Keputusan analisis fundamental sebagai pilihan investasi mata uang kripto
Kata pengantar
Apa pun jenis transaksinya, selalu ada risiko. Saya yakin semua orang pernah mendengar, "Suatu hari di lingkaran mata uang, sepuluh tahun di dunia." Pasalnya, pasar saham di pasar keuangan tradisional memiliki batasan naik dan turunnya. Begitu perubahan harga melebihi kisaran tersebut, maka trading halt akan dilakukan untuk mencegah keuntungan berlebihan atau kerugian yang berkepanjangan. Di pasar keuangan cryptocurrency yang sedang berkembang, tidak ada batasan harga atau waktu. Orang-orang di lingkaran mata uang tidak mengambil istirahat. Ini selalu merupakan hari perdagangan, dan tidak ada hari ketika perdagangan ditangguhkan. Hal ini memberikan kemungkinan yang tidak terbatas namun juga memiliki risiko. Berdasarkan aturan pengembalian yang tinggi dan risiko yang tinggi, apakah ada cara yang baik untuk membantu investor membuat keputusan investasi mata uang kripto yang terbaik?
Apa itu analisis fundamental?
Di pasar perdagangan keuangan tradisional, investor akan membuat keputusan yang sesuai berdasarkan perubahan di pasar saham, dan keputusan yang tepat memerlukan metode analisis yang tepat. Metode analisis secara garis besar dapat dibagi menjadi tiga jenis: fundamental, teknikal, dan chip. Analisis fundamental pasar saham keuangan tradisional adalah dengan menggunakan tiga laporan keuangan utama dan empat indikator penting untuk mendapatkan wawasan tentang status keuangan perusahaan tercatat. Berdasarkan pemahaman tentang profitabilitas perusahaan, dinilai apakah dapat digunakan sebagai a sasaran investasi jangka panjang.
Ketiga laporan keuangan utama di atas meliputi laporan laba rugi komprehensif untuk mengetahui apakah perusahaan mempunyai laba bersih, neraca untuk melihat aset dan kewajiban perusahaan, dan laporan arus kas untuk melihat seberapa besar sebenarnya kas yang dimiliki perusahaan sangat likuid.
Empat indikator penting tersebut adalah sebagai berikut: Earnings Per Share (EP) yang dapat melihat seberapa besar pendapatan setiap saham, Price-Earnings Ratio (PE) yang memprediksi berapa lama waktu yang dibutuhkan suatu saham untuk memulihkan modalnya, dan memeriksanya. Margin laba kotor operasi dari keuntungan produk perusahaan dan rasio harga terhadap buku (Price-Book Ratio, PB) digunakan untuk menilai apakah harga saham saat ini wajar.
Baik itu pasar saham tradisional atau pasar mata uang kripto yang sedang berkembang, singkatnya, analisis fundamental adalah indikator paling penting yang digunakan oleh investor di pasar keuangan untuk mengevaluasi apakah nilai aset dinilai terlalu tinggi atau terlalu rendah.
Cryptocurrency dan Analisis Fundamental
Cryptocurrency berbeda dari pasar saham keuangan tradisional. Tim proyek dan setiap mata uang tidak menyediakan laporan keuangan triwulanan standar yang dikeluarkan oleh perusahaan terdaftar untuk ditinjau. Tiga laporan keuangan utama dan empat indikator penting tidak ada gunanya di sini analisis Pendekatan ini tidak berhasil di pasar keuangan mata uang kripto yang sedang berkembang.
Karena sifatnya yang terdesentralisasi, mata uang kripto belum tentu memiliki standar pengukuran yang 100% dapat diterapkan secara universal. Terkadang ada terlalu banyak kebisingan di pasar, dan rumor gosip yang beredar di lingkaran mata uang adalah benar dan salah. Setelah mendengar berita tersebut, beberapa berita buatan manusia perlu dikecualikan, dan indikator yang sesuai diperlukan untuk memeriksa keandalannya dari sumbernya. Misalnya, mengikuti Twitter atau Telegram mungkin menerbitkan berita palsu, atau peningkatan jumlah alamat aktif di blockchain secara tiba-tiba mungkin merupakan ilusi injeksi air.
