Di tengah semakin meluasnya teknologi blockchain, ekosistem perdagangan cryptocurrency juga berkembang dengan cepat. Pertukaran terdesentralisasi (DEX) telah menjadi platform penting untuk perdagangan aset digital karena keuntungan desentralisasi dan transparansinya. Seiring dengan matangnya pasar, berbagai alat perdagangan otomatis bermunculan. Robot MEV (nilai yang dapat diekstraksi maksimum) adalah program otomatis yang digunakan untuk mengeksekusi strategi dan strategi perdagangan lainnya di jaringan blockchain. Mereka mengekstrak nilai maksimum dengan menyusun ulang, menyisipkan, atau menunda transaksi blockchain. Artikel ini akan menganalisis secara mendalam definisi, prinsip, cara implementasi, faktor penentu, dan arah optimasi robot sandwich. Seiring perkembangan teknologi dan permintaan pasar, robot sandwich juga berevolusi menjadi berbagai jenis untuk menyesuaikan dengan lingkungan perdagangan dan kebutuhan strategi yang berbeda.

Robot sandwich: Dengan mendengarkan pesanan besar di kolam perdagangan, mereka mengajukan transaksi dengan biaya Gas yang lebih tinggi sebelum pesanan ini resmi masuk ke blockchain, sehingga menyelesaikan transaksi sebelum pengguna.
Robot arbitrase jenis pemindahan: Fokus pada memanfaatkan perbedaan harga antara DEX untuk menghasilkan keuntungan.
Robot rilis token baru: Fokus pada fluktuasi harga saat token baru diterbitkan.
Robot arbitrase kolam likuiditas: Melakukan arbitrase dengan memindahkan aset antara kolam likuiditas yang berbeda.
Robot arbitrase pinjaman kilat: Memanfaatkan karakteristik pinjaman kilat untuk melakukan transaksi.
Robot arbitrase segitiga: Melakukan transaksi antara tiga pasangan token yang berbeda untuk memanfaatkan perbedaan nilai tukar.

Artikel ini terutama menganalisis robot sandwich. Robot sandwich adalah alat perdagangan otomatis yang dirancang khusus untuk menghasilkan keuntungan dengan melakukan perdagangan lebih awal di pertukaran terdesentralisasi. Ini menghasilkan keuntungan dengan cepat menangkap peluang transaksi di blockchain, melakukan perdagangan sebelum atau setelah pesanan target. Inti dari robot sandwich adalah untuk merebut peluang perdagangan dengan efisiensi tinggi dan kecepatan tinggi.
Pemikiran implementasi:

Mendengarkan transaksi secara real-time: Menggunakan koneksi WebSocket ke node blockchain untuk mendengarkan transaksi yang akan dikemas secara real-time.
Penyaringan dan pemfilteran: Menyaring transaksi yang tidak relevan dengan strategi dan transaksi alamat sendiri.
Menyesuaikan harga Gas secara dinamis: Mengatur harga Gas yang lebih tinggi secara manual, sehingga penambang memprioritaskan transaksi robot.
Menguraikan data transaksi: Menggunakan antarmuka kontrak pintar untuk menguraikan data transaksi, menentukan token dan jumlah yang terlibat dalam transaksi.

Faktor penentu:

Kecepatan transaksi: Latensi jaringan dan kecepatan respons node akan langsung memengaruhi waktu respons robot.
Biaya Gas: Dalam merebut prioritas transaksi, biaya Gas adalah faktor penting yang perlu dipertimbangkan.
Likuiditas pasar: Likuiditas tinggi membantu mengeksekusi transaksi besar dengan cepat tanpa mempengaruhi harga pasar secara signifikan.
Keamanan kontrak: Keamanan kontrak target secara langsung terkait dengan risiko operasi strategi.
Lingkungan kompetisi: Mungkin ada beberapa robot sandwich di pasar yang bersaing untuk merebut peluang keuntungan.

Robot MEV menyediakan solusi efisien untuk arbitrase di pertukaran terdesentralisasi. Dengan analisis real-time dan eksekusi cepat, ia dapat memperoleh keunggulan di pasar. Namun, robot sandwich juga menghadapi tantangan persaingan tinggi dan risiko tinggi. Investor perlu mempertimbangkan secara komprehensif dalam implementasi teknis, pengendalian risiko, dan strategi pasar untuk tetap kompetitif di pasar cryptocurrency yang terus berubah. Di masa depan, seiring kemajuan teknologi dan ekspansi ekosistem DeFi, robot sandwich diharapkan dapat memainkan potensi lebih dalam banyak bidang, menciptakan lebih banyak nilai bagi pengguna.
Artikel ini ditulis oleh KenLee dari Tim ZAN (akun X @zan_team), konten artikel hanya sebagai berbagi teknologi, tidak membentuk saran investasi.