perlu mencatat informasi dasar seperti jumlah transaksi, tetapi juga memperhatikan jenis aset digital tertentu, cap waktu transaksi, alamat sumber dan tujuan aset digital terkait, dan informasi kompleks lainnya. Sistem transaksi yang ada mungkin tidak dapat memenuhi persyaratan baru ini dalam desain struktur data, kapasitas penyimpanan data, dan logika pemrosesan informasi. Oleh karena itu, untuk memastikan bahwa mereka dapat melaporkan informasi terkait dengan akurasi sesuai dengan regulasi, mereka harus memperbarui sistem transaksi yang ada. Ini mungkin melibatkan penggunaan sistem manajemen basis data yang lebih canggih untuk mendukung penyimpanan data transaksi yang besar dan pencarian yang efisien; menerapkan algoritma cerdas untuk secara otomatis mengidentifikasi dan mengklasifikasikan berbagai jenis transaksi aset digital, sehingga dapat mengekstrak informasi laporan yang diperlukan dengan akurat; mengoptimalkan antarmuka pengguna sistem untuk memudahkan staf dalam memasukkan dan meninjau kolom informasi baru, dan lain-lain.
2. Penyimpanan data: Dokumen ini secara tegas menetapkan bahwa broker perlu menyimpan informasi terkait transaksi selama minimal tujuh tahun, yang meningkatkan standar kemampuan manajemen data broker. Volume data transaksi aset digital sangat besar dan terus berkembang, penyimpanan data jangka panjang berarti memerlukan ruang penyimpanan yang cukup untuk menampung data tersebut. Selain itu, untuk memastikan integritas dan ketersediaan data, selama periode tujuh tahun penyimpanan, perlu dilakukan pemeliharaan data yang efektif, seperti pencadangan data secara berkala untuk mencegah kehilangan data, membangun indeks data untuk memungkinkan pencarian cepat data transaksi tertentu, dan lain-lain. Ini tidak hanya membutuhkan broker untuk menginvestasikan lebih banyak sumber daya perangkat keras, seperti ruang penyimpanan server, tetapi juga memerlukan investasi dalam biaya tenaga kerja dan material untuk mengelola siklus hidup data. Selain itu, ketika otoritas pajak memerlukan data ini untuk pemeriksaan atau kegiatan penegakan pajak, broker harus dapat dengan cepat dan akurat menyediakan data terkait, yang juga menjadi ujian ketat bagi proses manajemen internal dan mekanisme respons data broker.
Koordinasi internasional
Dalam konteks globalisasi saat ini, sifat lintas batas dari perdagangan aset digital semakin menonjol. Dokumen yang dikeluarkan oleh Departemen Keuangan AS dan IRS ini menyebutkan akan berkoordinasi dengan negara lain mengenai aturan pelaporan informasi. Perdagangan aset digital lintas batas, karena melibatkan hukum, regulasi, kebijakan pajak, dan lingkungan pengawasan yang berbeda di berbagai negara, selalu menjadi titik sulit dalam pengawasan. Berbagai negara mungkin memiliki perbedaan dalam definisi, klasifikasi, dan cara penanganan pajak terhadap aset digital, yang dapat menyebabkan munculnya celah dalam pengawasan, misalnya, beberapa transaksi aset digital mungkin tidak diatur secara efektif di beberapa negara, sehingga menghindari pajak atau pemeriksaan kepatuhan.
Oleh karena itu, melalui koordinasi aturan pelaporan informasi, pemerintah AS berharap negara-negara dapat membangun mekanisme berbagi dan komunikasi informasi yang lebih seragam. Misalnya, saat melibatkan transaksi aset digital lintas negara antara investor AS dan investor negara lain, otoritas pengawas kedua negara dapat secara lebih efisien memperoleh informasi transaksi yang sebenarnya berdasarkan aturan yang telah dikoordinasikan. Ini membantu memastikan transparansi transaksi aset digital lintas negara, mencegah perilaku transaksi ilegal yang dihasilkan dari asimetri informasi. Selain itu, konsistensi aturan dapat mengurangi fenomena distorsi pasar yang disebabkan oleh perbedaan kebijakan antar negara, sehingga aset digital dapat diperdagangkan di pasar global berdasarkan standar yang seragam dan adil, mendorong perkembangan pasar aset digital global yang sehat dan teratur. Selain itu, koordinasi internasional ini juga dapat meningkatkan efisiensi kerjasama perpajakan antar negara, mencegah wajib pajak menggunakan perbedaan regulasi antar negara untuk menghindari pajak, dan menjaga efektivitas sistem perpajakan global.
Secara keseluruhan, karena karakteristik anonimitas, lintas batas, dan kompleksitas bentuk transaksi dalam perdagangan cryptocurrency, IRS percaya bahwa sebelumnya ada banyak pendapatan yang tidak dilaporkan dan kesalahan pelaporan. Oleh karena itu, kali ini, terutama melalui ketentuan tanggung jawab pelaporan informasi bagi berbagai jenis peserta, seperti broker yang perlu melaporkan informasi transaksi klien, pelapor real estate yang harus melaporkan transaksi real estate yang melibatkan pembayaran aset digital, dan lain-lain, diharapkan dapat membangun sistem pelacakan informasi transaksi yang lebih lengkap untuk meningkatkan tingkat kepatuhan pajak.
Bagi pelaku industri cryptocurrency, di satu sisi, percepatan kemajuan kepatuhan membantu perkembangan industri dalam jangka panjang, namun di sisi lain, secara bertahap menjauh dari misi keuangan terdesentralisasi dapat membawa lebih banyak tantangan bagi pelaku industri.