Dan indikator dan alat apa yang cocok dalam lingkaran mata uang yang dapat dikombinasikan dengan berita untuk membentuk keputusan analisis fundamental terbaik?
Berikut ini akan dibahas tiga metrik paling dasar, tiga indikator utama, alat analisis, dan aspek berita dari analisis fundamental mata uang kripto.
Tiga metrik dasar
1. Pengukuran pada rantai
Metrik on-chain mengacu pada data yang dapat diamati di blockchain dan digunakan sebagai indikator penilaian. Namun, mengumpulkan data setiap node secara independen memakan waktu dan tenaga. Anda dapat merujuk pada informasi yang disediakan oleh situs web yang dirancang khusus untuk keputusan investasi, atau memperoleh informasi yang diperlukan dari API (Antarmuka Pemrograman Aplikasi, antarmuka pemrograman aplikasi) .
Kuantitas transaksi
Dapat digunakan sebagai ukuran sederhana untuk mendeteksi aktivitas jaringan. Dengan mengamati aktivitas transaksi selama periode waktu tertentu, kita dapat melihat perubahan jumlah transaksi dalam rantai tersebut. Namun, perlu dicatat bahwa tidak ada jaminan apakah seseorang secara artifisial menambahkan catatan transaksi ke dalam rantai, dan hanya mentransfer aset di antara banyak dompet seseorang. Kemungkinan penipuan dan injeksi air perlu dipertimbangkan.
nilai transaksi
Berbeda dengan jumlah transaksi di atas, nilai transaksi mengacu pada total nilai transaksi dalam jangka waktu tertentu. Total nilai transaksi on-chain perlu dihitung dengan mengalikan jumlah transaksi dengan jumlah transaksi.
alamat aktif
Ini mengacu pada alamat blockchain yang aktif dalam jangka waktu tertentu. Ada banyak metode deteksi. Metode yang umum adalah dengan mengamati jumlah pengirim dan penerima setiap transaksi dalam rantai selama periode waktu tertentu, dan memeriksa akumulasi jumlah alamat secara berkala untuk melacak jumlah totalnya.
Biaya dibayar
Melalui permintaan akan blockchain, jika blockchain diblokir dan transaksi memakan waktu lama, jika Anda ingin mempercepat waktu transaksi pada rantai, Anda dapat meningkatkan biaya penanganan on-chain; waktu transaksi tidak akan memakan waktu terlalu lama, Anda dapat mengurangi biaya transaksi yaitu menambah jadwal transaksi untuk menghemat biaya transaksi. Dari biaya penanganan ini, secara intuitif kita dapat mengetahui tingkat permintaan blockchain ini untuk audiens pasar. Semakin tinggi permintaannya, maka akan semakin ramai, dan semakin tinggi pula biaya penanganannya.
Tingkat hash (daya komputasi) dan jumlah kontribusi
Dalam sistem buku besar terdistribusi dari blockchain, diperlukan semacam mekanisme untuk menentukan urutan operasi setiap node jaringan. Desain yang mengandalkan mekanisme perhitungan node ini disebut algoritma konsensus, yang sangat penting untuk menjaga stabilitas blockchain dan memastikan keamanan sistem.
Salah satu algoritma konsensus paling umum dan orisinal untuk mata uang kripto adalah Proof of Work (PoW). Misalnya, operasi Bitcoin yang sebenarnya bergantung pada tingkat hash, yaitu daya komputasi – total daya komputasi untuk menambang dan memproses transaksi di blockchain. Masalah serangan 51% yang umum - jika seorang peretas ingin berhasil merusak atau memalsukan data blockchain, ia harus mengendalikan lebih dari 51% node di seluruh jaringan. Oleh karena itu, semakin tinggi tingkat hash, semakin sulit bagi 51 % serangan akan terjadi.
Metode umum lainnya adalah Proof of Staking (PoS). Prinsip dasarnya adalah investor berpartisipasi dalam verifikasi blok dengan menjaminkan aset. Dengan memeriksa jumlah jaminan, Anda bisa mengetahui apakah ada preferensi pasar atau tidak.
2. Metrik Proyek
Indikator proyek digunakan untuk memeriksa kinerja operasional tim di belakang dan hasil pengembangan proyek dalam berbagai cara.
kertas putih
Buku putihnya seperti prospektus saham di pasar keuangan tradisional, namun bias terhadap penelitian dan informasi teknis terkait pihak proyek, sehingga Anda dapat memahami prinsip pengoperasian proyek. Pada saat yang sama, visi masa depan pihak proyek dan alokasi sumber daya awal juga akan dinyatakan. Dengan rincian sebagai berikut:
tingkat teknis
Aplikasi terkait
Peta jalan untuk peningkatan atau fitur baru
Mekanisme pasokan token dan terkait penerbitannya
tim
Karena sebagian besar proyek mata uang kripto akan menempatkan informasi terkait anggota tim di GitHub, maka akan sangat mudah untuk memperoleh informasi terkait anggota tim. Informasi yang relevan dapat diperoleh dengan menggunakan GitHub, platform pengembangan sumber terbuka yang biasa digunakan oleh pemrogram. Pengguna platform ini dapat mengunggah file dan informasi ke akun mereka dan memungkinkan semua orang untuk melihatnya platform. Oleh karena itu, Anda dapat menggunakan pengalaman masa lalu dan informasi relevan dari anggota tim proyek untuk mengetahui apakah tim tersebut memiliki keterampilan yang diperlukan untuk melaksanakan proyek, atau untuk memeriksa apakah tim tersebut memiliki catatan buruk di masa lalu.
pesaing
Setelah melakukan riset terhadap white paper dan tim, Anda dapat membandingkannya dengan kompetitor yang memiliki aplikasi serupa. Gunakan berbagai indikator untuk membandingkan produk pesaing dan item yang diminati untuk mengevaluasi apakah item tersebut dapat diganti.
Ekonomi Token dan Distribusi Awal
Penting untuk memeriksa apakah token yang dikeluarkan oleh pihak proyek memiliki kegunaan sebenarnya, apa model operasi arus kas di baliknya, dll. Token mempunyai nilai riil hanya jika mempunyai kegunaan nyata dan diakui oleh pasar.
Faktor penting lainnya yang perlu dipertimbangkan di sini adalah bagaimana dana awal dialokasikan. Jika melalui Initial Coin Offering (ICO) atau Initial Exchange Offering (IEO), kertas putih harus menyebutkan pendiri dan Proporsi dana yang dibelanjakan tim dan ditahan, termasuk jumlah dana yang tersedia bagi investor. Dan jika itu adalah pengguna yang memperoleh penghasilan melalui penambangan (Initial Model Offering, IMO), Anda dapat memeriksa bukti penambangan yang diumumkan sebelumnya di jaringan.
Pengukuran proyek terkadang perlu mempertimbangkan prinsip kepercayaan. Investor hanya dapat mengambil keputusan berdasarkan informasi yang diungkapkan oleh tim. Oleh karena itu, jika ada informasi tersembunyi atau pengumuman palsu, terdapat potensi risiko.
3. Tindakan Finansial
Berbeda dengan alat analisis fundamental keuangan tradisional di masa lalu, yang mengevaluasi informasi publik seperti kondisi perdagangan, harga, dan likuiditas, indikator keuangan mata uang kripto mengambil pendekatan berbeda, mulai dari perjanjian atau insentif.
Nilai pasar (harga jaringan)
Cara menghitungnya adalah dengan mengalikan jumlah uang yang beredar dengan harganya. Fundamental kapitalisasi pasar mengacu pada biaya hipotetis per unit pembelian mata uang kripto (tidak termasuk spread yang menurun). Misalnya, jika satu juta token diterbitkan dan salah satu transaksi dihargai US$1, total nilai pasar akan menjadi US$1 juta, dan pasar akan menghasilkan US$1 juta begitu saja. Nilai pasar jelas terdistorsi. Dalam jangka panjang, setelah popularitas memudar dan permintaan mereda, token akan menjadi tidak berharga.
Selain ketidakpastian harga, juga terdapat ketidakpastian kuantitas. Tidak mungkin untuk menilai secara akurat berapa banyak unit mata uang kripto atau token yang beredar, karena token dapat dimusnahkan, hilang dalam transmisi, atau kuncinya hilang. Namun kapitalisasi pasar masih umum digunakan untuk memperkirakan potensi pertumbuhan online. Beberapa investor mata uang kripto percaya bahwa koin kecil memiliki lebih banyak ruang untuk pertumbuhan daripada Bitcoin, Ethereum, dll.
Contoh kapitalisasi pasar Bitcoin: Harga BTC adalah $20,669 USD, volume sirkulasi adalah 19,087,475
Total nilai pasar yang beredar adalah sekitar US$394,5 miliar ($20,669 x 19,087,475 BTC = 394,536,772,126)
Oleh CoinMarketCap
Likuiditas dan Volume
Likuiditas mengacu pada kecepatan peredaran mata uang. Jika likuiditas tinggi, pembelian atau penjualan di pasar mudah, nyaman dan cepat, dan aset dapat diperdagangkan dengan harga wajar dengan harga yang konsisten dengan pasar yang efisien.
Volume perdagangan adalah indikator yang dapat membantu menentukan likuiditas. Saat diukur, grafik mencatat volume perdagangan dan nilai transaksi selama periode waktu tersebut. Memeriksa likuiditas memungkinkan Anda mengamati preferensi pasar sebagai indikator preferensi pasar.
Daftar Pasar & Pasangan Perdagangan - Berdasarkan Volume | Coinranking
mekanisme pasokan
Mekanisme pasokan uang di balik ekonomi token sangatlah penting. Ketiga hal ini, seperti total pasokan maksimum, sirkulasi pasar, dan tingkat inflasi, secara tidak langsung akan mempengaruhi harga mata uang. Artinya, jika jumlah token semakin banyak dan permintaan tetap tidak berubah, harga transaksi akan semakin rendah.
Setelah jangka waktu tertentu, beberapa token akan mengurangi jumlah koin baru yang diproduksi dan mengurangi pasokan untuk menjaga harga. Oleh karena itu, pasokan dapat digunakan sebagai kriteria untuk memeriksa apakah ada penerbitan tambahan yang tidak terbatas harga rendah yang bersifat inflasi dan menghancurkan kondisi Pasar.
Tiga indikator utama
1. Kapitalisasi Pasar (MC) dan Penilaian Dilusian Penuh (FDV)
(Berikut ini mengasumsikan bahwa harga pasar token A saat ini adalah US$1, pasokan yang beredar adalah 1.000, dan pasokan maksimum adalah 10.000)
Nilai pasar sirkulasi penuh (FDV)
FDV = Persediaan Token Maksimum X Harga Pasar Token Saat Ini = 10.000 X 1 = 10.000
Juga dikenal sebagai penilaian terdilusi penuh, ini adalah indikator yang dapat digunakan untuk memperkirakan nilai pasar masa depan suatu proyek. Artinya, jika pihak proyek membuka semua token dan mengedarkannya, FDV mewakili nilai masa depan proyek yang dihitung berdasarkan harga saat ini.
Kapitalisasi pasar sirkulasi (MC)
MC = Peredaran pasar token (peredaran pasokan) X Harga pasar token saat ini = 1.000 X 1 = 1.000
Mewakili nilai pasar proyek blockchain saat ini, sirkulasi pasar dapat dikalikan dengan harga pasar token saat ini, dan tidak termasuk nilai token yang belum dibuka.
Perbedaan paling jelas antara FDV dan MC adalah FDV menyertakan token yang tidak terkunci dalam perhitungannya. MC dapat digunakan sebagai indikator untuk mengukur permintaan pembelian pasar. Dibandingkan dengan FDV, yang lebih seperti indikator pasokan, peningkatan permintaan pasar untuk token yang tidak terkunci juga akan meningkatkan harga, menyebabkan FDV meningkat secara proporsional.
Misalnya, gunakan 5 juta FDV untuk mengumpulkan 250.000 yuan, dan jual 5% koin setelah pencatatan. Asumsikan volume peredarannya 1% dan nilai pasarnya 1 juta, namun nyatanya FDV sudah mencapai 100 juta, dan investor awal sudah mendapat return 20 kali lipat tekanan jual. Artinya, jika FDV lebih besar dari MC saat membuka kunci, hal ini tidak masuk akal dan dapat dengan mudah menyebabkan penjualan besar dan penurunan harga yang tajam. Dan ini juga menjelaskan koreksi tajam DeFi selama setahun terakhir, yang jauh lebih baik daripada pasar yang lebih luas, karena sebagian besar DeFi melalui pembiayaan, dan harga pembukaan kunci telah jatuh.
2. Nilai Total Terkunci (indikator TVL)
TVL mengacu pada aset likuid protokol DeFi, yang merupakan indikator jumlah total token yang dikunci di kumpulan modal. Terlihat bahwa jika TVL suatu protokol DeFi lebih tinggi, berarti investasi modal yang diperoleh dari protokol ini lebih tinggi, dan proyek tersebut memiliki lebih banyak potensi dan potensi pengembangan. Anda dapat menggunakan platform DeFi Llama untuk mengamati perubahan dalam protokol DeFi atau jumlah penguncian protokol rantai publik, serta arus masuk dan keluar terkini.
oleh: defillama
Tiga berikut ini adalah dasar penilaian TVL yang lebih umum digunakan:
Total Locked Value (TVL): Semakin tinggi nilai TVL, semakin baik protokol DeFi
Kapitalisasi Pasar (Mcap) / Total Nilai Terkunci (TVL): Semakin rendah rasionya, semakin besar potensi pasar yang dimilikinya
Volume Perdagangan (VOL) / Total Nilai Terkunci (TVL): Semakin tinggi rasionya, semakin baik pengembalian dana.
3. Pendapatan perjanjian (profitabilitas)
Pendapatan mengacu pada total biaya yang dibayarkan oleh pengguna. Pendapatan protokol mengacu pada bagian dari jumlah yang dibayarkan ke protokol oleh pengguna yang dibayarkan kepada pemegang token. Pendapatan perjanjian perlu direferensikan berdasarkan strategi bisnis proyek yang berbeda. Dua model keuntungan berikut menggunakan NFT (Non-Fungible Token, non-fungible token) sebagai contoh:
Mainkan untuk Mendapatkan: Axie Infinity
Game rantai Ethereum NFT yang baru-baru ini populer, Axie Infinity, adalah game Pokémon berbasis giliran on-chain yang diluncurkan oleh pengembang Vietnam Sky Mavis pada tahun 2018. Pengguna mendapatkan token tata kelola dengan melawan pemain lain dan menyelesaikan tugas tertentu. Game ini memicu kegemaran Play to Earn untuk bermain dan menghasilkan uang. Menurut data dari situs analisis NFT CryptoSlam, penjualan historis Axie Infinity telah melampaui US$1 miliar, menjadi game rantai NFT pertama yang penjualannya melebihi US$1 miliar, dan pendapatan penjualan NFT yang tinggi juga menjadi andalan dalam mendukung pasar.
100% pendapatan protokol Axie Infinity mengalir ke pemegang token. Pada prinsipnya, pendapatan protokol dan nilai token akan berubah dalam proporsi yang sama. Saat membandingkan pendapatan perjanjian atau rasio harga terhadap pendapatan, Anda harus memahami cara kerja proyek.
Dengan terminal token
Model protokol menghasilkan uang sambil bermain saat ini populer di game NFT, di mana pemain mengumpulkan hadiah dalam bentuk NFT di dalam game dan kemudian mengubahnya menjadi uang tunai legal yang nyata.
Bergerak untuk Mendapatkan: STEPN
Desain mekanisme permainan STEPN mengacu pada model token ganda + NFT Axie Infinity, yang memiliki mekanisme mata uang ganda seperti token permainan GST (Green Satoshi Token), token tata kelola GMT (Green Metaverse Token), dan aset sepatu lari NFT. , sistem reproduksi, dan pengaturan Sistem energi seperti ini.
STEPN lebih tentang menggabungkan Web3 dengan dunia nyata dan menghasilkan uang dengan berlari menggunakan sepatu virtual.
Kedua pendiri tim menguraikan prototipe dan konsep proyek dalam satu malam. Dalam model ini, Anda dapat memegang sepatu lari virtual dalam bentuk NFT untuk menyelesaikan tugas lari, dan kemudian menerima hadiah token yang baru dan unik. Ia memenangkan tempat keempat di bagian permainan berantai Solana Hackathon lebih dari sebulan setelah didirikan, dan menerima putaran awal pendanaan sebesar US$5 juta yang dipimpin oleh Sequoia tepat setelah diluncurkan pada Desember 2021.
Pada awal bulan April, STEPN mengumumkan bahwa laba kuartal pertamanya mencapai US$26 juta. Jumlah total unduhan aplikasi global melebihi satu juta, dengan perkiraan nilai pasar sebesar US$1 miliar. Menurut data rantai Dune, selama seminggu di akhir April, 4,000 hingga 5,000 pasang sepatu NFT dibuat hampir setiap hari.
Pada Mei 2022, STEPN memiliki 800.000 pengguna aktif harian DAU dan 3 juta pengguna aktif bulanan MAU. Menurut blog teknologi TechCrunch, pendapatan biaya platform harian STEPN adalah US$3 juta hingga US$5 juta, dan pendapatan bulanannya bisa mencapai US$100 juta.
Dilihat dari data di atas, ini adalah pendapatan protokol yang cukup besar, jauh melebihi perusahaan unicorn DeFi, GameFi, dan bahkan Web3 lainnya. Kinerja awal token GMT juga sangat bagus, dari $0,1 pada 3/10 hingga titik tertinggi pada 4/. 30 $4, peningkatan penuh 40 kali lipat dalam 50 hari. Data fundamental protokol berkinerja baik, pasar masih berada dalam pasar bullish, dan sentimen investor tinggi, sehingga semakin mendorong kenaikan harga mata uang. Ini adalah kasus yang patut ditinjau. Namun, ketika Federal Reserve mengumumkan kenaikan suku bunga, uang panas secara keseluruhan mengalir keluar, tren pasar berubah, data aktivitas bulanan yang relevan turun, dan harga GMT turun.
Melihat dari fundamentalnya saja memang merupakan peluang yang bagus, namun timing penjualannya masih sulit untuk dipahami. Selain analisa fundamental, penting juga untuk bekerja sama dengan strategi entry dan exit yang tepat serta disiplin trading.
Contoh alat analisis fundamental
Pemindaian Eter
Blockchain menyediakan informasi publik dan alur setiap transaksi dapat dilacak dengan jelas. Ada berbagai browser blockchain, dan di sini kami mengambil pemimpin pendiri Ethereum sebagai contoh. Aliran setiap transaksi dalam rantai terbuka dan transparan. Anda dapat melihat alamat dompet kemana dana pergi, sehingga Anda dapat mengamati aliran dana pasar di sini juga menyediakan fungsi melacak dan mencatat pergerakan dana adalah, Anda dapat memperoleh distribusi chip pada detail rantai.
Dengan mengambil contoh mata uang SHIBA di bawah ini, Anda dapat melihat rasio alokasi dana serta alamat dompet pemegangnya yang terbuka dan transparan, total pasokan mata uang tersebut, dan jumlah total pemegangnya.
Oleh Etherscan
Terminal Token
Token Terminal menstandardisasi informasi mata uang kripto dengan mengacu pada indikator pasar saham keuangan tradisional, memungkinkan investor dengan mudah memeriksa nilai berbagai blockchain dan aplikasi terdesentralisasi. Parameter indikator yang termasuk dalam Terminal Token adalah: total kapitalisasi pasar, kapitalisasi pasar yang beredar, rasio harga terhadap penjualan, rasio harga terhadap pendapatan, volume perdagangan token, total nilai terkunci, total volume komoditas, pendapatan, pendapatan protokol (pemegang token), biaya dan biaya, dan pendapatan menunggu. Ini juga menyediakan pengunduhan data asli proyek. Melalui pemfilteran dan berbagai fungsi tampilan, data dapat dianalisis dengan cepat dan akurat.
Mengambil contoh Axie Infinity yang disebutkan di atas, Anda dapat melihat berbagai indikator data seperti total kapitalisasi pasar, kapitalisasi pasar yang beredar, rasio harga-pendapatan, volume perdagangan token, dll. Hal ini memungkinkan pengguna untuk melakukan analisis persaingan, analisis data, dan perbandingan komprehensif berbagai indikator untuk proyek serupa.
Dengan terminal token
Analisis Bukit Pasir
Dune Analytics adalah situs web analisis blockchain yang gratis dan kuat. Pengguna dapat menggunakan sintaks SQL (terkait dengan bahasa pemrograman database) di antarmuka web untuk mengekstrak data dari blockchain Ethereum, menyalin sintaks SQL orang lain, atau langsung mencari mata uang Proyek dan membuat grafik visual. . Ini menyederhanakan proses penulisan program perintah khusus untuk pencarian data, membuatnya mudah dioperasikan, dan efek visualnya dapat menyajikan perbandingan yang lebih intuitif.
Mari kita ambil STEPN yang disebutkan di atas sebagai contoh, berapa banyak pengguna yang ditambahkan STEPN setiap hari dan grafik tren harga dalam periode waktu tertentu dapat ditanyakan dan digambar ke dalam grafik menggunakan Dune.
Oleh Dune
berita pasar
pasar ekonomi
Ini mengacu pada berbagai faktor berita yang mempengaruhi berita buruk dan baik. Di pasar ekonomi riil, lingkungan secara keseluruhan tidak hanya mempengaruhi pasar saham, tetapi juga mata uang kripto akan terpengaruh karena pertukaran arus keuangan. Faktor ekonomi dan pasar yang mempengaruhi lingkaran mata uang termasuk peningkatan besar-besaran, pencatatan di bursa, celah kontrak, dll. Hal terpenting dalam lingkaran mata uang adalah siklus waktu halving Bitcoin selama empat tahun. Setiap halving akan menghasilkan siklus baru yang mencapai titik terendah dan pembalikan pertumbuhan, sehingga dapat dijadikan referensi untuk berita-berita yang mendominasi seluruh lingkaran mata uang. .
[Pasar siklus separuh empat tahun]
Peluncuran Bitcoin: 3 Januari 2009 Hadiah blok: 50 BTC
Halving pertama: 28 November 2012 Hadiah blok: 25 BTC
Halving kedua: 9 Juli 2016 Hadiah blok: 12,5 BTC
Halving ketiga: 12 Mei 2020 Hadiah blok: 6,25 BTC
Halving keempat: hadiah blok yang diharapkan pada tahun 2024: 3.125 BTC
Oleh Trading View
Temukan inventaris di bursa
Jika booming ekonomi terjadi di pasar bullish, umumnya tidak akan terjadi penjualan dalam jumlah besar. Kebanyakan investor paus yang memiliki dana dalam jumlah besar akan menyimpan mata uang mereka di dompet dingin untuk memastikan keamanan. Ketika pasar bearish datang, untuk menghindari kehilangan uang karena jatuhnya harga, investor paus dapat menjual mata uang yang mereka miliki dalam jumlah besar kapan saja, dan mungkin akan segera terjadi jika persediaan bursa meningkat aksi jual yang akan menyebabkan harga turun.
Tren Dompet Paus
Terkait dengan hal di atas, metode pengamatan yang lebih langsung adalah Whale Alert, sebuah situs pengumpulan dan analisis data, yang dapat memeriksa aliran dompet paus dalam berbagai mata uang. Anda dapat mengetahui koin mana yang diperdagangkan dalam jumlah besar. Namun, hal ini hanya merupakan sinyal perkiraan dan tidak dapat langsung digunakan sebagai dasar saran investasi.
Oleh Whale Alert twitter
Pro dan Kontra Analisis Fundamental Cryptocurrency
keuntungan
Raih peluang dan temukan titik balik perubahan tren
Alurnya jelas dan transparan, dan informasi serta perubahan real-time dapat dilihat secara sekilas
Temukan target investasi yang sesuai
Hindari penjualan yang tidak rasional yang disebabkan oleh kepanikan
kekurangan
Masih ada kemungkinan data dipalsukan
Tidak ada penjelasan publik yang terstandarisasi dan komprehensif, dan informasinya rumit.
Ketergantungan sebagian pada informasi yang diberikan oleh tim proyek masih dapat menimbulkan risiko yang tersembunyi atau palsu
Mengumpulkan dan menganalisis data memakan waktu dan tenaga
Meringkaskan
Cryptocurrency adalah pasar berkembang. Alat analisis fundamental pasar keuangan tradisional tidak lagi berlaku, sehingga berbagai alat analisis tambahan telah dikembangkan. Namun, karena keterbukaan blockchain, semua informasi dicatat di blockchain. Namun, pihaknya masih mengandalkan berbagai program untuk mengumpulkan data untuk dianalisis.
Sumber data dari semua perangkat lunak analisis belum tentu sepenuhnya benar dan akurat, dan beritanya bahkan lebih mudah untuk dipalsukan. Apalagi sekarang sebagian besar investor mata uang kripto datang dari seluruh dunia, ini hampir merupakan zona lepas tangan suatu perselisihan atau tuntutan hukum diajukan, sangat sulit untuk menunggu hari publisitas.
Untuk saat ini, analisis dasar mata uang kripto masih belum memiliki model data dan standar penilaian yang lengkap seperti keuangan tradisional. Sulit untuk menilai dan mendefinisikan secara akurat, dan masih terdapat banyak ruang untuk pengembangan. Namun, ini juga merupakan peluang bagi investor. Jika Anda dapat mempelajari dasar-dasar proyek dan menggunakan model analisis dan standar penilaian yang lebih baik untuk secara efektif membuat keputusan investasi dengan tingkat kemenangan yang lebih tinggi, ini masih merupakan cara yang baik untuk mengevaluasi.
Proyek mata uang kripto baru mulai berkembang setelah tahun 2020, dengan munculnya skenario penerapan yang lebih beragam dan inovatif. Namun, lingkaran mata uang sangat fluktuatif, dan risiko serta peluang hidup berdampingan . Lingkaran mata uang memiliki karakteristik risiko tinggi dan imbalan tinggi. Hanya dengan mempersiapkan analisis fundamental terlebih dahulu Anda dapat membawa strategi investasi Anda ke level berikutnya.
